FX.co ★ Siapa Akan Menghalang Wall Street? Amazon dan Alphabet Diserang, Pfizer Memimpin

Wall Street Ditutup Dengan Kerugian Susulan Pelabur Bersedia Menghadapi Cabaran Baharu

Pasaran saham AS ditutup hari Isnin dengan indeks utama jatuh sekitar 1% apabila hasil pulangan Perbendaharaan meningkat, didorong oleh ramalan baharu pedagang mengenai dasar masa depan Rizab Persekutuan dan kebimbangan mengenai kesan ketidakstabilan di Timur Tengah terhadap harga minyak global. Peningkatan konflik dan jangkaan terhadap data baharu.

Peserta pasaran terus menganalisis penunjuk ekonomi dan bersiap sedia untuk permulaan musim pendapatan bagi syarikat-syarikat besar. Kebimbangan tambahan disebabkan oleh Taufan Milton yang semakin hampir, yang dijangka tiba di Amerika Syarikat dalam beberapa hari lagi. Perlu diingat bahawa Taufan Helene yang baru-baru ini melanda negara, meragut lebih dari 200 nyawa dan menjejaskan enam negeri, menyebabkan kerosakan yang signifikan dan memerlukan kerja pembaikan berskala besar.

Berita korporat: tamparan kepada gergasi

Sentimen pelabur merosot selepas keputusan mahkamah AS terhadap Alphabet, yang perlu menilai semula pendekatannya terhadap aplikasi mudah alih. Ini disebabkan oleh keperluan untuk memperluas keupayaan untuk pengguna Android, yang mungkin memberi kesan kepada kemampuan keuntungan syarikat. Sebaliknya, ramalan penganalisis menyebabkan penurunan dalam saham gergasi teknologi seperti Amazon dan Apple.

Hasil bon meningkat: semakan kadar Fed

Laporan pekerjaan pada hari Jumaat didapati lebih optimistik berbanding yang dijangkakan, yang mendorong peserta pasaran untuk mengkaji semula jangkaan mereka mengenai keputusan masa depan Fed. Pedagang kini telah hampir mengetepikan kemungkinan pengurangan kadar sebanyak 50 mata asas pada bulan November, dengan 86% kemungkinan pemotongan kadar sebanyak 25 mata asas. Tambahan pula, terdapat kebarangkalian 14% bahawa Rizab Persekutuan akan meninggalkan kadar tidak berubah, menurut alat CME FedWatch.

Hasil nota 10 tahun-catat peningkatan tertinggi

Pelarasan dalam jangkaan kadar faedah telah menyebabkan kenaikan mendadak dalam hasil Perbendaharaan AS. Buat pertama kali dalam dua bulan, hasil ke atas sekuriti kerajaan AS 10 tahun melebihi 4%, yang menjadi faktor tambahan tekanan ke atas pasaran saham.

Pakar secara terus memantau situasi dan meramalkan kemungkinan turun naik bergantung kepada data makroekonomi baharu dan laporan korporat, yang boleh menentukan arah seterusnya pasaran.

Pelabur menanti isyarat ekonomi utama

Dunia kewangan bersiap sedia dengan penuh semangat untuk penerbitan indeks harga pengguna bagi bulan September dan permulaan musim pendapatan suku ketiga, yang boleh menetapkan arah untuk pasaran dalam beberapa bulan akan datang. Perhatian juga tertumpu pada mesyuarat Rizab Persekutuan yang akan datang bulan depan. Dengan keputusan pendapatan suku pertama daripada bank-bank utama sudah mula, peserta pasaran akan memantau dengan lebih teliti sektor ini untuk menilai situasi ekonomi dan kemungkinan langkah pengawalseliaan.

Geopolitik meningkatkan risiko di Timur Tengah

Seiring dengan jangkaan ekonomi, ketegangan di Timur Tengah meningkat, menyebabkan kebimbangan di kalangan pelabur. Kumpulan Lebanon Hezbollah telah melancarkan serangan roket ke atas utara Israel, termasuk bandar pelabuhan utama Haifa. Sebagai tindak balas, tentera Israel menunjukkan kesediaan mereka untuk memperluas operasi darat di selatan Lebanon. Kebimbangan tentang kemungkinan peningkatan konflik menambah kekacauan ke atas pasaran saham dan komoditi.

Penurunan indeks utama

Indeks utama AS menutup sesi dagangan dengan kerugian yang ketara pada hari Isnin. Dow Jones Industrial Average jatuh sebanyak 398.51 mata (0.94%) dan ditutup pada 41,954.24. S&P 500 yang luas jatuh 55.13 mata, atau 0.96%, kepada 5,695.94, manakala Nasdaq Composite yang berfokuskan teknologi kehilangan 213.94 mata, atau 1.18%, untuk menutup hari pada 17,923.90.

Indeks Ketakutan Melonjak

Indeks Volatiliti CBOE (VIX), yang sering dilihat sebagai ukuran ketidakpastian dan kebimbangan pasaran, melonjak 3.4 mata kepada 22.64, peningkatan satu hari terbesar dalam sebulan setengah dan penutupan tertinggi sejak awal Ogos, menandakan kerisauan semakin meningkat di kalangan peserta pasaran.

Peningkatan Tenaga pada Lonjakan Harga Minyak

Daripada 11 sektor utama S&P 500, hanya sektor tenaga yang mengakhiri hari dengan pertumbuhan positif, meningkat sebanyak 0.4%. Harga minyak terus meningkat di tengah kebimbangan mengenai potensi gangguan bekalan akibat eskalasi di Timur Tengah, yang membawa kepada kenaikan lima hari berturut-turut bagi masa depan minyak mentah A.S., meningkat sebanyak 3.7%.

Yang Paling Rugi: Utiliti dan Komunikasi

Sektor utiliti merupakan prestasi terburuk di antara semua sektor, jatuh sebanyak 2.3%. Sektor komunikasi turut terjejas oleh penurunan ketara dalam saham Alphabet, dengan saham gergasi teknologi itu jatuh sebanyak 2.5%, meneruskan rentetan berita negatif bagi syarikat itu.

Penganalisis saham terus memantau faktor makroekonomi dan geopolitik yang boleh memberi kesan terhadap dinamik pasaran dalam beberapa hari akan datang.

Gergasi Jatuh: Apple dan Amazon Tertekan

Salah satu gerakan paling ketara di pasaran adalah penurunan mendadak dalam saham Apple selepas penganalisis Jefferies mengubah pandangan mereka terhadap saham tersebut dari "beli" kepada "pegangan." Akibatnya, saham syarikat itu jatuh sebanyak 2.3%, yang merupakan penurunan terbesar di antara komponen indeks S&P 500 pada hari tersebut. Selepas itu, saham Amazon juga tertekan, mengakhiri sesi dagangan dengan penurunan sebanyak 3%. Ini berlaku di tengah penurunan penilaian oleh Wells Fargo, yang meningkatkan pesimisme pelabur terhadap gergasi e-dagang itu.

Generac Mendapat Perhatian di Tengah-tengah Serangan Badai

Di sisi lain indeks, Generac Holdings adalah syarikat yang sahamnya melonjak sebanyak 8.52%. Pertumbuhan ini disebabkan oleh peningkatan permintaan untuk generator dan sistem kuasa sandaran, yang dikaitkan dengan jangkaan serangan badai lain yang semakin menghampiri Amerika Syarikat. Pelabur meramal bahawa permintaan untuk produk syarikat akan meningkat dengan ketara sekiranya berlaku gangguan besar dan pemadaman kuasa.

Pfizer Meningkat dengan Pengaruh Pelabur Aktivis

Saham dalam gergasi farmaseutikal Pfizer naik 2% selepas berita bahawa dana lindung nilai Starboard Value telah membeli saham dalam syarikat bernilai kira-kira AS$1 bilion. Kemasukan pemegang saham utama yang dikenali kerana pengaruh aktifnya terhadap pengurusan syarikat telah meningkatkan optimisme di kalangan pelabur yang mengharapkan pegangan strategik baharu itu dapat merangsang pertumbuhan.

Keberhasilan Air Products and Chemicals: Pertaruhan Mantle Ridge

Saham dalam Air Products and Chemicals juga menunjukkan peningkatan yang kuat, ditutup dengan kenaikan mengagumkan sebanyak 9.5% selepas berita bahawa dana lindung nilai Mantle Ridge telah meningkatkan pegangan mereka dalam syarikat tersebut, meningkatkan harapan terhadap perubahan positif dalam strategi syarikat.

Sentimen Pasaran Keseluruhan: Sentimen menurun mendominasi

Walaupun terdapat hasil positif dari beberapa syarikat, sentimen pasaran keseluruhan kekal negatif. Di Bursa Saham New York, jumlah penurun melebihi jumlah kenaikan dengan nisbah 2.73 kepada 1. Terdapat 222 paras tertinggi baru dan 55 paras terendah baharu pada hari tersebut, menonjolkan ketidakstabilan pasaran yang ketara.

Di Nasdaq, yang dipenuhi dengan saham teknologi, gambaran lebih suram, dengan 2,988 saham mengakhiri hari dalam keburukan berbanding 1,292 kenaikan, mencerminkan nisbah 2.31 kepada 1. S&P 500 menyumbangkan 34 paras tertinggi tahunan baharu dan hanya dua paras terendah baharu, sementara Nasdaq melaporkan 83 paras tertinggi dan 118 paras terendah baru, menonjolkan sentimen bearish yang mendominasi di kalangan peserta pasaran.

Pendapatan Dagangan Menurun

Volume dagangan di bursa saham A.S. berjumlah 11.39 bilion saham, lebih rendah daripada purata 20-sesi sebanyak 12.06 bilion saham. Penurunan dalam aktiviti menunjukkan ketidakpastian di kalangan peserta pasaran, yang mungkin mengambil pendekatan menunggu dan melihat menjelang acara ekonomi dan korporat yang akan datang.

Pasaran Global Tertekan: Hasil Bon Amerika Syarikat Meningkat

Indeks saham global bermula pada minggu baharu di kawasan negatif, sementara hasil Perbendaharaan AS terus meningkat dengan mantap. Bon penanda aras 10 tahun naik melebihi 4%, menandakan kepada pelabur bahawa Rizab Persekutuan mungkin mengubah dasar monetarinya. Peningkatan itu adalah yang tertinggi sejak awal Ogos dan mengesahkan bahawa peserta pasaran sedang bersiap sedia untuk pengurangan kadar yang kurang agresif oleh Fed.

Hasil mencecah rekod tertinggi selepas data pekerjaan yang kukuh

Hasil Perbendaharaan 10 tahun mencecah 4.033%, yang tertinggi sejak 1 Ogos dan kali pertama ia melebihi 4% sejak 8 Ogos. Sebabnya adalah laporan pekerjaan Jumaat lalu yang lebih baik daripada jangkaan dan dengan ketara mengubah jangkaan terhadap langkah seterusnya oleh bank pusat. Pelabur percaya bahawa Fed mungkin mengambil sikap lebih berhati-hati dan mengelak potongan kadar tajam, yang membawa kepada semakan semula ramalan pasaran.

Kebarangkalian perubahan kadar: pasaran telah menyesuaikan jangkaan

Kebarangkalian Fed memotong kadar sebanyak 25 mata asas pada bulan November kini dianggarkan pada 84.6%, dan peluang bahawa pengawal selia akan mengekalkan kadar tidak berubah meningkat kepada 15.4%, menurut Alat CME FedWatch. Hanya seminggu yang lalu, pasaran yakin bahawa pemotongan 25 mata asas sudah hampir dan malah menghargai satu lagi pemotongan 50 mata asas yang lebih besar pada 34.7%.

Pakar strategi memberi amaran tentang kemungkinan pembalikan

"Pasaran telah mengubah pandangannya dengan ketara, daripada mengharapkan pemotongan kadar yang besar pada bulan November kepada jangkaan kadar akan kekal tidak berubah," kata Gennady Goldberg, ketua strategis kadar di TD Securities di New York. Beliau berkata perubahan jangkaan berlaku dalam beberapa hari sahaja, di tengah-tengah data makro positif yang memaksa pelabur untuk memikirkan semula posisi mereka.

"Ia akan mengejutkan untuk Fed mengundurkan diri daripada pemotongan selanjutnya dengan cepat selepas pemotongan 50 mata asas baru-baru ini," tambah Goldberg. Beliau menekankan bahawa pasaran masih dalam keadaan tidak stabil dan banyak bergantung pada data dalam minggu-minggu mendatang.

Pandangan untuk Masa Depan: Optimis Berhati-hati atau Berhenti?

Analisis kewangan bersetuju bahawa Rizab Persekutuan tidak mungkin mengambil langkah drastik memandangkan pemotongan kadar baru-baru ini sudah menyebabkan volatiliti yang ketara di pasaran.

Sebaliknya, pengawal selia mungkin lebih suka menunggu dan melihat bagaimana keputusan sebelumnya mempengaruhi ekonomi dan inflasi. Pada masa yang sama, sesetengah peserta pasaran memberi amaran bahawa jangkaan semasa mungkin berubah lagi jika data ekonomi masa depan tidak begitu optimistik seperti angka pekerjaan terkini.

Keadaan pasaran masih tegang, dan sebarang perubahan dalam jangkaan boleh mempengaruhi hasil Perbendaharaan, yang pada gilirannya akan mempengaruhi prestasi saham dan volatiliti keseluruhan.

Pasaran AS tutup dengan kerugian: hanya sektor tenaga menunjukkan pertumbuhan

Dagangan di Wall Street pada hari Isnin berakhir dengan penurunan sebut harga, dan hanya sektor tenaga yang dapat kekal dalam wilayah positif. Saham syarikat tenaga yang termasuk dalam indeks S&P 500 menunjukkan pertumbuhan di tengah-tengah kenaikan harga minyak yang berterusan. Ini disebabkan oleh kebimbangan bahawa krisis yang semakin mendalam di Timur Tengah boleh membawa kepada gangguan dalam bekalan bahan mentah dan sekatan terhadap eksport.

Indeks global di bawah tekanan: MSCI mengalami kerugian

Indeks saham dunia MSCI kehilangan 3.66 mata (0.43%), jatuh kepada 843.74. Ini adalah penurunan kelima dalam enam sesi dagangan terakhir. Situasi tegang di pasaran global mencerminkan peningkatan langkah lebih berhati-hati di kalangan pelabur menjelang data ekonomi penting. Pada masa yang sama, indeks STOXX 600 Eropah berjaya memecah ke wilayah positif, ditutup dengan kenaikan sebanyak 0.18%. Walaupun begitu, kenaikan adalah terhad kerana tekanan terhadap sektor yang sensitif terhadap perubahan kadar faedah, seperti hartanah dan utiliti.

Hasil Perbendaharaan meningkat lagi

Hasil pulangan terhadap bon Perbendaharaan AS 10 tahun meningkat sebanyak 4.3 mata asas, mencapai 4.024%. Ini susulan semakan terbaru terhadap jangkaan laluan kadar Rizab Persekutuan. Nota jangka pendek 2-tahun, yang hasil pulangannya berkait rapat dengan jangkaan kadar faedah, juga meningkat 5.7 mata asas kepada 3.989%. Sebelumnya dalam sesi ini, hasil pulangan mereka meningkat kepada 4.027%, yang tertinggi sejak 20 Ogos.

Lengkung Hasil Isyarat Perubahan Sentimen

Para pelabur sedang memerhati dengan dekat perilaku lengkung hasil Perbendaharaan, yang dianggap sebagai penunjuk penting jangkaan ekonomi. Jurang antara hasil pulangan 2-tahun dan 10-tahun, yang telah terbalik untuk sekian lama, kini positif pada 3.3 mata asas.

Ini adalah kali pertama lengkung ini menunjukkan kenaikan berterusan sejak jatuh sekejap ke arah negatif pada 18 September. Pembalikan lengkung hasil kebiasaannya dilihat sebagai petanda kemelesetan, dan kembalinya ke wilayah positif mungkin menandakan pengurangan kebimbangan tentang kemelesetan ekonomi.

Menunggu Data Utama: Semua Tumpuan kepada CPI

Ketidakpastian ekonomi kekal kerana data makroekonomi AS yang penting tidak akan dikeluarkan sehingga Khamis. Para pelabur sedang menunggu pelepasan Indeks Harga Pengguna (CPI), yang boleh memberikan petunjuk lebih lanjut tentang langkah seterusnya oleh Rizab Persekutuan.

Sebelumnya, Pengerusi Fed Jerome Powell dan rakan-rakannya berkata bank pusat kini beralih tumpuan dari memerangi inflasi kepada mengekalkan kestabilan pasaran buruh. Pengumuman ini mencetuskan semakan terhadap jangkaan pasaran, menambah ketidakpastian kepada pandangan kadar jangka pendek.

Peserta pasaran kini mengambil pendekatan tunggu dan lihat, berharap mendapat lebih banyak data untuk membantu menjelaskan laluan yang akan diambil oleh Fed dalam menguruskan dasar monetari.

Pegawai Utama Fed Bakal Berucap: Pasaran Menunggu Isyarat

Peserta pasaran sangat menunggu ucapan beberapa pegawai penting Rizab Persekutuan minggu ini. Gabenor Fed Michelle Bowman dan Presiden Fed Atlanta Raphael Bostic dijadualkan berucap pada hari Isnin, yang mungkin memberikan pandangan tentang sentimen semasa Fed dan petunjuk tambahan tentang pengurusan kadar di masa hadapan.

Kashkari: Ekonomi AS Menunjukkan Ketahanan

Presiden Fed Minneapolis, Neel Kashkari memberitahu bahawa meskipun terdapat tanda-tanda kelembapan, pasaran buruh kekal kukuh, menyokong kestabilan ekonomi keseluruhan. Beliau berkata matlamat Fed adalah untuk mengekalkan keadaan pasaran buruh semasa walaupun kadar faedah dikurangkan, yang sepatutnya menyokong pertumbuhan yang mampan. Kenyataan ini mengesahkan bahawa Fed bersedia bertindak dengan berhati-hati untuk mengelakkan perubahan mendadak dalam ekonomi.

Pasaran Minyak Menunjukkan Peningkatan Kukuh

Harga minyak secara terus meningkat di tengah-tengah ketegangan geopolitik dan jangkaan gangguan bekalan selanjutnya. Minyak mentah AS meningkat 3.71% kepada AS$77.14 setong. Sementara itu, minyak mentah Brent juga meningkat 3.69% untuk menutup hari pada AS$80.93 setong. Permintaan tenaga semakin meningkat, dengan pedagang memerhati dengan teliti situasi di Timur Tengah kerana kebimbangan tentang gangguan lebih lanjut kepada rantai bekalan.

Dolar di persimpangan: Volatiliti mata wang berterusan

Indeks dolar, yang mengukur kekuatannya berbanding sekumpulan enam mata wang utama, turun 0.05% kepada 102.48. Euro, sebaliknya, juga turun sedikit kepada AS$1.0973. Sementara itu, yen Jepun menguat, meningkat 0.42% berbanding dolar untuk menutup hari pada 148.09 yen selepas baru-baru ini mencapai paras tertinggi tujuh minggu iaitu 149.13. Pound British juga menurun, kehilangan 0.22% untuk menamatkan hari pada AS$1.3083. Ini menunjukkan volatiliti yang berterusan dalam pasaran mata wang, di mana pelabur sedang menilai risiko dan prospek untuk dasar monetari dalam ekonomi-ekonomi terbesar dunia.

BoJ bersedia untuk kenaikan kadar: pertumbuhan gaji akan menjadi faktor utama

Bank of Japan menyatakan bahawa pertumbuhan gaji kini menjadi lebih mampan, yang membantu merangsang aktiviti pengguna. Apabila syarikat-syarikat di seluruh negara memindahkan kos yang lebih tinggi kepada pengguna, ekonomi Jepun semakin hampir untuk memenuhi syarat bagi menaikkan kadar faedah. Ini boleh menjadi langkah yang penting bagi Bank of Japan, yang sekian lama mengekalkan dasar kewangan yang sangat longgar.

Penganalisis mengatakan bahawa sebarang perubahan dalam dasar bank pusat boleh memberi kesan yang signifikan terhadap sentimen di pasaran global. Para pelabur akan memerhati ucapan Fed serta berita dari Jepun untuk memahami bagaimana acara akan berkembang dan tindakan yang mungkin diambil oleh bank pusat terbesar di dunia dalam beberapa bulan akan datang.