Pada Rabu, pasangan mata wang EUR/USD menunjukkan pergerakan menaik sekali lagi. Sehari sebelumnya, pasangan mata wang ini telah mengukuh di bawah garis purata bergerak (MA), indikator CCI telah memasuki kawasan terlebih beli sebanyak dua kali (yang mana sangat jarang berlaku), dan tiada sebab untuk euro berkembang semalam. Tetapi itulah sebabnya mata wang Eropah berkembang. Selama beberapa minggu ini, hampir setiap hari, kita bercakap tentang ketidaklogisan pergerakan semasa. Semalam boleh dianggap sebagai apotheosis yang tidak masuk akal. Hanya satu laporan yang bernilai perhatian pedagang telah dikeluarkan pada siang hari. Pesanan barangan tahan lama AS ternyata mencatatkan bacaan yang jauh lebih baik daripada nilai yang diramalkan, tetapi dolar jatuh pada waktu pagi, dan selepas laporan itu keluar, ia mula jatuh lebih banyak lagi. Dan ini sahaja yang anda perlu tahu tentang cara pasaran bertindak balas terhadap berita dan laporan. Kami berkata semalam bahawa kami tidak menganggap laporan pesanan itu penting; pasaran membuktikan ia tidak. Pedagang terus mentafsir sebarang laporan yang memihak kepada mata wang Eropah atau mengabaikan keseluruhan latar belakang asas. Sememangnya, keadaan sedemikian sangat merumitkan proses dagangan.
Dan, sudah tentu, perlu diperhatikan sekali lagi bahawa semua isyarat jual boleh diabaikan dengan selamat. Ia hanya kali terakhir bekerja dengan betul lebih sebulan yang lalu. Penyatuan di bawah purata bergerak kini tidak bermakna sama sekali. Lebih-lebih lagi, ini bermakna pasangan mata wang ini akan meneruskan pergerakan menaiknya tidak lama lagi. Isyarat jualan lain tidak lebih baik. Kekerapan terbesar kami melihat indikator CCI memasuki kawasan terlebih beli sebelum penurunan bermula ialah tiga. Jadi, adakah kita menunggu untuk kali ketiga? Atau adakah rekod baru akan ditetapkan dalam kes kami? Satu perkara yang jelas: mata wang Eropah sangat terlebih beli dan lambat laun akan jatuh. Pasaran mungkin menunggu mesyuarat ECB dan Fed minggu depan. Pasaran mungkin menunggu pemain besar untuk mula menjual.
Inflasi di EU akan turun kepada 2% dalam satu setengah tahun.
Semalam, seorang wakil ECB memberikan satu lagi ucapan penting dan tidak bermakna kepada pasaran. Gabenor Bank Perancis dan salah seorang ahli Jawatankuasa Monetari ECB, Francois Villeroy de Galhau, berkata bahawa inflasi berkemungkinan menurun ke paras sasaran menjelang akhir 2024. Beliau menyatakan bahawa kemuncak inflasi baru-baru ini telah diluluskan dan inflasi makanan akan mula menurun pada separuh kedua tahun semasa. Diingatkan bahawa kebimbangan utama pengawal selia Eropah ialah inflasi teras. Indeks harga pengguna utama telah menurun dari bulan ke bulan, kadangkala sangat cepat (seperti pada bulan Mac). Bagaimanapun, inflasi teras masih belum menurun. Walau bagaimanapun, maklumat ini tidak mempunyai nilai untuk mata wang dan pedagang Eropah. Apakah yang boleh dilakukan dengan data ini? tiada apa.
Kami akan mengetahui berapa banyak ECB akan menaikkan kadar minggu depan. Pasaran masih goyah antara 0.25% dan 0.5%. Kami bersandar kepada pilihan pertama, seperti yang dilakukan oleh kebanyakan ahli ekonomi Bloomberg yang ditinjau. Walau bagaimanapun, kejutan adalah mungkin. Kami percaya bahawa sebarang lagi senario "hawkish" telah diambil kira beberapa kali dalam kadar pertukaran semasa. Oleh itu, persoalan utama ialah: "Bilakah pasaran akan mula berdagang mengikut latar belakang fundamental?" dan bukannya "Bagaimanakah tindak balas pasaran terhadap keputusan ECB dan Fed?" Jika keadaan semasa berterusan minggu depan, ECB boleh menurunkan kadar kepada 0.5%, dan mata wang Eropah masih akan menunjukkan pertumbuhan. Kami biasanya menunggu penyatuan baru harga di bawah purata bergerak dan pertumbuhan selanjutnya.
Purata volatiliti pasangan mata wang EUR/USD sepanjang lima hari dagangan terakhir pada 27 April ialah 84 mata dan angka ini dicirikan sebagai "sederhana." Oleh itu, kami menjangkakan pasangan mata wang ini akan bergerak di antara tahap 1.0965 dan 1.1133 pada Khamis. Pembalikan menurun indikator Heiken Ashi akan menunjukkan percubaan baharu untuk memulakan pembetulan menurun.
Tahap sokongan terdekat:
S1 – 1.0986
S2 – 1.0864
S3 – 1.0742
Tahap rintangan terdekat:
R1 – 1.1108
R2 – 1.1230
R3 – 1.1353
Cadangan dagangan:
Pasangan mata wang EUR/USD cuba membetulkan semula, namun tidak berjaya. Anda boleh kekal dalam pesanan beli dengan sasaran 1.1108 dan 1.1133 sehingga penunjuk Heiken Ashi bertukar kepada penurunan. Pesanan jual boleh dibuka selepas harga mengukuh di bawah purata bergerak dengan sasaran terletak pada tahap 1.0864.
Indikator pada carta:
Saluran Regresi Linear membantu mengenal pasti arah aliran semasa. Jika kedua-dua saluran bergerak ke arah yang sama, maka arah aliran adalah kukuh.
Purata Bergerak (MA)(20 hari, lancar) mentakrifkan arah aliran jangka pendek dan semasa.
Tahap Murray ialah tahap sasaran untuk arah aliran dan pembetulan.
Tahap volatiliti (garis merah) mencerminkan saluran harga yang mungkin untuk diniagakan dalam sehari berdasarkan indikator volatiliti semasa.
Indikator CCI. Apabila indikator berada di zon terlebih jual (oversold)(di bawah 250) atau di kawasan terlebih beli (overbought)(di atas 250), ini bermakna pembalikan arah aliran mungkin akan berlaku tidak lama lagi.