Pasangan mata wang EUR/USD terus meningkat pada "ayunan" pada hari Jumaat dan menunjukkan volatiliti hampir terendah dalam 30 hari dagangan terakhir. Pedagang tidak mempunyai keinginan untuk berdagang, jadi, secara semula jadi, tiada perubahan dalam gambaran teknikal. Pasangan itu terus terletak di saluran mendatar, walaupun sempadannya sangat tidak tepat, jadi kami masih percaya bahawa pergerakan semasa harus dikenali "ayunan". Berdasarkan ini, kami percaya bahawa dalam mod ini, pasangan itu boleh didagangkan pada minggu baharu. Biasanya, "ayunan" berlangsung beberapa minggu. Secara umum, hampir mustahil untuk membuat sebarang kesimpulan yang kuat pada hari Jumaat. Mata wang Eropah berada dalam tempoh pengukuhan, tetapi pada masa yang sama terus terletak sangat hampir dengan tahap terendah 20 tahun dan tidak boleh menyesuaikan diri. Seminggu yang lalu kami berkata bahawa minggu lepas akan menunjukkan mood sebenar pedagang, kerana akan terdapat sebahagian kecil statistik makroekonomi dan peristiwa fundamental. Pasaran jelas menunjukkan bahawa ia tidak akan membeli mata wang euro walaupun selepas ia sekali lagi jatuh. Sehubungan itu, mood "menurun" berterusan, begitu juga arah aliran menurun global.
Tidak banyak yang boleh dikatakan tentang "fundamental" sekarang juga. Apa yang boleh kita katakan tentang faktor yang boleh dikatakan tidak berubah? Kita semua berada dalam kedudukan sekarang di mana faktor yang sama boleh memberi kesan buruk kepada euro untuk masa yang lama. Ini, sudah tentu, mengenai perbezaan dalam pendekatan monetari antara ECB dan Fed. Ingat bahawa Fed sedang bergegas seperti lokomotif ke arah kadar yang akan menghentikan inflasi dan mengembalikannya kepada 2%. ECB berada pada masa yang sama di perhentian bas, dan pemandunya sedang minum teh di kafeteria berdekatan. Oleh itu, pasaran tidak mempunyai sebab untuk membeli mata wang euro. Ada yang berharap bahawa menukar retorik Christine Lagarde kepada yang lebih hawkish akan membantu mata wang euro, tetapi, seperti yang kita lihat, ini tidak berlaku. Oleh itu, ramalan kami tetap sama: mungkin euro akan dapat berkembang sebanyak 100-200-300 mata lagi, tetapi kemudian ia pasti akan jatuh ke bawah.
Mengapakah dolar tidak meningkat semasa ucapan Powell?
Jerome Powell bercakap dua kali di Kongres minggu lalu. Jika anda masih ingat, kami berkata pada hujung minggu lalu bahawa acara ini "kuat" hanya mengikut "poster" mereka. Realitinya, seminggu sebelum itu, Powell sudah memberitahu pasaran semua yang dia mahu dengar. Sekarang tiada siapa yang mempunyai sebarang keraguan bahawa Fed akan terus memerangi inflasi pada sebarang kos, yang disahkan oleh Powell, bercakap terlebih dahulu di hadapan Jawatankuasa Perbankan, dan kemudian sebelum Jawatankuasa Perkhidmatan Kewangan. Tiada siapa yang meragui bahawa kadar utama Fed akan dinaikkan semula sebanyak 0.75% pada bulan Julai. Perkara ini boleh dielakkan hanya jika laporan inflasi bagi bulan Jun menunjukkan kelembapan yang serius. Tetapi kami percaya bahawa ini tidak akan berlaku. Walau apa pun, kami tidak akan meneka, kami hanya perlu menunggu laporan dan membuat kesimpulan yang betul.
Perlu difahami bahawa Fed bukanlah musuhnya. Jika inflasi mula menurun dengan ketara, dan bukan sebanyak 0.1% sebulan, maka kadar pengetatan dasar monetari akan menjadi perlahan. Ini mungkin nafas segar untuk mata wang dan aset berisiko, tetapi ia tidak akan mengubah gambaran fundamental keseluruhan. Sekali lagi, bukan satu rahsia lagi bahawa kadar harus meningkat kepada sekurang-kurangnya 3% untuk inflasi mula bergerak ke arah nilai sasaran. Selain itu, ia akan mengambil masa yang agak lama untuk indikator menurun daripada hampir 9% kepada 2%. Siapa tahu apa lagi di dunia mungkin berlaku pada masa ini? Sudah, WHO memberikan status pandemik kepada "monkeypox". Dan tiada siapa yang tahu bagaimana konflik geopolitik di Ukraine akan berakhir apabila ia akan berakhir dan bagaimana ia akan berkembang lebih jauh. Dalam masa terdekat, Negara Baltik mungkin menjadi tempat panas baru, di mana Lithuania telah mengenakan larangan ke atas transit barangan yang dibenarkan ke wilayah Kaliningrad. Moscow telah pun membuat beberapa kenyataan lantang di mana mereka mempersoalkan sempadan negeri Lithuania dan membenarkan penyelesaian tentera untuk masalah itu. Ingat juga bahawa penyertaan Finland dan Sweden ke NATO tidak dibatalkan, tetapi hanya ditangguhkan selama beberapa bulan. Ankara dan Presiden Erdogan tidak boleh menghalang keputusan itu untuk masa yang lama, yang diluluskan oleh semua negara NATO. Erdogan sedang bermain permainannya di papan catur geopolitik, tetapi contoh Hungary di EU menunjukkan bahawa "seorang di padang bukanlah seorang pahlawan."
Purata volatiliti pasangan mata wang euro/dolar sepanjang 5 hari dagangan terakhir pada 27 Jun ialah 88 mata dan dicirikan sebagai "purata". Oleh itu, kami menjangkakan pasangan itu akan bergerak hari ini antara tahap 1.0468 dan 1.0644. Pembalikan indikator Heiken Ashi ke bawah akan menandakan pusingan baharu pergerakan ke bawah dalam rangka kerja "ayunan".
Tahap sokongan terdekat:
S1 – 1.0498
S2 – 1.0437
S3 – 1.0376
Tahap rintangan terdekat:
R1 – 1.0559
R2 – 1.0620
R3 – 1.0681
Cadangan dagangan:
Pasangan mata wang EUR/USD terus berdagang dalam arah yang berbeza setiap hari. Oleh itu, kini adalah perlu untuk berdagang pada pembalikan indikator Heiken Ashi kerana tiada arah aliran yang jelas. Terdapat kebarangkalian tinggi untuk "ayunan".
Penjelasan ilustrasi:
Saluran regresi linear - membantu menentukan arah aliran semasa. Jika kedua-duanya diarahkan ke arah yang sama, maka trend itu kukuh sekarang.
Garis moving average (tetapan 20.0,lancar) - menentukan arah aliran jangka pendek dan arah yang anda patut berdagang sekarang.
Tahap Murray - tahap sasaran untuk pergerakan dan pembetulan.
Tahap turun naik (garisan merah) - saluran harga yang berkemungkinan di mana pasangan itu akan dihabiskan pada hari berikutnya, berdasarkan indikator volatiliti semasa.
Indikator CCI - kemasukannya ke dalam kawasan terlebih jual (di bawah -250) atau ke dalam kawasan overbought (di atas +250) bermakna pembalikan arah aliran dalam arah bertentangan semakin menghampiri.