S&P500
Panoramica 24 marzo
Mercato statunitense: il mercato è molto debole.
I principali indici statunitensi sono saliti giovedì, ma hanno mostrato debolezza: Dow +0,1%, NASDAQ +0,8%, S&P500 +0,2%, S&P500 3950 intervallo 3910 - 4000.
Il mercato azionario ha iniziato la sessione di ieri in modo decisamente ottimista, cercando di riprendersi dal brusco calo di mercoledì. Tuttavia, l'impulso discendente ha iniziato a svanire dopo che l'S&P 500 è salito brevemente al di sopra del livello 4000, il massimo della giornata.
I principali indici rimanevano comunque in territorio positivo fino a quando un'ondata di interesse alla vendita senza un apparente catalizzatore ha spinto il mercato in territorio negativo nel tardo pomeriggio. Alla fine, i principali indici hanno chiuso in rialzo ma ben al di sotto dei loro massimi giornalieri a causa della notevole forza di alcuni componenti fortemente ponderati.
Gli investitori stavano ancora digerendo l'ultimo rialzo dei tassi della Fed, nonché i commenti del presidente della Fed Powell, così come gli aumenti dei tassi da parte delle banche centrali estere.
In breve: la Bank of England ha annunciato un incremento dei tassi di 25 punti base, accennando a ulteriori rialzi in futuro, mentre anche le banche centrali di Svizzera, Norvegia, Hong Kong e Filippine hanno alzato i loro tassi ufficiali. Anche la Banca nazionale svizzera ha affermato che la crisi bancaria nel paese è finita.
Inizialmente, l'interesse all'acquisto era di natura ampia, con titoli a grande capitalizzazione in testa. Alla chiusura, la maggior parte dei titoli a grande capitalizzazione ha mantenuto la leadership, mentre la situazione sul mercato nel suo complesso è peggiorata. L'ETF Vanguard Mega Cap Growth (MGK) è salito dell'1,1% rispetto al calo dello 0,3% dell'ETF Invesco S&P 500 Equal Weight (RSP).
Sorprendentemente, Tesla (TSLA 192,22, +1,07, +0,6%) e Amazon.com (AMZN 98,71, +0,01, +0,01%) focalizzate sul consumatore sono state le eccezioni in termini di leadership nelle megacap, cadendo in territorio negativo nello stesso periodo poiché i principali indici sono scesi al di sotto delle loro aperture.
Le azioni bancarie sono nuovamente scese sotto una notevole pressione. L'ETF SPDR Bank (KBE) è sceso del 2,5% e l'ETF SPDR Regional Bank (KRE) è sceso del 2,8%.
Solo due dei settori dell'S&P 500 sono riusciti a chiudere in rialzo: IT (+1,7%) e servizi di comunicazione (+1,8%), energia (-1,4%), servizi di pubblica utilità (-1,0%) e servizi finanziari (-0,7%) si sono trovati in fondo alla lista.
Oggi il rendimento dei titoli a 2 anni è sceso di 11 punti base al 3,78%, mentre il rendimento di quelli a 10 anni è sceso di 9 punti base al 3,41%.
Nasdaq Composite: +12,6% da inizio annoS&P 500: +2,8% da inizio annoS&P Midcap 400: -1,8% da inizio annoRussel 2000: -2,3% da inizio annoIndice Dow Jones Industrial Average: -3,1% da inizio annoPanoramica dei dati economici:
Le richieste iniziali di sussidi di disoccupazione per la settimana terminata il 18 marzo sono scese da 1.000 a 191.000 (consenso 204.000), mentre quelle ripetute per la settimana terminata l'11 marzo sono aumentate di 14.000 a 1.694.000 rispetto al livello rivisto della scorsa settimana di 1.680.000 (da 1.684 milioni).L'aspetto chiave del rapporto è che le domande iniziali rimangono basse, il che indica un piccolo cambiamento recente nello stato del mercato del lavoro.Il saldo delle partite correnti è salito a -206,8 miliardi di dollari nel quarto trimestre da un rivisto -219 miliardi di dollari (da -217,1 miliardi di dollari).Le vendite di nuove case sono aumentate dell'1,1% m/m a febbraio a un tasso annualizzato destagionalizzato di 640.000 unità (consenso 650.000) da 633.000 riviste al ribasso (da 670.000) a gennaio. Su base annua, le vendite di nuove case sono diminuite del 19,0%.Il punto chiave del rapporto è che l'attività di vendita è aumentata per la quarta volta negli ultimi cinque mesi, sebbene l'aumento di febbraio sia stato aiutato da una revisione al ribasso delle vendite totali rispetto a gennaio.Le scorte settimanali di gas naturale di EIA hanno mostrato un calo di 72 miliardi di piedi cubi contro 58 miliardi di piedi cubi la scorsa settimana.Venerdì, i partecipanti al mercato riceveranno i seguenti dati economici:
8:30 ET: ordini di beni durevoli di febbraio (consenso 1,6%; precedente -4,5%) e ordini di beni durevoli non di trasporto (consenso 0,3%; precedente: 0,7%).9:45 ET: IHS Markit PMI manifatturiero preliminare di marzo (precedente 47,3) e IHS Markit PMI servizi preliminare di marzo (precedente 50,6).Energia: petrolio Brent 75,70$
Prezzi del gas in Europa 490$
La Banca d'Inghilterra ritiene che l'alta inflazione inizierà a diminuire molto presto. Questo probabilmente indica l'imminente completamento dell'aumento dei tassi.
La quota dello yuan nei pagamenti internazionali è salita ai massimi, ma è inferiore al 2,5%.
Conclusione. Il mercato statunitense sta cercando di iniziare a crescere, ma la crescita è ancora molto debole e gli investitori assumono un atteggiamento attendista. Gli acquisti sono possibili, ma per piccole parti del capitale.