हालाँकि शुक्रवार को EUR/USD मुद्रा जोड़ी में उल्लेखनीय वृद्धि हुई थी, लेकिन यह जल्द ही समाप्त हो सकता है। यह ध्यान रखना महत्वपूर्ण है कि एक महीने से अधिक पहले शुरू हुए ऊपर की ओर सुधार के दौरान युग्म 300 अंक तक बढ़ने में कामयाब रहा। हालाँकि यह ज़्यादा नहीं लग सकता है, लेकिन इससे कम कुछ भी एक सपाट बाज़ार का संकेत देगा। इसलिए, 300 अंक नगण्य नहीं हैं। अमेरिकी श्रम बाजार, आईएसएम व्यापार गतिविधि और बेरोजगारी के बारे में कमजोर रिपोर्टें हालिया तेजी से जुड़ी हुई थीं। अगर यह जोड़ी एक महीने में 300 अंक हासिल कर लेती है तो जाहिर तौर पर बाजार अभी खरीदारी के मूड में नहीं है।
तो, हमारी अब भी वही योजना है। हमारा अनुमान है कि एक बार सुधार समाप्त होने के बाद, मध्यम अवधि की गिरावट का रुझान फिर से बढ़ जाएगा। यूरो के लिए निरंतर वृद्धि की उम्मीद करने का अभी भी कोई कारण नहीं है। हालाँकि अमेरिका में शुक्रवार का व्यापक आर्थिक डेटा असंतोषजनक था, यह मानक से अधिक विसंगति थी। विश्व के दूसरी ओर के आँकड़े आमतौर पर बहुत अच्छे होते हैं। मौद्रिक नीति कोई अपवाद नहीं है. संयुक्त राज्य अमेरिका में, "किसी ने भी दरवाज़ा बंद नहीं किया है," और मुद्रास्फीति लगातार तीन महीनों से बढ़ रही है, वर्तमान में 3.7% पर है। इसके विपरीत, यूरोपीय सेंट्रल बैंक (ईसीबी) ने सख्ती में एक "वसा बिंदु" निर्धारित किया है, और यूरोपीय संघ में मुद्रास्फीति पहले ही गिरकर 2.9% हो गई है।
इसलिए इसकी संभावना बहुत अधिक है कि फेडरल रिजर्व कम से कम एक बार मुख्य दर बढ़ाएगा। अमेरिकी डॉलर इस "घृणित" कारक से प्रभावित होता है। हालाँकि हमने पहले कहा है कि बुनियादी माहौल यूरो के पक्ष में बदल सकता है, लेकिन हमने अभी तक इस उलटफेर के कोई संकेत नहीं देखे हैं। यह भी ध्यान रखना महत्वपूर्ण है कि 4-घंटे की अवधि के दौरान, सीसीआई संकेतक दो बार ओवरबॉट क्षेत्र में चला गया है। ये मजबूत बिक्री संकेत हैं। इसलिए, भले ही व्यापारियों के पास बेचने का आधार हो, हम अतिरिक्त पुष्टिकरण संकेतों पर नज़र रखना जारी रखेंगे।
दिसंबर में ब्याज दर बढ़ने की संभावना घटकर 20% रह गई है। फेडरल रिजर्व की मौद्रिक नीति के आलोक में नवीनतम अमेरिकी व्यापक आर्थिक आंकड़ों की जांच करने पर किसी ठोस निष्कर्ष पर पहुंचना असंभव है। तीसरी तिमाही में सकल घरेलू उत्पाद में 4.9% की वृद्धि और मुद्रास्फीति 3.7% तक बढ़ने के साथ, अधिक सख्ती की आवश्यकता हो सकती है। बहरहाल, विनिर्माण और सेवा क्षेत्रों में व्यावसायिक गतिविधियों में गिरावट आई है। गैर-कृषि पेरोल संख्या 200,000 से कम थी, और बेरोजगारी दर में वृद्धि हुई है। इस प्रकार, अधिक मौद्रिक नीति सख्त होने से श्रम बाजार में और भी अधिक गिरावट आ सकती है।
इस प्रकार, फेडरल रिजर्व के लिए चीजें अस्पष्ट हैं। चूँकि मुद्रास्फीति अब तक का सबसे महत्वपूर्ण कारक है, हम दर में वृद्धि की आशा करते हैं। यह सब मुद्रास्फीति पर निर्भर है। हालाँकि इसका मौजूदा स्तर और सख्ती पर विचार करने की अनुमति देता है, नवंबर और दिसंबर में मुद्रास्फीति में अनायास गिरावट आने की स्थिति में फेडरल रिजर्व कार्रवाई करने में झिझक रहा है। परिणामस्वरूप, हम एक और दर वृद्धि का समर्थन करते हैं, हालाँकि अब यह पहले की तुलना में कम निश्चित है।
यह भी ध्यान रखना महत्वपूर्ण है कि फेडवॉच टूल इंगित करता है कि शुक्रवार के आंकड़ों के बाद दिसंबर में सख्ती की संभावना लगभग 30% से घटकर 9.7% हो गई है। इससे पता चलता है कि बाजार को वर्तमान में दरों में एक और बढ़ोतरी की उम्मीद नहीं है और इसके बजाय वह अमेरिकी श्रम बाजार में संभावित मंदी को लेकर चिंतित है। हालांकि यह डॉलर के लिए आदर्श नहीं है, फिर भी यह डील-ब्रेकर नहीं है। हमारा मानना है कि दोनों मुद्रा जोड़ियों में गिरावट का रुझान तीन महीने के बाद समाप्त नहीं हुआ है क्योंकि उनमें उल्लेखनीय गिरावट नहीं हुई है। इसके अलावा, यूरो या पाउंड के लिए कोई बुनियादी समर्थन नहीं है क्योंकि बैंक ऑफ इंग्लैंड और ईसीबी निकट भविष्य में ब्याज दरें बढ़ाने के इच्छुक नहीं हैं।
5 नवंबर तक पिछले 5 कारोबारी दिनों में EUR/USD मुद्रा जोड़ी की औसत अस्थिरता 98 अंक है और इसे "औसत" के रूप में जाना जाता है। इसलिए, हम उम्मीद करते हैं कि यह जोड़ी सोमवार को 1.0634 और 1.0830 के स्तर के बीच चलेगी। हेइकेन आशी संकेतक का उलटाव एक नई मंदी का संकेत देगा।
निकटतम समर्थन स्तर:
S1 - 1.0712
S2 - 1.0681
S3 - 1.0651
निकटतम प्रतिरोध स्तर:
R1 - 1.0742
R2 - 1.0773
R3 - 1.0803
ट्रेडिंग सुझाव:
EUR/USD जोड़ी की दिशा अभी भी व्यावहारिक रूप से प्रतिदिन बदल रही है। परिणामस्वरूप, मूविंग एवरेज का उपयोग करना वर्तमान में एक कठिन कार्य है। हां, शुक्रवार को उल्लेखनीय वृद्धि हुई, लेकिन इसमें संदेह है कि यह वृद्धि का रुझान कायम रहेगा। एकमात्र चीज़ जिसने वृद्धि में योगदान दिया वह असाधारण रूप से अनुकूल बाज़ार स्थितियाँ थीं, जो असामान्य हैं। हमारा मानना है कि मौजूदा स्थिति को देखते हुए बेचने के बारे में सोचना उचित है, लेकिन यह याद रखना महत्वपूर्ण है कि बाजार में अस्थिरता बनी रह सकती है। शुक्रवार को दो-व्यक्ति आंदोलन की प्रकृति में कोई खास बदलाव नहीं आया।
छवियों का औचित्य:
वर्तमान प्रवृत्ति की पहचान करने के लिए रैखिक प्रतिगमन के चैनलों का उपयोग किया जा सकता है। यदि दोनों चैनल एक ही दिशा में इशारा कर रहे हैं तो मौजूदा रुझान मजबूत है।
चलती औसत रेखा, 20.0 की सुचारू सेटिंग्स के साथ, व्यापार की दिशा और अल्पकालिक प्रवृत्ति स्थापित करती है।
मुर्रे स्तर समायोजन और गति के लिए इच्छित स्तर हैं।
अस्थिरता स्तर (लाल रेखाएं): ये संभावित मूल्य चैनल का प्रतिनिधित्व करते हैं, जो कि सबसे हालिया अस्थिरता संकेतकों के अनुसार, जोड़ी के अगले 24 घंटों में व्यापार करने की उम्मीद है।
जब यह ओवरबॉट (+250 से ऊपर) या ओवरसोल्ड (-250 से नीचे) क्षेत्रों में पार हो जाता है, तो सीसीआई संकेतक विपरीत दिशा में एक आसन्न प्रवृत्ति उलट का संकेत देता है।