EUR/USD. 16 Desember. Pekan Kritis untuk Euro dan Dolar

Pada hari Jumat, pasangan EUR/USD berbalik menguntungkan euro dan kembali ke level retracement Fibonacci 323,6% di 1,0532. Pemantulan dari level ini hari ini akan menguntungkan dolar AS, berpotensi melanjutkan penurunan menuju 1,0420. Namun, dalam beberapa minggu terakhir, pasangan ini berada dalam kisaran sideways, dan saya tidak menutup kemungkinan kenaikan baru untuk euro menuju 1,0600.

Struktur wave ini sederhana dan jelas. Wave turun terakhir yang selesai tidak menembus titik terendah sebelumnya, sementara wave naik terakhir sedikit menembus puncak sebelumnya. Ini menunjukkan pembentukan tren "bullish", meskipun tampak lemah dan mungkin sudah berakhir. Untuk mematahkan tren "bullish" saat ini, pasangan ini harus jatuh di bawah level 1,0461.

Pada hari Jumat, data fundamental relatif lemah, namun bull berhasil mengambil inisiatif. Tidak mungkin laporan produksi industri dari Zona Euro memberikan kontribusi yang signifikan. Volume produksi pada bulan Oktober tetap datar (0% m/m), yang sedikit lebih baik dari penurunan kecil yang diantisipasi. Namun, level pertumbuhan nol tidak benar-benar dapat dianggap positif. Euro mungkin menunjukkan beberapa kenaikan pada data ini, tetapi alasan untuk pertumbuhan tersebut tampak meragukan.

Sehari sebelumnya, ECB memutuskan untuk memotong suku bunga sebesar 0,25%, dan Presiden ECB Christine Lagarde berbicara tentang kelemahan ekonomi, pertumbuhan yang melambat, dan perlunya pelonggaran kebijakan moneter yang berkelanjutan. Kombinasi faktor-faktor ini tidak mendukung pertumbuhan euro. Oleh karena itu, harapan terbaik euro saat ini adalah untuk kenaikan kecil yang didukung oleh data positif dari Zona Euro atau data negatif dari AS. Di bawah level 1,0532, sentimen bearish tetap dominan pada hari Senin, dan saya mencari peluang untuk membuka posisi short baru.

Pada grafik 4 jam, pasangan ini telah menolak level retracement Fibonacci 100,0% di 1,0603 untuk kedua kalinya dan terus menurun menuju level 127,2% di 1,0436. Divergensi "bearish" pada indikator CCI mendukung pergerakan turun lebih lanjut. Pemantulan dari level 1,0436 dapat menandakan koreksi naik yang ringan, tetapi penutupan di bawah level ini akan meningkatkan kemungkinan penurunan lebih lanjut menuju level Fibonacci 161,8% di 1,0225.

Selama minggu pelaporan terbaru, spekulan menutup 10.318 posisi long dan membuka 7.766 posisi short. Sentimen kelompok "Non-komersial" tetap "bearish" dan semakin menguat, menandakan penurunan lebih lanjut untuk pasangan ini. Jumlah total posisi long yang dipegang oleh spekulan sekarang adalah 157.000, sementara posisi short berjumlah 233.000.

Pemain utama telah secara konsisten melepas euro selama 13 minggu berturut-turut, menunjukkan tren "bearish". Pendorong utama untuk dolar yang lebih lemah—ekspektasi pelonggaran kebijakan moneter Federal Reserve—sudah diperhitungkan. Ada sedikit alasan bagi pasar untuk terus melepas dolar, membuat kekuatan USD lebih mungkin terjadi. Analisis teknikal juga menunjukkan awal dari tren "bearish" jangka panjang, mendukung ekspektasi penurunan yang berkepanjangan dalam EUR/USD.

Kalender ekonomi untuk 16 Desember berisi beberapa rilis penting. Dampak data ini terhadap sentimen pasar diperkirakan moderat.

Posisi short bisa dibuka setelah penolakan dari level 1,0603 pada grafik 4 jam, dengan target 1,0420 dan 1,0320. Posisi ini masih bisa dipertahankan. Hari ini, peluang penjualan muncul jika pasangan ini menolak level 1,0532 pada grafik per jam. Pembelian hanya disarankan jika pasangan ini ditutup di atas 1,0532 pada grafik per jam, tetapi saya akan mendekati posisi tersebut dengan hati-hati saat ini.

Level Fibonacci: