GBP/USD. 1 Oktober. Ekonomi Menurun, Powell Melunakkan Retorika

Pada hari Senin, pasangan GBP/USD terus bergerak menyamping pada grafik per jam, antara level 1,3357 dan 1,3425. Hari ini, para penjual memiliki kesempatan untuk mengkonsolidasikan di bawah kisaran ini, yang dapat menyebabkan penurunan lebih lanjut menuju level retracement 161,8% di 1,3259. Rebound lain dari level 1,3357 akan menguntungkan pound dan dapat mengakibatkan kenaikan menuju level 1,3425.

Situasi wave cukup jelas. Wave turun terakhir yang selesai (6–11 September) menembus di bawah titik terendah wave sebelumnya, sementara wave naik yang telah terbentuk selama beberapa minggu melampaui puncak wave sebelumnya di 1,3234. Dengan demikian, tren "bearish" berakhir sebelum benar-benar mendapatkan momentum. Saat ini, tidak ada tanda-tanda tren "bearish" baru. Pembalikan tren "bullish" saat ini akan memerlukan penurunan sebesar 340–360 poin.

Pada hari Senin, pound tetap tangguh meskipun latar belakang berita yang ada. Meskipun retorika Jerome Powell melunak, bear tidak bisa memanfaatkannya. Perlu dicatat bahwa beberapa anggota FOMC siap untuk melonggarkan kebijakan moneter sebesar 0,50% pada pertemuan berikutnya. Namun, kemarin Powell menyatakan bahwa The Fed mungkin akan menurunkan suku bunga dua kali masing-masing sebesar 0,25% pada akhir tahun. Selain itu, dilaporkan bahwa ekonomi Inggris hanya tumbuh sebesar 0,5% pada Q2, dibandingkan dengan perkiraan 0,6%. Pertumbuhan tahunan juga lebih rendah. Oleh karena itu, semua peristiwa pada hari Senin menunjukkan potensi penguatan dolar AS, tetapi penjual GBP/USD masih belum bisa membuat langkah maju yang menentukan. Tampaknya para trader menunggu data tambahan dari AS, khususnya mengenai angka pasar tenaga kerja dan pengangguran, untuk mengonfirmasi keengganan FOMC untuk memangkas suku bunga sebesar 0,50% pada bulan November. Jika mereka menerima konfirmasi ini pada akhir minggu, dolar bisa mulai berkinerja jauh lebih baik daripada saat ini. Namun, untuk saat ini, saya hanya bisa menyoroti kelemahan penjual, yang masih belum berhasil menembus di bawah level 1,3357. Meskipun demikian, kenaikan dolar setelah pidato Powell tetap mungkin terjadi.

Pada grafik 4 jam, pasangan ini memantul dari level retracement 76,4% di 1,3314. Pembalikan baru yang menguntungkan pound terjadi, dan pertumbuhan berlanjut menuju level berikutnya di 1,3642. Divergensi bullish telah terbentuk pada indikator RSI dan CCI, sehingga meningkatkan kemungkinan pertumbuhan lebih lanjut. Namun, konsolidasi di bawah 1,3314 dapat menandakan awal dari tren "bearish" baru dan mungkin menyebabkan penurunan menuju level 1,3044.

Sentimen di kalangan trader "Non-komersial" menjadi jauh lebih "bullish" dalam minggu pelaporan terbaru. Jumlah posisi long yang dipegang oleh spekulan meningkat sebesar 30.503, sementara posisi short hanya bertambah 6.490. Jadi, selama dua minggu, trader profesional mengurangi posisi long dan menambah posisi short, tetapi sekarang mereka kembali ke pola sebelumnya. Para bull terus memegang keunggulan yang jelas. Kesenjangan antara posisi long dan short saat ini adalah 87.000: 155.000 versus 68.000.

Menurut saya, pound masih memiliki potensi untuk menurun, tetapi laporan COT saat ini menunjukkan sebaliknya. Selama tiga bulan terakhir, jumlah posisi long telah meningkat dari 102.000 menjadi 155.000, sementara posisi short meningkat dari 58.000 menjadi 68.000. Saya percaya bahwa seiring waktu, para trader profesional akan mulai mengurangi posisi long mereka atau menambah posisi short mereka, karena semua faktor potensial untuk membeli pound Inggris sudah diperhitungkan. Namun, analisis teknikal saat ini menunjukkan tren "bullish".

Pada hari Selasa, kalender acara ekonomi mencakup setidaknya dua entri signifikan. Dampak berita ini terhadap sentimen pasar untuk sisa hari ini diperkirakan akan moderat.

Menjual pasangan ini mungkin dilakukan setelah rebound pada grafik per jam dari level 1,3425, dengan target di 1,3357 dan 1,3259. Trading ini dapat tetap terbuka untuk saat ini. Pembelian bisa dipertimbangkan setelah rebound dari level 1,3357, dengan target 1,3425, yang juga telah tercapai. Saya tidak merekomendasikan melakukan pembelian baru saat ini.

Level Fibonacci diplot berdasarkan 1,2892–1,2298 pada grafik per jam dan 1,4248–1,0404 pada grafik 4 jam.