Pada hari Selasa, pasangan mata uang EUR/USD menunjukkan minat nol dalam pergerakan fluktuatif. Seperti yang telah kami nyatakan, sangat menantang untuk mengantisipasi pergerakan fluktuatif tanpa latar belakang fundamental dan ekonomi makro. Bagaimanapun, latar belakang ini tidak hanya hilang pekan lalu; mereka juga hilang secara lokal. Saat ini pasar tidak memiliki apa pun untuk diperdagangkan karena secara bertahap memproses semua data yang tersedia. Karena itu, selama satu setengah minggu terakhir, kami telah melihat pergerakan yang relatif tidak jelas yang menyerupai pergerakan datar lebih dari sekedar tren. Pasangan ini masih turun sebesar 70-80 poin pada hari Senin terlepas dari konsolidasi di bawah garis rata-rata bergerak, jadi tidak ada pergerakan datar yang jelas. Akan tetapi, pergerakannya masih belum memuaskan, terutama pada kerangka waktu terendah.
Kita juga dipaksa untuk berpikir tentang "teknik" karena ekonomi makro dan "fondasi" tidak ada saat ini. "Teknik" itu telah membuat segalanya jelas pada saat ini. Mengingat bahwa tren telah bergeser turun dan telah terjadi konsolidasi di bawah rata-rata bergerak, masuk akal untuk mengantisipasi penurunan lebih lanjut pada nilai euro. Selain itu, perlu diingat bahwa seluruh pertumbuhan pasangan ini sebelumnya tidak logis dari sudut pandang kami; oleh karena itu, potensi penurunan pekan ini atau pekan depan sudah logis. Saat ini, ada beberapa hal yang dapat membantu pertumbuhan euro. Sebelumnya, mereka tidak banyak, dan mereka bahkan kurang lazim sekarang. Ingatlah bahwa laju perlambatan Fed dalam memperketat kebijakan moneternya bukanlah faktor "dovish" yang akan menyebabkan dolar menurun. Penurunan suku bunga atau implementasi rencana stimulus kuantitatif merupakan faktor "dovish". Fed saat ini tidak terlibat dalam praktik apa pun. Ini merupakan pedang bermata dua bahwa ECB mungkin menaikkan suku bunga untuk sementara waktu dengan laju yang lebih cepat daripada Fed. Bagaimanapun, suku bunga Fed masih lebih tinggi, dan ada lebih banyak kepercayaan pada dolar AS daripada euro. Jadi, bagaimanapun, kami tidak mengantisipasi peningkatan yang signifikan dalam nilai euro.
Mayoritas anggota Fed setuju.
Kita harus memeriksa kembali subjek yang telah dikenal semua orang sejak lama, sebagian besar, tidak ada yang perlu didiskusikan. Teorinya, bahkan sebelum pidato Mary Daly dan Rafael Bostic pekan ini, kami yakin bahwa Fed hanya akan menaikkan suku bunga pada bulan Desember sebesar 0,5%. Akan tetapi, para anggota dewan Federal Reserve tidak melakukan apa-apa selain mengulangi apa yang telah lama diyakini oleh para pelaku pasar. Pertumbuhan suku bunga akan melambat, meningkat sebesar 0,5% pada bulan Desember dan 0,25% pada bulan Februari dan Maret. Tingkat suku bunga akhir adalah 5%, meskipun mungkin sedikit disesuaikan ke atas jika inflasi melambat terlalu lambat. Prakiraan inilah yang seharusnya memandu "tarian" kita saat ini.
Nilai tukar dolar saat ini tidak lagi dipengaruhi oleh pengetahuan tentang potensi tindakan Fed di masa depan. Secara teoretis, euro dapat menguat lebih lanjut terhadap dolar karena perbedaan suku bunga antara ECB dan Fed diperkirakan akan ditutup dalam beberapa bulan mendatang. Mata uang euro saat ini dapat tumbuh, sedangkan mata uang AS sebelumnya tumbuh karena kesenjangan melebar. Oleh karena itu, kami hanya mengesampingkan sebagian kemungkinan pasangan terus tumbuh. Akan tetapi, kemungkinan pertumbuhan lebih lanjut hanya 30%, sedangkan kemungkinan penurunan baru adalah 70%. Kegagalan pasangan untuk dengan cepat kembali memasuki area di atas rata-rata bergerak kemarin mendukung dolar. Baru-baru ini, pasangan tumbuh terlalu cepat, memerlukan koreksi teknikal ke bawah yang menguntungkan dolar. Euro tidak memiliki pendorong pertumbuhan baru, yang juga menguntungkan dolar. Pasangan ini mungkin tidak mengalami penurunan yang signifikan, namun 100 hingga 200 poin lagi harus hilang.
Pada tanggal 23 November, volatilitas rata-rata pasangan mata uang euro/dolar selama lima hari trading sebelumnya adalah 93 poin, yang dianggap "tinggi". Jadi, pada hari Rabu, kami mengantisipasi pasangan untuk berfluktuasi antara 1,0181 dan 1,0367. Putaran ke bawah indikator Heiken Ashi menunjukkan bahwa pergerakan ke bawah telah dilanjutkan.
Level support terdekat
S1 – 1,0254
S2 – 1,0132
S3 – 1,0010
Level resistance terdekat
R1 – 1,0376
R2 – 1,0498
R3 – 1,0620
Saran Trading:
Koreksi ke atas telah dimulai untuk pasangan EUR/USD. Oleh karena itu, jika terjadi pembalikan ke bawah dari indikator Heiken Ashi atau lambungan harga dari rata-rata bergerak, posisi jual baru dengan target 1,0181 dan 1,0132 saat ini harus dipertimbangkan. Setelah harga ditetapkan di atas garis rata-rata bergerak dengan target 1,0367 dan 1,0498, pembelian akan menjadi relevan.
Penjelasan ilustrasi:
Saluran regresi linier – membantu dalam menentukan tren saat ini. Tren saat ini kuat jika keduanya bergerak ke arah yang sama.
Garis rata-rata bergerak (memperhalus pengaturan 20.0) – menentukan tren jangka pendek dan arah trading saat ini.
Level Murray berfungsi sebagai target pergerakan dan koreksi.
Tingkat volatilitas (garis merah) mewakili kemungkinan saluran harga yang akan diperdagangkan pasangan untuk hari trading berikutnya, berdasarkan indikator volatilitas saat ini.
Indikator CCI – masuknya ke area oversold (di bawah -250) atau area overbought (di atas +250) menunjukkan bahwa pembalikan tren sudah dekat.