FX.co ★ Les marchés financiers mondiaux sont en plein essor : la Réserve fédérale américaine et les mesures de relance chinoises stimulent la hausse des actions et des matières premières

Aujourd'hui, les actions mondiales se précipitent joyeusement vers de nouveaux sommets, reflétant la hausse des indices à terme du S&P 500 de 0,2 à 0,3%. Cet optimisme se propage également aux marchés des matières premières, où le pétrole et l'or montent en flèche tandis que les drapeaux dollar s'apaisent.

Il est important de noter que la fête américaine a ralenti les échanges avant la publication de données économiques clés, notamment des rapports sur les services aux États-Unis, la situation du commerce chinois et l'inflation prévus pour les prochains jours. Cependant, les investisseurs ne perdent pas espoir de voir la Chine prendre des mesures supplémentaires, y compris un assouplissement éventuel des restrictions sur le marché immobilier.

Un événement important auquel les investisseurs attendent avec impatience est la sortie du "Beige Book" - un commentaire mensuel de la Réserve fédérale américaine (Fed) sur la situation économique actuelle aux États-Unis. Cette publication est prévue pour mercredi et aura un impact significatif sur le marché. Il est également à noter que jeudi, une troisième et dernière estimation du PIB de la zone euro pour le dernier trimestre est attendue, ce qui attirera également l'attention des investisseurs et des analystes.

Les mesures économiques importantes prises en Chine, telles que l'approbation de la prolongation des paiements des obligations privées par Country Garden, ainsi que d'autres mesures prises ces dernières semaines, commencent à porter leurs fruits. Ces changements pourraient avoir un impact positif sur l'économie et le sentiment général du pays, selon Ron Temple, le stratège principal de Lazard. Il espère que malgré une certaine incertitude dans la politique chinoise, ces mesures, y compris la stabilisation des données concernant l'indice PMI, pourraient préfigurer un changement de sentiment parmi les investisseurs.

Le secteur technologique sera également en tête cette semaine avec l'introduction en bourse du géant des microprocesseurs, Arm Holdings, évalué à 50-54 milliards de dollars. Les contrats à terme sur le S&P 500 et le Nasdaq augmentent de manière confiante de 0,2 à 0,3 %, tandis que les actions européennes se rapprochent de leurs sommets mensuels. La croissance des sociétés technologiques telles que ASML et Novo Nordisk a ajouté 0,3 % à l'indice STOXX 600 (.STOXX), surpassant même LVMH pour devenir la société la plus chère d'Europe, ne serait-ce que temporairement.

Il est également important de noter que les actions ont augmenté après le rapport sur l'emploi aux États-Unis pour août, qui a renforcé les attentes de maintien des taux d'intérêt inchangés. Bien que le nombre total d'emplois ait dépassé les attentes, la révision des données des mois précédents et la baisse de la croissance des salaires indiquent un affaiblissement du marché du travail. Le taux de chômage s'est également accru en raison de l'augmentation du nombre de personnes à la recherche d'un emploi, ce qui a laissé le ratio postes vacants/chômeurs au plus bas niveau depuis septembre 2021.

En ces temps de situation actuelle, les marchés à terme reflètent des changements importants dans les attentes des investisseurs. À l'heure actuelle, il y a 93% de chances que les taux d'intérêt restent inchangés ce mois-ci, et 67% de chances que le cycle de resserrement se termine. Cela devient de plus en plus clair, compte tenu de la réunion politique imminente de la Réserve fédérale américaine (Fed) et des discours de ses représentants cette semaine.

Christine Lagarde, présidente de la Banque centrale européenne, a souligné l'importance du renforcement des anticipations d'inflation pour les responsables politiques. Avec plusieurs données économiques faibles, le marché commence à s'orienter vers une probable hausse des taux d'intérêt lors de la prochaine réunion en septembre.

En raison du succès relatif de l'économie américaine, le dollar se renforce, atteignant un niveau de 146,33 yens, s'approchant du récent sommet de dix mois à 147,37. L'euro également se redresse de 0,3% à 1,0803 dollars, mais reste proche du récent minimum à 1,0765 dollars.

En ce qui concerne les matières premières, le pétrole reste au centre de l'attention, se négociant près de son plus haut niveau en sept mois. Cela est dû à une réduction des approvisionnements et aux attentes que l'Arabie saoudite prolonge la réduction de la production de pétrole jusqu'en octobre, soutenant ainsi les prix du pétrole. Les contrats à terme sur le pétrole Brent ont augmenté de 0,2% à 88,75 dollars le baril, tandis que les contrats à terme sur le pétrole américain ont atteint 85,73 dollars.