FX.co ★ GBP/USD: plan pour la session européenne du 28 août. Analyse des rapports Commitment of Traders (COT) pour les transactions d'hier. La pression sur la livre sterling pourrait s'affaiblir.

Vendredi dernier, plusieurs signaux d'entrée sur le marché se sont formés. Jetons un coup d'œil au graphique de 5 minutes et analysons ce qui s'est passé. Dans ma prévision matinale, j'ai attiré l'attention sur le niveau de 1,2588 et j'ai recommandé de prendre des décisions d'entrée sur le marché à partir de ce niveau. La hausse et la formation d'une fausse cassure à ce niveau ont conduit à un excellent point d'entrée pour une vente, et il aurait pu être réalisé, mais l'incertitude qui persiste avant l'intervention de Jérôme Powell n'a pas conduit à une nouvelle vente de GBP/USD. Dans la deuxième moitié de la journée, la fausse cassure à 1,2562 a permis d'obtenir un point d'entrée pour acheter la livre sterling, ce qui s'est traduit par une hausse de plus de 40 points.

Pour ouvrir des positions longues sur GBP/USD, il est nécessaire de :

La livre a réagi en baisse aux déclarations du président de la Réserve fédérale, Jerome Powell, qui a laissé entendre que les taux d'intérêt resteraient élevés et pourraient augmenter davantage si l'économie et l'inflation ne se refroidissent pas. Lors de son discours vendredi lors de la conférence annuelle de la banque centrale américaine à Jackson Hole, Powell a souligné que le travail de la Fed pour lutter contre l'inflation n'était pas encore terminé, tout en notant des progrès dans le ralentissement de la croissance des prix. Cependant, la chute rapide de la livre jusqu'à un minimum mensuel laisse aux acheteurs une chance de stopper la tendance baissière.

Aujourd'hui, il n'y a pas de statistiques sur le Royaume-Uni, donc je préfère agir à l'achat après la baisse et la formation d'une fausse rupture près du nouveau support à 1.2578, ce qui donnera un point d'entrée pour les positions longues en prévision d'un rebond et d'une mise à jour de la résistance la plus proche à 1.2614, formée à la fin de la semaine dernière. Une percée et une consolidation au-dessus de cette fourchette rétabliront la confiance des acheteurs et maintiendront les chances d'atteindre 1.2651. L'objectif plus lointain sera la zone de 1.2689, où je prendrai mes bénéfices. En cas de scénario de baisse jusqu'à 1.2578 et en l'absence d'acheteurs à ce niveau, la pression sur la livre sterling reviendra, tout comme la probabilité de développer un nouveau marché baissier. Dans ce cas, seule la protection de la prochaine zone à 1.2548, ainsi qu'une fausse rupture à ce niveau, signaleront l'ouverture de positions longues. Je prévois d'acheter GBP/USD uniquement à partir du minimum de 1.2523, dans le but d'une correction de 30 à 35 pips dans la journée.

Pour ouvrir des positions courtes sur GBP/USD, nous avons besoin de:

Les taureaux ont essayé, mais n'ont pas réussi à reprendre le contrôle du marché, il est donc très important de ne pas manquer le prochain niveau de résistance à 1.2614, ce qui sera assez difficile à faire. Je n'agirai qu'après une fixation infructueuse à ce niveau, ce qui donnera un signal de vente avec une perspective de baisse vers la zone de 1.2578. La violation et le test inverse de cette plage de bas en haut porteront un coup plus sérieux aux positions des taureaux, offrant ainsi la possibilité de poursuivre la formation du marché baissier avec une mise à jour à 1.2548. L'objectif à plus long terme reste la zone de 1.2523, où je prendrai mes bénéfices. En cas de hausse de GBP/USD et d'absence d'activité à 1.2614, les acheteurs obtiendront un avantage considérable - surtout après une telle résistance sérieuse qui s'est produite vendredi dernier après l'intervention de Powell. Dans ce cas, je reporterai les ventes jusqu'à une fausse rupture à 1.2651. En l'absence de mouvement vers le bas et là, je vendrai la livre dès le rebond à 1.2689, mais seulement dans l'attente d'une correction de la paire vers le bas de 30 à 35 points intraday.

Je recommande de consulter :

Dans le rapport COT (Commitment of Traders) du 15 août, on a observé une augmentation des positions longues et courtes. Les traders ont renforcé leurs positions après les données du PIB du Royaume-Uni, qui étaient meilleures que prévu par les économistes. La baisse des prix aux États-Unis a également influencé la configuration des forces, soutenant la livre sterling, ainsi que la pression de base élevée au Royaume-Uni. À la fin de cette semaine, un symposium se tiendra à Jackson Hole, ce qui pourrait entraîner un renforcement encore plus important de la livre britannique à court terme. Il est très important de voir ce que le président de la Fed, Jerome Powell, dira sur la future politique monétaire américaine. Comme auparavant, l'achat de la livre sterling en cas de baisse reste une stratégie optimale, car les différences entre les politiques des banques centrales auront un impact sur les perspectives du dollar américain, exerçant une pression sur celui-ci. Selon le dernier rapport COT, les positions non commerciales longues ont augmenté de 7 302 pour atteindre 90 541, tandis que les positions non commerciales courtes ont augmenté de 3 334 pour atteindre 39 553. En fin de compte, l'écart entre les positions longues et courtes a diminué de 607. Le prix hebdomadaire a chuté et s'est établi à 1,2708 contre 1,2749.

Signaux d'indicateurs :

Moyennes mobiles

Le trading se fait autour des moyennes mobiles de 30 et 50 jours, ce qui indique une tendance latérale du marché.

Note : La période et les prix des moyennes mobiles sont examinés par l'auteur sur un graphique horaire H1 et diffèrent de la définition générale des moyennes mobiles classiques sur un graphique quotidien D1.

Bandes de Bollinger

En cas de baisse, le support sera fourni par la limite inférieure de l'indicateur autour de 1.2557.

Description des indicateurs

• Moyenne mobile (définit la tendance actuelle en lissant la volatilité et le bruit). Période de 50. Sur le graphique, elle est marquée en jaune.

• Moyenne mobile (définit la tendance actuelle en lissant la volatilité et le bruit). Période de 30. Sur le graphique, elle est marquée en vert.

• Indicateur MACD (Moving Average Convergence/Divergence - convergence/divergence des moyennes mobiles) EMA rapide période 12. EMA lent période 26. SMA période 9.

• Bandes de Bollinger (Bollinger Bands). Période 20

• Les traders non commerciaux - des spéculateurs tels que les traders individuels, les fonds de couverture et les grandes institutions qui utilisent le marché à terme à des fins spéculatives et répondent à certaines exigences.

• Les positions longues non commerciales représentent la position longue ouverte totale des traders non commerciaux.

• Les positions courtes non commerciales représentent la position courte ouverte totale des traders non commerciaux.

• La position nette totale non commerciale est la différence entre les positions courtes et longues des traders non commerciaux.