FX.co ★ EUR/USD : plan pour la session européenne du 10 juillet. Rapports sur les engagements des traders (COT) : analyse des transactions d'hier. L'euro a fortement augmenté suite à un rapport économique défavorable sur le marché du travail.

Vendredi dernier a été formé plusieurs signaux d'entrée sur le marché. Regardons le graphique de 5 minutes et examinons ce qui s'est passé là-bas. Dans ma prévision du matin, j'ai attiré votre attention sur le niveau 1.0871 et recommandé de prendre des décisions d'entrée sur le marché à partir de là. La baisse et la formation d'une fausse percée à ce niveau ont permis d'obtenir un signal d'achat de l'euro, ce qui s'est traduit par une augmentation de la paire de plus de 20 points. Dans la seconde moitié de la journée, un rapport faible sur le marché du travail aux États-Unis a été publié, ce qui a entraîné une percée et un test inverse de haut en bas du niveau 1.0906. Le signal d'achat formé a permis de récolter environ 60 points de profit sur le marché.

Pour ouvrir des positions longues sur EURUSD, il est nécessaire de :

Le rapport mensuel sur l'emploi non-agricole aux États-Unis a déçu les traders, ce qui a logiquement entraîné une hausse marquée de la monnaie européenne par rapport au dollar américain. Maintenant, les acheteurs réfléchissent à ramener le marché dans une tendance haussière, mais il n'est clairement pas nécessaire de se précipiter pour ouvrir des positions longues. Aujourd'hui, à part l'intervention du membre du conseil des gouverneurs de la BCE, Joachim Nagel, connu pour sa rhétorique faucon, et de l'indicateur de confiance des investisseurs de la zone euro de Sentix, il n'y a rien d'autre. Les baissiers auront donc l'occasion de poursuivre la correction asiatique à la baisse.

Pour cette raison, je ne vais agir que dans la première moitié de la journée, après une baisse et la formation d'une fausse percée autour du support de 1,0933, légèrement en dessous duquel se trouvent les moyennes mobiles qui favorisent les acheteurs. Cela donnera un signal d'achat capable de ramener la paire vers la résistance de 1,0972, au-dessus de laquelle elle n'a pas encore réussi à s'élever. Beaucoup dépend de ce niveau, car son retour permettra de stopper les vendeurs à découvert, permettant ainsi de revenir à la formation d'une tendance haussière. Seuls des commentaires de faucon de la part des représentants de la BCE et de bonnes données de la zone euro permettront une sortie de cette fourchette. Une percée et un test au-dessus de 1,0972 renforceront la demande pour l'euro, offrant ainsi une chance de revenir au maximum de 1,1010. L'objectif final reste la zone de 1,1060, où je prendrai mes bénéfices. Dans le scénario d'une baisse de l'EUR/USD et en l'absence d'acheteurs à 1,0933, la pression sur l'EUR/USD augmentera. C'est pourquoi seule la formation d'une fausse percée autour du prochain support de 1,0902 donnera un signal d'achat pour l'euro. J'ouvrirai des positions longues dès le rebond à partir du minimum de 1,0871, dans le but d'une correction haussière de 30 à 35 points dans la journée.

Pour ouvrir des positions courtes sur l'EUR/USD :

Les vendeurs ont reculé vendredi en raison de statistiques médiocres sur le marché du travail aux États-Unis, mais il n'y a pas lieu de désespérer, car la réunion de la Fed en juillet approche, au cours de laquelle les taux d'intérêt seront très probablement augmentés, ce qui maintiendra le potentiel haussier pour le dollar américain. Aujourd'hui, il est préférable d'agir après une hausse et une fausse percée près de la résistance la plus proche à 1,0972, ce qui donnerait un signal de vente avec la perspective d'une baisse de l'EUR/USD vers le support à 1,0933, récemment soutenu comme résistance. Une consolidation en dessous de cette fourchette, ainsi qu'un test inversé de bas en haut, ouvrira la voie à 1,0902. La cible la plus éloignée sera la zone de 1,0871, où je prendrai mes bénéfices.

En cas de mouvement à la hausse de l'EUR/USD pendant la session européenne et en l'absence d'ours à 1,0972, ce qui est possible compte tenu des données sur l'emploi américain publiées vendredi, les taureaux essaieront de former une nouvelle tendance à la hausse. Dans ce cas, je vais reporter les positions courtes jusqu'à la prochaine résistance à 1,1010. On peut aussi vendre à ce niveau, mais seulement après une consolidation infructueuse. Je prévois d'ouvrir des positions courtes dès le rebond de 1,1060 avec un objectif de correction baissière de 30 à 35 points.

Je recommande de consulter :

Dans le rapport COT (Commitment of Traders) du 27 juin, on observe une réduction des positions longues et courtes, laissant la répartition des forces sur le marché pratiquement inchangée. Les données de la croissance économique américaine publiées la semaine dernière ont une fois de plus confirmé la résilience de l'économie américaine face à des taux d'intérêt élevés, ce qui permet à la Réserve fédérale de continuer à lutter activement contre l'inflation élevée, qui revient progressivement à la normale. Dans un proche avenir, le procès-verbal de la réunion de la Fed sera publié, ainsi que des informations sur l'état du marché du travail aux États-Unis, ce qui pourrait renforcer la position du dollar américain par rapport à l'euro. Dans les conditions actuelles, l'achat lors des baisses reste la stratégie moyenne à long terme optimale. Selon le rapport COT, les positions longues non commerciales ont diminué de 5 422 pour atteindre 223 977, tandis que les positions courtes non commerciales ont chuté de 5 801 pour atteindre 78 949. À la fin de la semaine, la position non commerciale nette globale a légèrement augmenté pour atteindre 145 028 contre 144 025. Le prix de clôture hebdomadaire a augmenté pour atteindre 11 006 contre 1,0968.

Signaux des indicateurs :

Moyennes mobiles

Le commerce se fait au-dessus des moyennes mobiles sur 30 et 50 jours, ce qui indique une tentative des taureaux de revenir sur le marché.

Note : La période et les prix des moyennes mobiles sont considérés par l'auteur sur le graphique horaire H1 et diffèrent de la définition générale des moyennes mobiles classiques sur le graphique quotidien D1.

Bandes de Bollinger

En cas de baisse, le support se situera autour de la limite inférieure de l'indicateur à environ 1.0902.

Description des indicateurs

• Moyenne mobile (détermine la tendance actuelle en lissant la volatilité et le bruit). Période de 50. Marquée en jaune sur le graphique.

• Moyenne mobile (détermine la tendance actuelle en lissant la volatilité et le bruit). Période de 30. Marquée en vert sur le graphique.

• L'indicateur MACD (Moving Average Convergence/Divergence - convergence/divergence des moyennes mobiles). Période rapide EMA 12. Période lente EMA 26. Période SMA 9

• Bandes de Bollinger. Période 20

• Les traders non commerciaux - spéculateurs tels que les traders individuels, les fonds de couverture et les grandes institutions utilisant le marché à terme à des fins spéculatives et répondant à certaines exigences.

• Les positions non commerciales longues représentent la position longue ouverte totale des traders non commerciaux.

• Les positions non commerciales courtes représentent la position courte ouverte totale des traders non commerciaux.

• La position nette non commerciale totale est la différence entre les positions courtes et longues des traders non commerciaux.