FX.co ★ EUR/USD : plan pour la session américaine du 30 juin (analyse des transactions matinales). L'euro perd des positions en raison de l'inflation en baisse.

Dans ma prévision matinale, j'ai souligné le niveau de 1.0855 et recommandé de prendre des décisions d'entrée sur le marché à partir de celui-ci. Jetons un coup d'œil au graphique de 5 minutes et analysons ce qui s'est passé là-bas. La baisse et la formation d'une fausse cassure à ce niveau ont donné un signal d'achat, cependant les données sur l'inflation dans la zone euro ont témoigné de sa baisse, ce qui n'a pas permis au signal d'achat de se réaliser.

Pour ouvrir des positions longues sur l'EURUSD:

Une baisse de l'inflation dans la zone euro permettra à la Banque centrale européenne de prendre une politique monétaire future plus détendue, mais il est encore trop tôt pour parler de réussite significative. Les prix de base élevés vont certainement pousser la BCE à poursuivre une action plus agressive. Dans la deuxième moitié de la journée, de nombreux rapports seront publiés, susceptibles de mettre une pression sur l'euro. Une attention particulière sera portée aux chiffres de l'indice principal des dépenses de consommation des ménages, ainsi qu'aux variations des dépenses et des revenus de la population américaine. Les données sur l'indice PMI de Chicago et l'indice de confiance des consommateurs de l'Université du Michigan seront également au centre de l'attention.

En cas de nouvelle baisse de la paire de devises, ce qui semble être la tendance actuelle, je ne prendrai des mesures qu'en cas de baisse et de formation d'une fausse cassure autour de 1,0816. Cela donnera un nouveau signal d'achat permettant de compenser une partie des pertes matinales en rétablissant le niveau de support de ce matin à 1,0855. Seule une rupture et un test de la zone supérieure de cette fourchette ramèneront la demande pour l'euro, offrant ainsi une opportunité d'atteindre le niveau maximum de 1,0900. L'objectif ultime reste la zone de 1,1040, où les profits seront enregistrés. Si l'EUR/USD baisse en raison de statistiques économiques solides aux États-Unis et de l'absence d'acheteurs à 1,0816, la pression sur l'EUR/USD augmentera encore en fin de mois. Par conséquent, seule la formation d'une fausse cassure près du prochain niveau de support à 1,0777, établi hier, donnera un signal d'achat pour l'euro. J'ouvrirai des positions longues après un rebond depuis le minimum de 1,0734, dans le but d'une correction haussière de 30 à 35 points intra-jour.

Pour ouvrir des positions courtes sur l'EUR/USD, les conditions suivantes sont requises :

Les vendeurs ont continué à exercer une pression sur l'euro, en le faisant tomber à 1,0855. La principale tâche pour la seconde moitié de la journée sera de défendre cette plage, dont le mouvement pourrait intervenir en cas de statistiques fondamentales assez faibles aux États-Unis. Je préférerais agir seulement sur une fausse cassure, qui donnera un signal de vente capable de faire baisser l'EUR/USD jusqu'à 1,0816. Une percée en dessous de cette plage et un test inverse de bas en haut - le chemin direct vers 1,0777. La cible la plus lointaine sera le minimum de 1,0734, où je prendrai mes bénéfices.

En cas de mouvement à la hausse de l'EUR/USD lors de la session américaine et en l'absence d'ours à 1.0855, les taureaux tenteront de reprendre le contrôle du marché. Dans ce cas, je reporterai les positions à découvert jusqu'à la prochaine résistance à 1.0900. On peut également vendre à cet endroit, mais seulement après une consolidation infructueuse. Je prendrai des positions courtes immédiatement sur le rebond à partir du maximum de 1.0940, avec pour objectif une correction baissière de 30 à 35 points.

Je recommande de consulter:

Dans le rapport COT (Commitment of Traders) du 13 juin, on a observé une réduction des positions longues et courtes. Cependant, il est important de comprendre que ce rapport est sorti avant la décision de la Réserve fédérale concernant les taux d'intérêt, qui sont restés inchangés en juin de cette année, ce qui a eu un impact significatif sur la configuration du marché. Pour cette raison, il n'est pas nécessaire de prêter une attention particulière à ce rapport actuel. Ce qui importe, c'est que la demande d'euros reste forte grâce à la poursuite de la politique agressive de la Banque centrale européenne, et cette demande devrait perdurer. Dans les conditions actuelles, la stratégie optimale à moyen terme consistera à acheter lors des baisses de prix. Selon le rapport COT, les positions longues des non-commerciaux ont diminué de 9 922 pour atteindre le niveau de 226 138, tandis que les positions courtes des non-commerciaux ont baissé de 3 323, pour atteindre 74 316. À la fin de la semaine, la position nette non-commerciale totale a diminué et s'est établie à 151 822 contre 158 224. Le prix de clôture hebdomadaire a augmenté pour atteindre 1,0794 contre 1,0702.

Indicateurs de signal:

Moyennes mobiles

Le trading se fait en dessous des moyennes mobiles de 30 et 50 jours, ce qui indique une poursuite de la baisse de la paire.

Note: L'auteur considère les périodes et les prix des moyennes mobiles sur un graphique horaire H1, ce qui diffère de la définition classique des moyennes mobiles journalières sur un graphique quotidien D1.

Bandes de Bollinger

En cas de hausse, la limite supérieure de l'indicateur autour de 1,0900 servira de résistance.

Description des indicateurs

• Moyenne mobile (détermine la tendance actuelle en lissant la volatilité et le bruit). Période de 50. Marqué en jaune sur le graphique.

• Moyenne mobile (détermine la tendance actuelle en lissant la volatilité et le bruit). Période de 30. Marqué en vert sur le graphique.

• Indicateur MACD (Moving Average Convergence/Divergence - convergence/divergence des moyennes mobiles). Période rapide EMA 12. Période lente EMA 26. Période SMA 9.

• Bandes de Bollinger. Période 20.

• Les traders non commerciaux - des spéculateurs tels que des traders individuels, des fonds de couverture et des institutions importantes qui utilisent le marché à terme à des fins spéculatives et qui satisfont à certaines exigences spécifiques.

• Les positions non commerciales longues représentent la position ouverte longue totale des traders non commerciaux.

• Les positions non commerciales courtes représentent la position ouverte courte totale des traders non commerciaux.

• La position nette non commerciale totale correspond à la différence entre les positions courtes et longues des traders non commerciaux.