FX.co ★ EUR/USD : plan pour la session européenne du 9 juin. Analyse des transactions du rapport Commitment of Traders (COT) d'hier. L'euro a dépassé la limite du canal latéral.

Hier, plusieurs signaux d'entrée sur le marché ont été formés. Regardons le graphique de 5 minutes et examinons ce qui s'est passé. Dans ma prévision matinale, j'ai attiré l'attention sur le niveau de 1,0705 et j'ai recommandé de prendre des décisions d'entrée sur le marché à partir de celui-ci. La baisse et la formation d'une fausse cassure à ce niveau ont conduit à un signal d'achat, qui s'est traduit par une hausse de plus de 30 points. Dans la seconde moitié de la journée, la fausse cassure et le signal de vente à partir de 1,0739 ont conduit à la réalisation de pertes, car le retournement de l'euro ne s'est pas produit.

Pour ouvrir des positions longues sur l'EURUSD, il faut :

Le rapport révisé sur le PIB de la zone euro pour le premier trimestre 2023, qui a été revu à la baisse, n'a pas beaucoup affecté l'euro, tandis que la forte augmentation du nombre de demandes d'allocations de chômage aux États-Unis a provoqué des ventes de dollars en fin de journée. Aujourd'hui, en dehors des discours du vice-président de la BCE, Luis de Guindos, et d'Andrea Enria, président du Conseil de surveillance de la Banque centrale européenne, il n'y a rien de prévu, donc soyez prudents avec vos achats, car les taureaux peuvent perdre rapidement leur avantage. Pour cette raison, nous n'agirons que sur une baisse vers le support intermédiaire à 1,0768, formé à la fin de la journée d'hier. La formation d'une fausse cassure là-bas donnera un signal d'achat, permettant d'atteindre un nouveau maximum hebdomadaire autour de 1,0800. La rupture et le test de cette plage de haut en bas renforceront la demande d'euros, maintenant la possibilité de sortir à 1,0830. L'objectif le plus éloigné reste la zone de 1,0870, où nous prendrons nos bénéfices.

Dans le cas d'une baisse de l'EUR/USD et de l'absence d'acheteurs à 1,0768, ce scénario étant plus probable dans la première moitié de la journée, la pression sur la paire augmentera considérablement et les ours tenteront de couvrir toute la croissance d'hier. Par conséquent, seule la formation d'une fausse rupture autour du prochain support à 1,0736, où les moyennes mobiles jouent en faveur des taureaux, donnera un signal d'achat pour l'euro. Je vais ouvrir des positions longues dès le rebond à partir du minimum de 1,0705 avec un objectif de correction haussière de 30 à 35 points dans la journée.

Pour ouvrir des positions courtes sur l'EURUSD, il faut :

Les ours ne se sont pas manifestés, permettant la percée de la limite supérieure du canal latéral, l'élimination des ordres stop et la forte hausse de l'euro. Aujourd'hui, les vendeurs ne peuvent compter que sur les déclarations conciliantes des représentants de la Banque centrale européenne et sur la défense de la résistance à 1,0800, où la paire se dirige actuellement. Une fausse percée à ce niveau donnera un signal de vente, capable de faire chuter l'EUR/USD à 1,0768 - un support intermédiaire jouant un rôle important dans la direction quotidienne de la paire. La consolidation en dessous de cette plage, ainsi qu'un test inverse de bas en haut, mènera directement à 1,0736. L'objectif le plus éloigné sera le minimum de 1,0705, où je prendrai mes bénéfices.

En cas de mouvement à la hausse de l'EUR/USD pendant la session européenne et en l'absence d'ours à 1,0800, les taureaux continueront à construire une nouvelle tendance haussière, profitant des attentes d'une pause de la part de la Réserve fédérale dans le cycle de hausse des taux d'intérêt, qui pourrait être annoncée la semaine prochaine. Dans ce cas, je vais reporter les positions courtes jusqu'à la prochaine résistance à 1,0830. On peut également vendre à ce niveau, mais seulement après une fixation infructueuse. Je vais ouvrir des positions courtes immédiatement après le rebond du maximum de 1,0870 avec pour objectif une correction baissière de 30 à 35 points.

Je recommande de consulter :

Dans le rapport COT (Commitment of Traders) du 30 mai, on a observé une réduction des positions longues et courtes. Les positions longues ont été réduites beaucoup plus, ce qui confirme la baisse de la demande pour les actifs à risque. Les craintes de ralentissement de l'économie européenne et de récession, ainsi que la poursuite d'une politique agressive de la part de la Banque centrale européenne, même malgré les premiers signes de ralentissement de la pression inflationniste de base, tout cela repousse les investisseurs pour l'instant des achats d'euros, les obligeant à adopter une position d'attente. Pendant ce temps, le marché du travail américain continue de montrer sa force, de sorte qu'après la pause de juin, la Fed devrait probablement continuer à augmenter les taux d'intérêt, maintenant ainsi la demande pour le dollar. Dans le rapport COT, il est indiqué que les positions longues non commerciales ont diminué de 8 253 pour atteindre 241 817, tandis que les positions courtes non commerciales ont chuté de 242 pour atteindre 76 092. À la fin de la semaine, la position nette non commerciale totale a diminué pour atteindre 163 054 contre 185 045. Le prix de clôture hebdomadaire a baissé pour atteindre 1,0732 contre 1,0793.

Signaux d'indicateurs:

Moyennes mobiles

Le trading se fait au-dessus des moyennes mobiles de 30 et 50 jours, ce qui indique que les taureaux tentent de poursuivre la hausse.

Remarque: la période et les prix des moyennes mobiles sont examinés par l'auteur sur le graphique horaire H1 et diffèrent de la définition générale des moyennes mobiles classiques quotidiennes sur le graphique quotidien D1.

Bandes de Bollinger

En cas de baisse, le support sera la limite inférieure de l'indicateur autour de 1,0740.

Description des indicateurs

• Moyenne mobile (détermine la tendance actuelle en lissant la volatilité et le bruit). Période de 50. Marqué en jaune sur le graphique.

• Moyenne mobile (détermine la tendance actuelle en lissant la volatilité et le bruit). Période de 30. Marqué en vert sur le graphique.

• Indicateur MACD (Moving Average Convergence/Divergence - convergence/divergence des moyennes mobiles). Période EMA rapide 12. Période EMA lente 26. Période SMA 9

• Bandes de Bollinger. Période 20

• Les traders non commerciaux - spéculateurs, tels que les traders individuels, les fonds de couverture et les grandes institutions, utilisent le marché à terme à des fins spéculatives et répondent à certaines exigences.

• Les positions non commerciales longues représentent la position ouverte longue totale des traders non commerciaux.

• Les positions non commerciales courtes représentent la position ouverte courte totale des traders non commerciaux.

• La position nette non commerciale totale est la différence entre les positions courtes et longues des traders non commerciaux.