Bonjour, chers traders ! Le jeudi, la paire EUR/USD a poursuivi sa progression et a franchi les niveaux de consolidation à 1,1172 et 1,1216. Aujourd'hui, vendredi, il n'a malheureusement pas été possible de consolider en dessous du niveau de Fibonacci à 127,2% - 1,1216, ce qui aurait été très pratique. Ainsi, la hausse des cotations pourrait se poursuivre aujourd'hui en direction du prochain niveau à 1,1298.
Les vagues ont actuellement une importance secondaire pour une raison simple : elles n'existent pas. Au cours des 3 à 4 derniers jours, nous avons observé une hausse de la paire, ce qui signifie que tout ce mouvement est une seule vague. Il n'y a aucun signe de fin de la tendance haussière à l'échelle horaire. Pour cela, il faut au moins une vague à la baisse, puis idéalement une vague à la hausse qui ne dépassera pas le sommet de la précédente vague ascendante. Mais rien de tel n'est visible sur les graphiques actuellement.
Il est peu probable que quelqu'un conteste que la seule raison de la chute de la devise américaine cette semaine a été un seul rapport - l'inflation aux États-Unis. Les traders ont commencé à se débarrasser de la devise américaine dès lundi, anticipant une forte baisse de l'inflation. Et depuis mercredi, ils ont continué à se débarrasser du dollar car l'inflation a baissé encore plus que ce qu'ils prévoyaient. La plupart des grandes entreprises d'analyse ont immédiatement réduit la probabilité de resserrer la politique monétaire après la réunion de juillet, elle est maintenant inférieure à 20% jusqu'à la fin de l'année.
À mon avis, la réaction du marché à l'inflation américaine a été excessive. Presque cinq jours de réaction à un seul rapport - c'est trop, le dollar ne mérite tout simplement pas un tel sort, compte tenu de l'état de l'économie américaine et du taux actuel de la Fed. Cependant, le marché est clairement d'un autre avis. Il n'y a pas eu de discours retentissants de la part des membres du FOMC ou de la BCE au cours de la semaine, le régulateur européen n'a pas durci sa rhétorique, et le régulateur américain ne l'a pas adoucie. Le problème réside uniquement dans le rapport sur l'inflation aux États-Unis.
Sur le graphique des 4 heures, la paire a consolidé au-dessus du niveau de Fibonacci de 127,2% - 1,1221, ce qui lui permet de poursuivre sa progression vers le prochain niveau de correction de 161,8% - 1,1380. Comme je l'ai déjà mentionné, les traders n'ont pas pris en compte de nombreux rapports et facteurs cette semaine, mais l'euro continue de progresser et il n'y a aucun signe graphique de retournement. Une divergence "bearish" se profilait sur l'indicateur CCI, mais elle a été annulée. Il n'y a pas de nouvelles divergences.
Rapport Commitments of Traders (COT) :
La semaine dernière, les spéculateurs ont clôturé 2705 contrats Long et 514 contrats Short. Le sentiment des grands traders reste "haussier", mais s'affaiblit lentement. Le nombre total de contrats Long détenus par les spéculateurs est maintenant de 221 000, tandis que les contrats Short ne sont que de 78 000. Le sentiment haussier persiste, mais je pense que la situation va commencer à changer dans un proche avenir. Dans les deux derniers mois, la monnaie européenne a légèrement plus tendance à baisser qu'à augmenter. La forte valeur des contrats Long ouverts indique que les acheteurs pourraient commencer à les clôturer dans un proche avenir (ou les ont déjà commencé, comme le suggèrent les derniers rapports COT) - il y a un déséquilibre trop important en faveur des taureaux en ce moment. Je pense que les chiffres actuels permettent une nouvelle baisse de l'euro dans un proche avenir.
Calendrier des nouvelles pour les États-Unis et l'Union européenne:
États-Unis - Indice de confiance des consommateurs de l'Université du Michigan (14h00 UTC).
Le 14 juillet, le calendrier des événements économiques ne présente qu'une seule inscription insignifiante. L'impact du contexte informationnel sur le sentiment des traders pour le reste de la journée sera très faible. C'est un bon moment pour la correction, mais il n'y a pas encore de signes de son commencement.
Prévisions pour EUR/USD et conseils aux traders :
De petites ventes sont possibles si l'on atteint 1,1216 sur le graphique horaire, avec des objectifs à 1,1172 et 1,1092. La tendance actuelle est haussière, il ne faut donc pas s'attendre à une forte baisse de la paire. J'ai recommandé d'acheter la paire lors de la cassure du niveau 1,1092 sur le graphique horaire, avec des objectifs à 1,1172 et 1,1216. Les objectifs ont été atteints, car la paire continue de grimper sans interruption.