FX.co ★ GBP/USD. 8. November. Die Bank of England lässt das Pfund fallen

Auf dem Stundenchart zeigte das GBP/USD-Paar am Donnerstag ein Wachstum, doch die letzten Wochen waren von einer seitwärts gerichteten Bewegung geprägt, auch bekannt als Konsolidierung. Diese Bewegung ist etwas ungewöhnlich, da die Aktivität der Händler relativ hoch geblieben ist. Dennoch spiegelt sie eine Phase der Konsolidierung wider. Nach dem Anstieg am Donnerstag könnten Händler dazu übergehen, das Paar in Richtung seiner beiden jüngsten Tiefs zu shorten.

Die Wellenstruktur erscheint unkompliziert. Die zuletzt abgeschlossene Aufwärtswelle konnte den Höchststand der vorherigen Welle nicht übertreffen, während die aktuelle Abwärtswelle das vorherige Tief um einige Punkte unterschritt. Dies bestätigt die Fortsetzung eines bärischen Trends. Zudem sind die jüngsten Wellen nahezu identisch in ihrer Größe, was auf eine Konsolidierungsphase hinweist.

Der Donnerstag brachte eine doppelte Nachrichtenlage für das Pfund. Zuerst senkte die Bank of England erwartungsgemäß die Zinsen um 0,25 %. Später reduzierte auch die Federal Reserve die Zinsen um 0,25 %. Beide Entscheidungen waren weitgehend erwartet worden, haben jedoch unterschiedliche Implikationen. Während Jerome Powell in Aussicht stellte, dass es im Dezember zu einer möglichen Pause kommen könnte (entgegen den Markterwartungen), deutete Andrew Bailey an, dass die Bank of England bereit ist, die geldpolitische Lockerung fortzusetzen.

Beide Zentralbanken werden ihre Entscheidungen weiterhin auf der Grundlage wichtiger Wirtschaftsdaten wie Inflation, Löhne und Arbeitsmarktsituation treffen. Daher ist es noch zu früh, um zu sagen, dass die Fed im Dezember pausieren wird oder dass die BoE mit der Lockerung weitermacht. Allerdings deuten die Signale aus beiden Sitzungen auf weitere potenzielle Zinsschritte hin. Meiner Meinung nach werden diese Entwicklungen wahrscheinlich bärische Händler ermutigen, ihren Druck auf den Markt aufrechtzuerhalten.

Für den heutigen Tag wird ein schwaches Nachrichtenumfeld erwartet, obwohl möglicherweise noch einige Restaktivitäten im Markt verbleiben, die die signifikanten Bewegungen von früher in dieser Woche widerspiegeln.

Auf dem 4-Stunden-Chart prallte das Paar zum zweiten Mal vom 1.3044 Korrekturniveau ab, begann jedoch eine neue Aufwärtsbewegung in Richtung 1.3044 nach einer bullischen Divergenz im CCI-Indikator. Ein dritter Abprall von diesem Niveau würde den US-Dollar begünstigen und potenziell zu einem Rückgang in Richtung des 61,8% Korrekturniveaus bei 1.2745 führen. In keinem Indikator sind neue Divergenzen zu beobachten.

Commitments of Traders (COT) Bericht

Die Stimmung unter den "Nicht-kommerziellen" Händlern wurde in der vergangenen Woche etwas weniger bullisch, bleibt aber insgesamt positiv. Die Anzahl der von Spekulanten gehaltenen Long-Positionen verringerte sich um 7.967, während die Short-Positionen um 253 zunahmen. Bullen haben immer noch einen erheblichen Vorteil, mit 132.000 Long-Positionen im Vergleich zu 66.000 Shorts.

Meiner Meinung nach steht das Pfund vor weiteren Abwärtsrisiken, aber die COT-Berichte zeigen noch keinen signifikanten Anstieg bei den bärischen Positionen. In den letzten drei Monaten sind die Long-Positionen von 102.000 auf 132.000 gestiegen, während die Short-Positionen von 55.000 auf 66.000 zugenommen haben. Ich glaube, dass professionelle Händler möglicherweise nach und nach ihre Long-Positionen verringern oder Shorts erhöhen, da die meisten bullischen Faktoren für das Pfund bereits eingepreist sind. Die technische Analyse lässt darauf schließen, dass dieser Prozess bald beginnen könnte—oder basierend auf Wellenmustern bereits begonnen hat.

Wirtschaftskalender für die USA und das Vereinigte Königreich

• US: University of Michigan Consumer Sentiment Index (15:00 UTC).

Der Wirtschaftskalender am Freitag enthält nur ein wichtiges Ereignis. Der Einfluss des Nachrichtenumfelds auf die Trader-Stimmung dürfte heute begrenzt sein.

GBP/USD Prognose und Handelsempfehlungen:Der Verkauf des Währungspaares war nach einem Rückprall vom Level 1,3044 auf dem 4-Stunden-Chart sinnvoll, mit einem Ziel von 1,2931. Dieses Ziel wurde zweimal erreicht. Ein weiterer Rückprall von den Levels 1,3044 oder 1,3054 würde erneut Short-Positionen rechtfertigen, mit Zielen bei 1,2931, 1,2892 und 1,2845. Solange der bärische Trend anhält, würde ich nicht empfehlen, das Paar zu kaufen.

Fibonacci-Raster sind auf dem Stunden-Chart bei 1,2892–1,2298 und auf dem 4-Stunden-Chart bei 1,4248–1,0404 eingezeichnet.