FX.co ★ EUR/USD. 16. Oktober. Der Euro erwartet nichts Gutes von Lagarde

Am Dienstag setzte das Währungspaar EUR/USD seinen Rückgang in Richtung des 161,8% Fibonacci-Retracement-Levels bei 1,0873 fort. Ein Abprall von diesem Niveau könnte eine potenzielle Umkehr zugunsten des Euro und ein Wachstum in Richtung der Widerstandszone von 1,0929–1,0946 signalisieren. Eine Konsolidierung unterhalb von 1,0873 würde jedoch weitere Rückgänge in Richtung der nächsten Unterstützungszone bei 1,0793–1,0797 unterstützen. Die Bären üben weiterhin anhaltenden Druck aus.

Die Wellenstruktur hat sich in den letzten Wochen etwas komplexer entwickelt, aber es gibt keine wesentlichen Bedenken. Die letzte abgeschlossene Aufwärtswelle (25.–30. September) hat den Höchststand der vorherigen Welle nicht gebrochen, während die neue Abwärtswelle (noch in der Bildung) die Tiefs der vorherigen drei Wellen gebrochen hat. Das Paar bildet derzeit einen neuen bärischen Trend. In naher Zukunft könnten wir eine Korrekturwelle sehen, aber die Bullen haben bereits den Marktschwung verloren. Um diesen zurückzugewinnen, wird erheblicher Aufwand erforderlich sein.

Der Nachrichtenfluss am Dienstag hätte dem Euro eine kurze Atempause verschaffen können, aber die Händler fanden den Bericht zur Industrieproduktion nicht signifikant genug, um den Verkauf des Euro zu stoppen. Es ist erwähnenswert, dass das Treffen der EZB für morgen angesetzt ist. Der europäische Regulator bereitet sich darauf vor, die Zinsen zum dritten Mal zu senken, früher als ursprünglich erwartet. Die nächste Zinssenkung wurde im Dezember erwartet, aber aufgrund der Schwäche der europäischen Wirtschaft ist eine schnellere geldpolitische Lockerung erforderlich. Die Händler kalkulieren nun diese dritte Zinssenkung der EZB ein und warten auf die Rede von Christine Lagarde. Sollte die EZB-Präsidentin signalisieren, dass die Zinsen im Dezember ein viertes Mal gesenkt werden könnten, könnte der Euro seinen Rückgang fortsetzen und schnell die Zone von 1.0793–1.0797 erreichen.

Auf dem 4-Stunden-Chart setzt das Paar seinen Rückgang in Richtung des 50,0%-Fibonacci-Levels bei 1,0872 fort. Beide Indikatoren zeigen derzeit sich bildende "bullische" Divergenzen, was auf die Möglichkeit einer Korrektur hinweist. Dennoch spricht der anhaltende Abwärtstrend dafür, dass Händler diese Divergenzen ignorieren, was den Abwärtstrend weiter bestätigt. Ein Abprallen vom Niveau 1,0872 könnte zu einem leichten Anstieg führen, während eine Konsolidierung unter diesem Niveau weitere Rückgänge in Richtung des nächsten Retracement-Levels von 38,2% – 1,0807 unterstützen würde.

Commitments of Traders (COT) Report:

In der letzten Berichtswoche schlossen Spekulanten 4.407 Long-Positionen und eröffneten 11.822 Short-Positionen. Die Stimmung der Gruppe "Nicht-kommerziell" hat sich vor einigen Monaten auf eine bärische Haltung verschoben, doch die Bullen gewinnen wieder die Kontrolle. Insgesamt halten Spekulanten nun 174.000 Long-Positionen, während Short-Positionen bei 135.000 liegen.

Allerdings haben große Akteure seit fünf aufeinanderfolgenden Wochen den Euro abgeladen. Meiner Meinung nach könnte dies ein Vorläufer für einen neuen Bärenmarkt oder zumindest eine starke Korrektur sein. Der Hauptgrund für den Rückgang des Dollars - die Erwartung einer Lockerung der FOMC - wurde bereits eingepreist, und es gibt jetzt weniger Gründe für einen weiteren Rückgang des Dollars. Während im Laufe der Zeit neue Faktoren auftauchen könnten, erscheint derzeit eine Aufwertung des Dollars wahrscheinlicher. Auch die technische Analyse weist auf den Beginn eines Abwärtstrends hin, sodass ich mich auf einen längeren Rückgang des EUR/USD-Paares vorbereite.

Nachrichtenkalender für die USA und die Eurozone:

• Eurozone – Rede der Präsidentin der EZB Christine Lagarde (18:40 UTC).

Am 16. Oktober enthält der Wirtschaftskalender ein mäßig bedeutsames Ereignis. Der Einfluss dieser Nachricht auf die Händlerstimmung wird heute wahrscheinlich moderat sein, hauptsächlich am Abend.

EUR/USD Prognose und Händler-Tipps:

Verkaufsgelegenheiten ergaben sich, nachdem das Paar auf dem 4-Stunden-Chart unter das Niveau von 1,1139 gefallen war, mit Zielen bei 1,1081, 1,1070, 1,1013 und 1,0984. Alle Ziele wurden erreicht. Ich sehe derzeit keine neuen Verkaufssignale, aber sie könnten auftauchen (zum Beispiel ein Schlusskurs unter 1,0873), wenn Christine Lagarde heute und morgen eine dovishe Rhetorik verfolgt. Ich würde den Kauf des Paares in Betracht ziehen, nachdem es sich vom Niveau von 1,0873 erholt hat, aber es ist wichtig, sich daran zu erinnern, dass sich der Trend in Richtung Bärisch gewandelt hat.

Die Fibonacci-Niveaus werden im Stundenchart von 1,1003 bis 1,1214 und im 4-Stunden-Chart von 1,1139 bis 1,0603 gezeichnet.