FX.co ★ GBP/USD. 4. September. Bärische Trader besorgt über den Arbeitsmarktbericht

Im Stundenchart setzte das Währungspaar GBP/USD seinen schwachen Rückgang in Richtung des Retracement-Levels von 127,2% – 1,3054 fort, der nach dem Abprallen vom Level 1,3258 begann. Die Intensität der bärischen Handelns deutet auf eine starke Nachfrage nach dem Dollar im Markt hin. Ein Abprallen vom Level 1,3054 wird das Pfund begünstigen und zu einem Anstieg in Richtung des Levels 1,3258 führen. Ein Bruch unterhalb des Levels 1,3054 wird die Wahrscheinlichkeit eines weiteren Rückgangs in Richtung des nächsten Levels bei 1,2931 erhöhen. Ein Bruch unterhalb des aufwärts gerichteten Trendkanals würde die Aussichten des Dollars marginal verbessern.

Die Wellenstruktur gibt keinen Anlass zur Sorge. Die letzte abgeschlossene Abwärtswelle konnte das Tief der vorherigen Welle nicht durchbrechen, während die letzte Aufwärtswelle den Höchststand der vorherigen Welle überschreiten konnte. Daher befinden wir uns derzeit in einem klaren Aufwärtstrend, auch wenn die Wellen so groß sind, dass die Identifizierung einer möglichen Trendwende erhebliche Zeit in Anspruch nehmen wird. Ich sehe keine internen Wellenstrukturen, auf die man sich für eine Trendwende stützen könnte.

Am Dienstag boten die Fundamentaldaten wenig Unterstützung für den Dollar. Ein Geschäftstätigkeitsindex war relativ positiv, während der andere negativ ausfiel. Infolgedessen gewann der Dollar tagsüber 30 Punkte, was jedoch nicht signifikant ist. Der heutige Fokus liegt auf dem JOLTS-Bericht, der voraussichtlich keine bedeutende Marktbewegung auslösen wird. Es gibt jedoch derzeit keine anderen wichtigen Daten oder Ereignisse. Der Markt ist vorsichtig mit dem Verkauf des Paares, da er nicht erwartet, dass die Bank of England im September die Zinsen senken wird, aber gespannt auf eine monetäre Lockerung durch die Federal Reserve bei allen drei verbleibenden Treffen im Jahr 2024 wartet. Daher könnte der Rückgang des Paares nicht lange anhalten, wenn die Daten zum US-Arbeitsmarkt und zur Arbeitslosigkeit später in dieser Woche den Markt nicht von diesen Erwartungen abbringen. Der Dollar hat derzeit nicht genügend fundamentale Unterstützung, um seinen Aufstieg nachhaltig zu stützen.

Auf dem 4-Stunden-Chart hat sich das Paar oberhalb des Levels von 1,3044 konsolidiert. Der CCI-Indikator hat jedoch seit über einer Woche eine "bearische" Divergenz signalisiert, und der RSI-Indikator befand sich ebenfalls seit einer Woche im überkauften Bereich, was ungewöhnlich ist. Infolgedessen kam es zu einer Umkehr zugunsten des US-Dollars, und das Paar begann, in Richtung des Levels von 1,3044 zu fallen. Ein Rückprall von diesem Level könnte zu einem erneuten Anstieg in Richtung des Retracement-Levels von 76,4 % bei 1,3314 führen.

Commitments of Traders (COT) Bericht:

Das Sentiment unter den "Nicht-kommerziellen" Händlern wurde in der letzten Berichtsperiode deutlich bullischer. Die Anzahl der Long-Positionen der Spekulanten stieg um 26.529, während die Anzahl der Short-Positionen um 4.109 zunahm. Die Bullen halten weiterhin einen starken Vorteil. Die Lücke zwischen Long- und Short-Positionen beträgt fast 90.000: 152.000 vs. 62.000.

Meiner Meinung nach hat das britische Pfund immer noch Abwärtspotenzial, aber die COT-Berichte deuten derzeit auf etwas anderes hin. In den letzten drei Monaten stieg die Anzahl der Long-Positionen von 51.000 auf 152.000, während die Short-Positionen von 74.000 auf 62.000 zurückgingen. Ich glaube, dass professionelle Spieler im Laufe der Zeit beginnen werden, Long-Positionen abzubauen oder Short-Positionen zu erhöhen, da die Faktoren, die das Pfund stützen, sich bereits größtenteils ausgespielt haben. Dies ist jedoch reine Spekulation. Die technische Analyse deutet auf einen wahrscheinlichen Rückgang in naher Zukunft hin, aber der klare Aufwärtstrend bleibt vorerst intakt.

Wirtschaftskalender für die USA und das Vereinigte Königreich:

• UK – Dienstleistungen PMI (08:30 UTC)
• U.S. – JOLTS Stellenangebote (14:00 UTC)

Am Mittwoch enthält der Wirtschaftskalender zwei bedeutende Veröffentlichungen. Der fundamentale Hintergrund kann die Marktstimmung beeinflussen, insbesondere in der zweiten Tageshälfte.

Prognose für GBP/USD und Handelsempfehlungen:

Der Verkauf des Paares war nach einem Rückprall vom Niveau 1.3258 auf dem Stundenchart möglich, mit einem Ziel auf 1.3054. Diese Trades können weiterhin gehalten werden. Ich würde nicht vorschnell kaufen, bevor das Niveau von 1.3054 getestet wird.

Fibonacci-Retracement-Ebenen sind zwischen 1.2892 und 1.2298 auf dem Stundenchart und zwischen 1.4248 und 1.0404 auf dem 4-Stunden-Chart eingezeichnet.