FX.co ★ Was erwartet den Euro nächste Woche?

Die erste Woche im Februar erwies sich als sehr langweilig. Obwohl beide Instrumente zuvor aufgrund der Treffen der Bank of England und der Federal Reserve sowie der Reden von Fed-Chef Jerome Powell und den starken US-ISM-Daten gefallen waren, sahen wir in der folgenden Woche keine wichtigen Ereignisse oder Nachrichten, und die Bewegungen waren sehr schwach. Daher glaube ich, dass wir versuchen sollten, zu verstehen, was wir von der kommenden Woche erwarten können.

In der Europäischen Union wird es in den nächsten fünf Handelstagen viele Reden und wenige Berichte geben. Die bevorstehenden Berichte können interessant sein, aber nicht mehr. Unter den aktuellen Umständen glaube ich nicht, dass die BIP- und Industrieproduktionsberichte den Markt dazu bringen können, aktiver zu handeln. Das BIP wird in der zweiten Schätzung für das vierte Quartal veröffentlicht. Von der europäischen Wirtschaft wird erwartet, dass sie keine Wachstumsraten zeigt. Allerdings bin ich der Meinung, dass ein solcher Wert keine Emotionen auf dem Markt hervorrufen wird.

Es reicht aus, sich an die letzten vier Quartale und ihre Werte zu erinnern: -0,1%, +0,1%, +0,1%, -0,1%. Und jetzt könnte es 0% sein. Auf welche Veränderungen sollte der Markt reagieren? Das Gleiche gilt für die industrielle Produktion. Dieser Bericht selbst ist nicht wichtig, aber ein starker Anstieg oder ein starker Rückgang kann die Bewegung beeinflussen. Aber was ist jetzt von der EU-Produktionszahl zu erwarten? Das letzte Mal sahen wir im August 2023 ein Wachstum. Dann stieg der Indikator um 0,4%. Von den letzten 12 Monaten schlossen sieben mit einem negativen Ergebnis ab. Es besteht eine hohe Wahrscheinlichkeit, dass der neue Bericht ebenfalls einen Rückgang zeigt, aber sicherlich keinen signifikanten Anstieg.

Alle anderen Ereignisse der Woche umfassen Reden von Mitgliedern des Verwaltungsrats der Europäischen Zentralbank. Philip Lane, Pablo Hernandez de Cos, Claudia Buch, Anneli Tuominen, Luis de Guindos, Christine Lagarde, Isabel Schnabel, erneut Lagarde und Lane. Wie wir sehen können, wird es viele Reden geben, aber wie viele von der oben genannten Liste können dem Markt neue, wichtige Informationen liefern, nur zwei Wochen nach dem Treffen der EZB? Werden die meisten von ihnen Details zu den Zinssätzen bekannt geben, wenn alle vorherigen Reden nur von einer Sache sprachen: Niemand möchte bei der EZB voreilig handeln, die Entscheidungsträger haben Angst, einen Fehler zu machen, alles wird von der Inflation und den Wirtschaftsindikatoren abhängen?

Basierend auf der Analyse komme ich zu dem Schluss, dass sich ein bärisches Wellenmuster bildet. Die Welle 2 oder b scheint abgeschlossen zu sein, daher erwarte ich in naher Zukunft eine impulsive absteigende Welle 3 oder c mit einem erheblichen Rückgang des Instruments. Der gescheiterte Versuch, das Niveau von 1,1125 zu durchbrechen, was dem 23,6% Fibonacci entspricht, lässt darauf schließen, dass der Markt vor einem Monat zum Verkauf vorbereitet war. Ich werde nur Short-Positionen mit Zielen um das Niveau von 1,0462, was dem 127,2% Fibonacci entspricht, in Betracht ziehen.

Das Wellenmuster für das GBP/USD-Paar deutet auf einen Rückgang hin. Im Moment überlege ich, das Instrument mit Zielen unterhalb der Marke von 1,2039 zu verkaufen, da Welle 2 oder b letztendlich enden wird, genauso wie der seitwärts gerichtete Trend. Ich würde auf einen erfolgreichen Versuch warten, das Niveau von 1,2627 zu durchbrechen, da dies als Verkaufssignal dienen wird. In naher Zukunft könnte es ein weiteres Signal in Form eines erfolglosen Versuchs geben, dieses Niveau zu brechen. Falls dies geschieht, könnte das Paar sicherlich mindestens bis auf das Niveau von 1,2468 fallen, was bereits eine bedeutende Leistung für den Dollar wäre, da die Nachfrage danach weiterhin sehr gering ist.