FX.co ★ Überblick über das Währungspaar EUR/USD. 7. September. Die Euro-Währung steht vor dunklen Wolken.

Das Währungspaar EUR/USD setzte am dritten Handelstag der Woche seinen Abwärtstrend ruhig fort. Diesmal war der Rückgang nicht besonders stark und die tägliche Volatilität betrug weniger als 50 Punkte. Aber hier kommt es nicht auf die einzelne Bewegung an, sondern auf den Gesamttrend. Und der Gesamttrend zeigt uns, dass die europäische Währung nun seit anderthalb Monaten kontinuierlich und sicher abwertet. Auf dem 24-Stunden-Zeitrahmen hat das Paar die Ichimoku-Wolke durchbrochen, was die Wahrscheinlichkeit weiterer Verluste erheblich erhöht. Wir haben schon lange darauf hingewiesen, dass wir eine starke südliche Bewegung erwarten, und vielleicht hat sie endlich begonnen.

Gestern gab es sehr wenig makroökonomische Statistik in der Europäischen Union und den USA. In der EU wurde ein Bericht über den Einzelhandelsumsatz veröffentlicht, der etwas schlechter als erwartet ausfiel, während in den USA der ISM-Index für die Geschäftsaktivität im Dienstleistungssektor veröffentlicht wurde und die prognostizierten Werte übertraf. Somit ergaben zwei von zwei Berichten einen Vorteil für die amerikanische Währung. Wie bereits erwähnt, haben wir keinen deutlichen Anstieg des Dollars gesehen, aber bereits vorher hatte er stark zugelegt. Gestern haben wir jedoch auch keine Aufwärtskorrektur gesehen. Und in der letzten Woche, als es tatsächlich Gründe für einen starken Rückgang des Dollars gab, ist dies nicht passiert. Daher deuten all diese Umstände unserer Meinung nach am besten auf eine "bärische" Marktstimmung hin. Entsprechend sollte der Abwärtstrend anhalten und sich fortsetzen.

Die europäische Währung verliert weiterhin an Unterstützungsfaktoren. Der Markt hatte zuvor erwartet, dass die EZB die Zinssätze im Jahr 2023 stärker erhöht als die Fed. Einfach deshalb, weil die EZB später mit der Straffung begonnen und dies mit geringerer Geschwindigkeit durchgeführt hat. Aber bereits im Sommer wurde klar, dass der europäische Regulator nicht versuchen wird, der Fed hinterherzueilen. Und wir haben am Anfang des Jahres bereits gesagt, dass die EZB die Zinssätze nicht so stark erhöhen wird wie die amerikanische Regulierungsbehörde. Letztendlich erkennen Händler jetzt die Tatsache an, dass die EZB die Straffung bereits in Kürze beenden könnte und es Jahre dauern wird, um die Inflation auf 2% zurückzuführen.

Die Mitglieder der EZB mildern die Rhetorik.

In dieser Woche fanden mehrere Reden von Vertretern des EZB-Rates sowie zwei Reden von Christine Lagarde statt. Die EZB-Chefin ignorierte bei der Sitzung im September alle Fragen zu den Zinssätzen, was den Markt nervös machte und den Euro sinken ließ. Peter Kazimir und Vítor Constâncio haben zusätzliches Öl ins Feuer gegossen. Beide erklärten, dass keine weiteren Verschärfungen von der EZB zu erwarten sind und dass höchstens eine weitere Zinserhöhung möglich wäre. Diese könnte im September, Oktober oder Dezember stattfinden - egal wann. Kazimir sagte unverblümt, dass es keine weiteren Zinserhöhungen geben wird und dass wir bis zum Jahr 2025 auf eine Rückkehr der Inflation auf 2% warten müssen. Die monetäre Rhetorik wird also weiterhin entschärft und wird immer "taubenhafter". Erinnern wir uns daran, dass schon vor zwei Monaten die "ersten Anzeichen" aufgetaucht sind, dass die EZB im September eine Pause einlegen will.

Natürlich verheißt eine solche Stimmungsänderung des Regulators nichts Gutes für den Euro. Wenn die europäische Währung aufgrund einer Zinserhöhung gestiegen ist, worauf basiert dann ihr derzeitiger Anstieg? Die amerikanische Wirtschaft erscheint nach wie vor stärker, der Euro überkauft und die Geldpolitik der USA gewichtiger als die Politik der EZB. Alle Faktoren deuten darauf hin, dass der Euro fallen sollte und der Dollar steigen.

Natürlich sollte man immer einen "Plan B" haben, um nicht in Schwierigkeiten zu geraten. Daher sollte man auch dann, wenn alle Faktoren in eine Richtung weisen, daran denken, dass es auf dem Markt keine 100%ige Wahrscheinlichkeit gibt und niemals geben kann. Daher sollte man auch das technische Bild und die technischen Signale nicht vergessen. Im Moment sieht alles in Ordnung aus. Auf dem 4-Stunden-Chart liegt das Paar unter dem Moving Average, beide Kanäle der linearen Regression zeigen nach unten und auf dem Tageschart liegt der Preis unter allen Linien des Ichimoku Indikators. Daher kann man zumindest bis zur Konsolidierung des Preises über dem Moving Average entspannt auf einen Rückgang handeln.

Die durchschnittliche Volatilität des Währungspaares Euro/Dollar in den letzten 5 Handelstagen zum Stand vom 7. September beträgt 78 Punkte und wird als "durchschnittlich" betrachtet. Daher erwarten wir am Donnerstag eine Bewegung des Paares zwischen den Ebenen 1,0647 und 1,0803. Eine Aufwärts-Umkehrung des Heikin-Ashi-Indikators wird auf eine neue Phase der Aufwärtskorrektur hinweisen.

Nächste Unterstützungsniveaus:

S1 – 1,0681

S2 – 1,0620

Nächste Widerstandsniveaus:

R1 – 1,0742

R2 – 1,0803

R3 – 1,0864

Handelsempfehlungen:

Das Währungspaar EUR/USD setzt seine Abwärtsbewegung fort. Derzeit können Sie Kurzpositionen mit Zielen von 1,0681 und 1,0647 halten, bis sich der Heikin-Ashi-Indikator nach oben umkehrt. Long-Positionen können in Betracht gezogen werden, wenn der Preis über dem gleitenden Durchschnittslinie bleibt, mit Zielen von 1,0864 und 1,0925.

Zur Kenntnisnahme empfohlen:

Überblick über das Währungspaar GBP/USD. 7. September. Die Federal Reserve wird den Zinssatz höchstens noch einmal anheben.

Prognose und Handelssignale für EUR/USD am 7. September. COT-Bericht. Detaillierte Analyse der Kursentwicklung und der Handelsgeschäfte.

Prognose und Handelssignale für GBP/USD am 7. September. COT-Bericht. Detaillierte Analyse der Kursentwicklung und der Handelsgeschäfte.

Erläuterungen zu den Abbildungen:

Lineare Regression Kanäle - helfen dabei, den aktuellen Trend zu bestimmen. Wenn beide in die gleiche Richtung zeigen, bedeutet das, dass der Trend derzeit stark ist.

Gleitender Durchschnitt (Einstellungen 20,0, geglättet) - bestimmt den kurzfristigen Trend und die Richtung, in der derzeit gehandelt werden sollte.

Murray Levels - Ziellevels für Bewegungen und Korrekturen.

Volatilitätsniveaus (rote Linien) - wahrscheinlicher Preisbereich, in dem das Paar basierend auf den aktuellen Volatilitätsindikatoren in den nächsten 24 Stunden handeln wird.

CCI-Indikator - sein Eintritt in den überverkauften Bereich (unter -250) oder in den überkauften Bereich (über +250) bedeutet, dass sich der Trend in die entgegengesetzte Richtung umkehren wird.