FX.co ★ Wichtige Arbeitsmarktdaten aus den USA werden dem Dollar helfen, sich zu positionieren.

In dieser Woche gibt es eine Veranstaltung, die in Bezug auf ihre Bedeutung ganz oben steht. Es handelt sich um das Treffen der Bank von England. Abgesehen davon gibt es aber auch andere wichtige Ereignisse, insbesondere Berichte aus den USA und der Europäischen Union. Am Montag erhielt der Markt bereits Daten zum BIP und zur Inflation in der EU. Sie waren nicht erfreulich, aber auch nicht enttäuschend. Das BIP stieg im zweiten Quartal um 0,3%, aber diese Schätzung ist nicht endgültig. Die Inflation ging auf 5,3% p.a. zurück, aber der Kernindikator hat sich nicht bewegt und bleibt bei 5,5%. Aufgrund dieser Daten haben die Euro-Kreise heute nichts Optimistisches erfahren.

Ab Mittwoch wird der Markt täglich Informationen über den US-Arbeitsmarkt erhalten. Diese Daten sind nicht mehr so bedeutend für den Markt wie vor einem halben Jahr. Die Federal Reserve hat ihren Prozess der geldpolitischen Straffung bereits fast abgeschlossen, daher ist der Zustand des Arbeitsmarktes nicht mehr so wichtig. Trotzdem wäre es ein Grund zur Sorge, wenn er sich plötzlich verschlechtert, da dies zu einer schnelleren Lockerung der FOMC-Politik führen könnte. Daher sollten diese Daten auch nicht ignoriert werden.

Zuerst wird der ADP-Bericht veröffentlicht, der die Anzahl der neuen Arbeitsplätze außerhalb der Landwirtschaft darstellt - dieser Bericht ist identisch mit den Nonfarm Payrolls. Wahrscheinlich deshalb ignoriert ihn der Markt in der Regel und betrachtet die "klassischen Payrolls" als wichtiger. Außerdem sollte noch erwähnt werden, dass die Zahlen des ADP und der Nonfarm Payrolls niemals übereinstimmen, daher verschwendet der Markt normalerweise keine Energie darauf und wartet einfach auf den Freitag.

Als nächstes wird der JOLTS-Bericht über die Anzahl der offenen Stellen veröffentlicht. Hier hängt alles vom tatsächlichen Wert und seiner Abweichung von den Markterwartungen ab. Bei einer geringfügigen Abweichung wird sich der Markt auf eine Bewegung von 10-20 Punkten beschränken. Bei einer starken Abweichung kann die Reaktion jedoch auch stark ausfallen. Der Bericht über die Erstanträge auf Arbeitslosenunterstützung hat die gleiche Auswirkung auf den Markt.

Freitag ist der wichtigste Tag für den Dollar, da die Nonfarm Payrolls, die Arbeitslosenquote und die Löhne veröffentlicht werden. Ich habe den letzten Bericht einfach aus Gründen der Vollständigkeit zu dieser Liste hinzugefügt, er steht immer im Schatten der ersten beiden Berichte. Die Prognose für die Payrolls liegt bei 190-200K, die Prognose für die Arbeitslosenquote liegt bei 3,6%. Der Markt erwartet keine starken Veränderungen im Juli, aber genau das birgt Gefahren. Wenn die meisten Berichte aus Amerika enttäuschend ausfallen, könnte der Markt erneut vom Dollar enttäuscht werden und wir könnten neue Aufwärtswellen bei beiden Instrumenten sehen. Und wir sollten auch die beiden ISM-Indizes für den Dienstleistungs- und Produktionssektor nicht vergessen, die ebenfalls von großer Bedeutung für den Markt sind.

Aus der durchgeführten Analyse komme ich zu dem Schluss, dass der Aufbau eines Aufwärtstrends abgeschlossen ist. Ich halte das Zielbereich von 1,0500-1,0600 nach wie vor für realistisch und empfehle daher, das Instrument zu verkaufen. Die Struktur a-b-c sieht solide und überzeugend aus, und das Schließen unterhalb von 1,1172 bestätigt indirekt den Abwärtstrend. Daher empfehle ich weiterhin den Verkauf des Instruments mit Zielen unterhalb von 1,1034. Ich gehe davon aus, dass der Abwärtstrend fortgesetzt wird.

Das Wellenbild des Pfund/Dollar-Instruments deutet auf einen Rückgang hin. Da der Versuch, den Widerstand bei 1,3084 zu durchbrechen (von oben nach unten), erfolgreich war, konnten meine Leser Verkaufspositionen eingehen, worüber ich in meinen letzten Analysen geschrieben habe. Allerdings besteht jetzt die Gefahr, dass die derzeitige Abwärtsbewegung abgeschlossen wird, falls sie die 4 ist. In diesem Fall würde von den aktuellen Niveaus eine neue Aufwärtsbewegung im Rahmen der Welle 5 beginnen. Meiner Meinung nach ist dies nicht das wahrscheinlichste Szenario, jedoch ist das Nachrichtenumfeld in dieser Woche stark und muss nicht unbedingt die US-Währung unterstützen.