FX.co ★ Bitcoin: On-Chain-Daten zeigen zunehmendes Investoreninteresse

Die Daten der Online-Plattform Glassnode zeigen, dass rund 592.000 BTC, was 3,45% des Umlaufangebots entspricht, einen Einkaufspreis von 30.200 US-Dollar haben. Dies deutet darauf hin, dass geringfügige Preisänderungen in beide Richtungen 3,45% des Umlaufangebots in eine Gewinn- oder Verlustposition versetzen können.

In einem Tweet von Glassnode wird auch berichtet, dass 3,71% des zirkulierenden Bitcoin-Angebots, was 637.000 BTC entspricht, zum Preis von 16.500 US-Dollar gekauft wurden, während 3,05%, was 523.000 BTC ausmacht, zum Preis von 26.800 US-Dollar gekauft wurden.

Anleger nutzen die von Glassnode bereitgestellten Informationen über das Kaufniveau, um die Märkte zu analysieren. Dies hilft, die allgemeine Stimmung zu verstehen, und liefert einen Schlüssel zu den vorherrschenden Anlegerstimmungen.

Das Wissen um das Preisniveau, zu dem viele Benutzer Bitcoin erworben haben, ist ein zuverlässiger Indikator, der das Verhalten der Anleger auf dem Markt vorausgeht. In Kombination mit anderen Marktin-dikatoren kann er zeigen, ob die Inhaber ihre Investitionen lang halten oder mit dem Verkauf beginnen werden.

Da viele Benutzer BTC zu einem Preis von 30.200 Dollar kaufen, erwarten die Anleger, dass dieser Bereich erhalten bleibt, es sei denn, etwas signifikantes drückt den Preis nach unten. Außerdem, wie von Glassnode angegeben, ist der nicht allzu entfernte Preisbereich von 26.800 Dollar durch viele Käufe gestützt. Diese Region bedeutet eine starke Unterstützung, wo Käufer nicht möchten, dass die Preise darunter fallen.

Was bedeutet die Akkumulation von Bitcoin in verschiedenen Bereichen?

Wenn wir die Preisbewegung von Bitcoin im letzten Jahr anhand von Glassnode-Daten betrachten, zeigen sich interessante Muster. Die Kryptowährung begann das Jahr zunächst bei rund 16.500 Dollar, und während dieser Zeit wurden etwa 637.000 BTC gekauft. Der Kauf entsprach etwa 3,71% der Gesamtzahl der im Umlauf befindlichen BTC.

Im Laufe der Zeit stieg der Bitcoin-Preis bis März auf etwa 26.800 Dollar. In diesem Zeitraum wurden rund 523.000 BTC erworben, was einem Anteil von 3,05% des Gesamtangebots entspricht.

Derzeit wird Bitcoin bei rund 30.000 Dollar gehandelt. Es sei darauf hingewiesen, dass auf diesem Preisniveau etwa 592.000 BTC gekauft wurden, was etwa 3,45% des Gesamtangebots ausmacht. Was bedeutet das?

Dies bedeutet, dass die BTC, die denjenigen gehören, die 3,5% des Gesamtangebots ausmachen, je nach Preisbewegung schnell von profitabel zu unrentabel oder umgekehrt wechseln können.

Lang- und kurzfristige Bitcoin-Inhaber profitieren

Eine Analyse des 30-Tage-Marktwerts von Bitcoin gegenüber dem realisierten Wert (MVRV) hat eine interessante Tendenz aufgezeigt. Zum Zeitpunkt der Erstellung dieser Übersicht betrug der 30-Tage-MVRV etwa 4,78%. Dies deutet darauf hin, dass die Inhaber ihre Vermögenswerte während dieses Zeitraums mit Gewinn halten. Dieser Indikator legt auch nahe, dass selbst diejenigen, die ihre Vermögenswerte im aktuellen Preisbereich erworben haben, immer noch profitable Positionen halten.

Darüber hinaus wurde beim Betrachten des langfristigen MVRV von BTC, insbesondere des 180-Tage-MVRV, offensichtlich, dass Inhaber während dieses Zeitraums noch größere Gewinne erzielen konnten.

Zum Zeitpunkt der Erstellung dieser Übersicht betrug der 180-Tage-MVRV etwa 11,9%. Dies deutet darauf hin, dass diese Inhaber erhebliche Gewinne erwirtschaftet haben, in einer besseren Position sind und einem Rückgang der Preise standhalten können. Darüber hinaus werden sie bei einem Anstieg des Bitcoin-Preises noch mehr von ihren Investitionen profitieren.

Volumen der Bitcoin-Transaktionen zeigt gesteigertes Investoreninteresse

Die Daten im Netzwerk zeigen, dass das Volumen der Bitcoin-Transfers kürzlich ein Niveau erreicht hat, das 75% über den Tiefstständen von FTX liegt. Gemäß dem letzten wöchentlichen Bericht von Glassnode erhöhte es sich auf 4,2 Milliarden US-Dollar pro Tag. Mit dem Transfervolumen ist die Gesamtsumme an BTC (in US-Dollar), die an Blockchain-Transaktionen beteiligt ist, gemeint.

Wenn der Wert dieser Metrik hoch ist, bedeutet dies, dass die Inhaber eine beträchtliche Anzahl von Münzen im Netzwerk bewegen. Diese Tendenz weist in der Regel darauf hin, dass Trader aktiv am Markt teilnehmen.

Andererseits bedeuten niedrige Werte, dass die Blockchain derzeit nicht besonders aktiv ist. Diese Tendenz kann darauf hindeuten, dass das allgemeine Interesse an Kryptowährungen derzeit gering ist.

Der hier verwendete Bitcoin-Übertragungsvolumenindikator berücksichtigt die "Wesenheit". Dies bedeutet, dass die Metrik nur das Volumen verfolgt, mit dem verschiedene Entitäten im Netzwerk handeln, und nicht nur verschiedene individuelle Adressen.

"Wesenheit" bezieht sich auf eine Gruppe von Adressen, die von demselben Investor kontrolliert werden. Da jedoch die Bewegung von Münzen zwischen seinen persönlichen Brieftaschen für das breitere Netzwerk keine Rolle spielt (zumindest im Kontext dieser Diskussion), ergibt es Sinn, solche Transfers vom Volumen auszuschließen.

Das Bitcoin-Übertragungsvolumen, bereinigt um die Wesenheit, ist während der Tiefstände nach dem FTX-Crash im November 2022 auf relativ niedrige Werte gesunken.

Normalerweise finden Investoren Seitwärtsbewegungen langweilig, daher führte diese Konsolidierungsphase nach dem Einbruch natürlich dazu, dass Händler das Interesse verloren und die Volumina abnahmen.

Dennoch ist mit dem diesjährigen Rallyebeginn das Interesse an der Kryptowährung wiedererwacht, da der Indikatorwert zu steigen begann. Doch nach dem lokalen Höchststand im April brach dieser aufstrebende Trend zusammen, da das Asset eine turbulente Phase durchlief.

Aber mit der jüngsten Rallyestufe, aufgrund der die Kryptowährung über die Marke von 30.000 Dollar gestiegen ist, sind die Volumina erneut gewachsen. Nach dem letzten Anstieg werden täglich Transaktionen im Wert von 4,2 Milliarden Dollar im Bitcoin-Blockchain-Netzwerk durchgeführt, was 75% mehr ist als die erwähnten Tiefststände bei FTX.

Die Zunahme des Transaktionsvolumens ist natürlich ein positives Zeichen für BTC, da sie zeigt, dass das Interesse der Investoren an dem Asset nach wie vor hoch ist. Obwohl die aktuellen Indikatorwerte im Vergleich zum Bullenmarkt von 2021 immer noch bedeutend niedriger liegen.