FX.co ★ Überblick über das GBP/USD-Paar. 30. Juni. Die US-Wirtschaft erwies sich als stärker als erwartet.

Das Währungspaar GBP/USD setzte am Donnerstag seinen Abwärtstrend fort, der bereits vor einigen Tagen begann, nachdem Jerome Powell in seiner Rede nahezu versprochen hatte, den Zinssatz im Jahr 2023 noch zwei Mal zu erhöhen. Gestern gab es in Großbritannien keine wichtigen Ereignisse, dafür wurde in den USA der Bericht über das BIP des ersten Quartals in der endgültigen Bewertung veröffentlicht. Wie bereits erwähnt, führen BIP-Berichte selten zu einer starken Marktreaktion, da ihre tatsächlichen Werte selten vom prognostizierten Wert abweichen. Allerdings gibt es auch Ausnahmen von dieser Regel. Der endgültige Wert des Indikators übertraf die Prognose um 0,6%, was eine bedeutende Abweichung darstellt und bedeutet, dass die US-Wirtschaft in einem wesentlich besseren Zustand ist als vom Markt erwartet. Darüber hinaus fiel der Bericht über die Arbeitslosenbeihilfe deutlich unter den Prognosen aus, was auf eine recht gute Arbeitsmarktlage hinweist. Aufgrund dieser beiden Berichte erlebten wir einen deutlichen Anstieg des Dollars.

Gut, gestern erhielt der Dollar Unterstützung von einem makroökonomischen Hintergrund, aber wie sieht es mit seinen langfristigen Perspektiven aus? Wir sind immer noch der Ansicht, dass das Währungspaar einen starken Rückgang zeigen sollte. Trotz der Zinserhöhung von 0,5% bei der Bank of England in der letzten Sitzung hat das britische Pfund bereits übermäßig stark zugelegt. Wie wir bereits gesagt haben, sind wir nicht gegen den langfristigen Aufwärtstrend, sondern der Meinung, dass es zuvor eine Korrektur geben sollte, bevor er fortgesetzt wird. Und im 24-Stunden-Chart ist deutlich zu erkennen, was wir meinen.

Die Tatsache, dass die Zinserhöhung der BoE auf 5% und mögliche weitere zwei oder drei Erhöhungen den Pfund Sterling vorerst unterstützen können, lässt jedoch aufgrund des 24-Stunden-Charts den Eindruck entstehen, dass die amerikanische Wirtschaft in einer Rezession steckt und die Bank of England die Zinssätze stärker erhöht hat, was nicht der realen Lage entspricht. Daher gehen wir von einer allgemeinen deutlichen Überkauft-Situation beim Pfund aus und erwarten eine Korrektur.

Die amerikanische Statistik erfreut häufiger als die britische.

Der starke Wert des BIP-Berichts in den USA, auch wenn er schwächer als im vorherigen Quartal ist, bedeutet, dass die Wirtschaft mit hohen Zinssätzen sehr gut zurechtkommt. Es sei daran erinnert, dass die Arbeitslosigkeit in Amerika nahe ihren Tiefständen der letzten 50 Jahre bleibt und der Arbeitsmarkt jeden Monat genügend neue Arbeitsplätze schafft. Unserer Meinung nach sind diese drei Indikatoren derzeit entscheidend. Geschäftsaktivitätsindizes oder die industrielle Produktion sind ebenfalls wichtige Kennzahlen, aber was spielt es für eine Rolle, wie stark sie fallen, wenn die wichtigsten Berichte positive Ergebnisse zeigen?

Andrew Bailey, der Leiter der Bank of England, hat erst diese Woche erklärt, dass die britische Wirtschaft angesichts der deutlichen Straffung der Geldpolitik eine gute Stabilität zeigt. Und in Zahlen ausgedrückt, sieht das wie folgt aus: 0,1%, -0,1%, 0,1%, 0,1%. Dies sind die BIP-Werte für die letzten 4 Quartale in Großbritannien. Ja, es gibt keine Rezession, aber auch kein wirtschaftliches Wachstum. Und nun vergleichen Sie diese Zahlen mit den letzten drei BIP-Quartalen in den USA, deren Dollar seit 10 Monaten im freien Fall ist, also genau drei Quartale: 3,2%, 2,6%, 2%. Der Unterschied ist offensichtlich und dies ist ein weiterer Faktor, der den überverkauften Dollar unterstützt.

Nach unserer bescheidenen Meinung ist die amerikanische Statistik viel stärker als die britische. Der Zinssatz der Federal Reserve (FRS) ist höher als der der Bank of England (BA). Die Inflation in den USA ist viel niedriger als die britische. Das Pfund ist überkauft, der Dollar überverkauft. Technische Korrekturen sind immer noch möglich. Es gibt genügend Gründe für den Rückgang des Pfunds. Natürlich kann der Markt weiterhin einem träge aufsteigenden Trend folgen, in diesem Fall sollte man jedoch nur danach handeln und keine Beachtung auf die makroökonomischen und fundamentalen Hintergründe legen.

Die durchschnittliche Volatilität des GBP/USD-Paares in den letzten 5 Handelstagen beträgt 81 Pips. Für das Pfund/Dollar-Paar ist dieser Wert "durchschnittlich". Am Freitag, dem 30. Juni, erwarten wir daher Bewegungen innerhalb eines Bereichs, der durch die Ebenen 1,2541 und 1,2703 begrenzt ist. Eine Umkehrung des Heikin-Ashi-Indikators nach oben signalisiert einen Aufwärtstrend der Korrektur.

Nächste Unterstützungsebenen:

S1 - 1,2573

Nächste Widerstandsebenen:

R1 - 1,2634

R2 - 1,2695

R3 - 1,2756

Handelsempfehlungen:

Das GBP/USD-Paar setzt auf einem 4-Stunden-Zeitrahmen seinen Abwärtstrend fort. Zum gegenwärtigen Zeitpunkt bleiben Short-Positionen mit Zielen bei 1,2573 und 1,2541 gültig, die gehalten werden sollten, bis der Heikin-Ashi-Indikator nach oben umkehrt. Long-Positionen können in Betracht gezogen werden, wenn der Preis über dem Moving Average liegt, mit Zielen bei 1,2756 und 1,2817.

Zur Kenntnisnahme empfohlen:

Überblick über das EUR/USD-Paar. 30. Juni. Schlechte Nachrichten im Vorfeld des europäischen Inflationsberichts.

Prognose und Handelssignale für EUR/USD am 30. Juni. COT-Bericht. Detaillierte Analyse der Kursbewegung und Handelsgeschäfte.

Prognose und Handelssignale für GBP/USD am 30. Juni. COT-Bericht. Detaillierte Analyse der Kursbewegung und Handelsgeschäfte.

Erläuterungen zu den Abbildungen:

Lineare Regressionskanäle - helfen dabei, den aktuellen Trend zu bestimmen. Wenn beide Kanäle in die gleiche Richtung zeigen, bedeutet das, dass der Trend derzeit stark ist.

Gleitender Durchschnitt (Einstellungen 20,0, geglättet) - bestimmt den kurzfristigen Trend und die Richtung, in die der Handel aktuell gehen sollte.

Murray-Level - Zielniveaus für Bewegungen und Korrekturen.

Volatilitätsniveaus (rote Linien) - wahrscheinlicher Preisbereich, in dem das Währungspaar in den nächsten 24 Stunden basierend auf den aktuellen Volatilitätsindikatoren gehandelt wird.

CCI-Indikator - das Eintreten in den überkauften Bereich (über +250) oder den überverkauften Bereich (unter -250) bedeutet, dass sich eine Trendwende in die entgegengesetzte Richtung abzeichnet.