FX.co ★ Überblick über das EUR/USD-Paar. 3. Mai. Die Inflation in der EU hat nicht auf die Frage nach einer "Überraschung" von der EZB geantwortet.

Das Währungspaar EUR/USD setzte am Dienstag seinen schwachen Rückgang fort, der bereits seit drei Tagen anhält. Aber schauen Sie sich die Abbildung oben an, die Abbildung des 4-Stunden-Zeitrahmens. Kann man daraus schließen, dass der Euro seit drei Tagen fällt? Das liegt daran, dass der Rückgang zu schwach ist. Ja, das Paar hat sich erneut unterhalb der gleitenden Durchschnittslinie festgesetzt, aber wie oft haben wir in den letzten Monaten solche Überwindungen gesehen? In jedem Fall wurde der Rückgang nicht fortgesetzt. Derzeit sind die Chancen auf den Beginn des lang erwarteten Rückgangs des Paares höher, da der Preis dreimal nicht in der Lage war, das Niveau von 1,1065 zu überwinden. Drei Abpraller von ihm plus eine stetige Abschwächung der Aufwärtsbewegung. Wir glauben, dass der Euro längst nach unten gehen sollte, aber was kann man tun, wenn der Markt immer noch praktisch alle fundamentalen und makroökonomischen Ereignisse zugunsten des Euro interpretiert? Am Montag wurde endlich der logische Bericht des ISM über die Geschäftsaktivität in den USA bearbeitet. Am Dienstag gab es schwache Daten zu den deutschen Einzelhandelsumsätzen. Der Bericht über die Inflation, der den Rückgang des Paares ausgelöst hat, kann jedoch unterschiedlich interpretiert werden, und wir werden versuchen, ihn etwas weiter unten zu klären.

Es ist zu beachten, dass es immer noch wenige technische Verkaufssignale gibt. Aber das Paar ist stark überkauft und wir haben seit zwei Monaten keine normalen Korrekturen mehr gesehen. Es gibt schon lange keine Faktoren mehr, die für einen Anstieg des Euro sprechen. Selbst wenn man annimmt, dass der Markt in den letzten 8 Wochen intensiv auf die zukünftige Erhöhung des EZB-Zinssatzes reagiert hat, ist auch dieser Faktor bereits ausgeglichen. Es wird immer schwieriger, einen weiteren Anstieg des Euro zu erwarten. Daher erwarten wir einen Rückgang des Paares auf mindestens 1,0500, was etwa 500 Punkte entspricht. Die Zentralbanken nähern sich dem Ende der Straffung der Geldpolitik und der Markt berücksichtigt in der Regel im Voraus alle ihm bekannten Zinserhöhungen.

Die Inflation in der EU stieg im April.

Der Bericht über die Inflation im April war sehr unspektakulär. Obwohl der Anstieg des Indikators auf den ersten Blick bedeutend erschien, hatte der Markt genau mit dieser Entwicklung gerechnet. Wir erinnern daran, dass die offiziellen Prognosen zwischen 6,9% und 7,0% schwankten. Am Ende sahen wir die Zahl von 7,0%. Wir glauben, dass eine Beschleunigung der Inflation um 0,1% nicht kritisch ist. Und es wird sicherlich keine Auswirkungen auf die Entscheidung der EZB am Donnerstag haben. Einfach deshalb, weil es hier nichts zu beeinflussen gibt. Wenn die Inflation auf 7,5% gestiegen wäre, wären die Chancen auf eine sofortige Verschärfung um 0,5% deutlich gestiegen. Wenn die Inflation zum zweiten Mal in Folge ein Rekordtief erreicht hätte, könnte man mit Sicherheit sagen, dass wir keine Erhöhung um mehr als 0,25% sehen werden. Derzeit neigen die meisten Experten zu einer Erhöhung um 0,25%, lassen aber auch eine "Überraschung" von der EZB zu. Somit hat sich nach Veröffentlichung des Inflationsberichts nichts geklärt.

Zum ersten Mal in fast einem Jahr ist die Kerninflation gesunken. Sie betrug im April 5,6% und zeigte damit im Vergleich zum Vormonat einen Wert von 5,7%. Man kann sagen, dass dieser Indikator begonnen hat, zu sinken, und das kann die Vertreter des EZB-Monetarkomitees nicht anders als erfreuen. Wir glauben, dass gerade die Senkung der Kerninflation eine entscheidende Rolle am Donnerstag spielen wird. Da der Indikator tatsächlich zu verlangsamen begonnen hat, werden die Risiken für eine Erhöhung um 0,5% geringer. Und die Wahrscheinlichkeit einer Erhöhung um 0,5% war von Anfang an geringer als 50%. Somit hat der Bericht über die Inflation in der EU die ohnehin schon recht geringen Chancen auf die Umsetzung des aggressivsten Szenarios etwas gesenkt. Wir glauben, dass der Markt bereits eine Erhöhung um 0,25% eingepreist hat, daher könnten wir am Donnerstag einen Rückgang des Euro sehen. Es sei denn, Christine Lagarde macht auf der Pressekonferenz laute Aussagen über eine strengere Politik in der Zukunft. Wie man es auch betrachtet, ist es sehr schwierig, neue Gründe für den Anstieg der europäischen Währung zu finden. Wir erinnern jedoch daran, dass der Markt derzeit nur auf Käufe schaut. Wir werden nicht überrascht sein, wenn der Aufwärtstrend dieses Mal wiederhergestellt wird.

Die durchschnittliche Volatilität des Währungspaares Euro/Dollar in den letzten 5 Handelstagen zum Stand vom 3. Mai beträgt 84 Punkte und wird als "durchschnittlich" charakterisiert. Wir erwarten daher eine Bewegung des Paares zwischen den Ebenen 1,0914 und 1,1082 am Mittwoch. Eine Umkehr des Heiken Ashi Indikators nach oben deutet auf eine mögliche Wiederaufnahme der Bewegung nach Norden hin.

Nächste Unterstützungsebenen:

S1 - 1,0986

S2 - 1,0864

S3 - 1,0742

Nächste Widerstandsebenen:

R1 - 1,1108

R2 - 1,1230

R3 - 1,1353

Handelsempfehlungen:

Das Paar EUR/USD versucht erneut, sich zu korrigieren. Derzeit ist die Bewegung eher horizontal, so dass nur Umkehrungen des Heiken Ashi Indikators gehandelt werden können. Oder auf den kleinsten Zeitrahmen, wo es zumindest intraday-Trends gibt, die man einfangen kann.

Zur Kenntnisnahme empfohlen:

Überblick über das GBP/USD-Paar. 3. Mai. Ändert sich die Stimmung auf dem Markt zu "bärisch"?

Prognose und Handelssignale für EUR/USD am 3. Mai. COT-Bericht. Detaillierte Analyse der Bewegung des Paares und der Handelsgeschäfte.

Prognose und Handelssignale für GBP/USD am 3. Mai. COT-Bericht. Detaillierte Analyse der Bewegung des Paares und der Handelsgeschäfte.

Erläuterungen zu den Abbildungen:

Lineare Regressionskanäle - helfen, den aktuellen Trend zu bestimmen. Wenn beide in die gleiche Richtung zeigen, bedeutet dies, dass der Trend derzeit stark ist.

Die gleitende Durchschnittslinie (Einstellungen 20,0, geglättet) bestimmt den kurzfristigen Trend und die Richtung, in der der Handel derzeit stattfinden sollte.

Die Murray-Levels sind Ziellevels für Bewegungen und Korrekturen.

Volatilitätsniveaus (rote Linien) sind der wahrscheinliche Preisbereich, in dem das Paar in den nächsten Tagen aufgrund der aktuellen Volatilitätsindikatoren gehandelt wird.

Der CCI-Indikator, wenn er in den überverkauften Bereich (unter -250) oder in den überkauften Bereich (über +250) gelangt, bedeutet, dass eine Trendumkehr in die entgegengesetzte Richtung bevorsteht.