EUR/USD. 22. November. Geschäftsklimaindizes belasten den Euro

Am Donnerstag konsolidierte das EUR/USD-Paar unter dem 323,6% Fibonacci-Niveau bei 1,0532 und setzte seinen Rückgang fort. Heute erreichte der Preis das Niveau von 1,0420 und näherte sich dem 423,6% Fibonacci-Niveau bei 1,0320. Meiner Meinung nach haben die Bären begonnen, Gewinne zu sichern, was auf eine potenzielle Gegenbewegung hindeutet. Der starke Rückgang des Euro heute ist oft ein Zeichen für eine letzte Abwärtsbewegung.

Die Wellenstruktur ist deutlich. Die letzte abgeschlossene Aufwärtswelle konnte den Gipfel der vorherigen Welle nicht übertreffen, während die laufende Abwärtswelle mühelos die letzten beiden Tiefs durchbrochen hat. Dies deutet darauf hin, dass das Paar seinen Abwärtstrend fortsetzt. Die Bullen haben die Kontrolle über den Markt vollständig verloren. Um sie zurückzugewinnen, wäre erheblicher Aufwand erforderlich, der in naher Zukunft unwahrscheinlich erscheint. Damit sich der aktuelle Trend umkehrt, müsste das Paar über das Niveau von 1,0800 steigen – ein Szenario, das kurzfristig unwahrscheinlich erscheint.

Am Donnerstag war das wirtschaftliche Umfeld für den Euro für Händler nicht besonders günstig oder ereignisreich. Mehrere US-Berichte führten zu einer weiteren Stärkung des US-Dollars, obwohl die Daten selbst nicht überwältigend positiv waren. Die Zahl der Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe betrug 213.000, etwas besser als die erwarteten 220.000. Der Philadelphia PMI lag bei -5,5, im Gegensatz zu den Prognosen von 8 bis 10, während der Absatz neuer Eigenheime 3,96 Millionen erreichte, im Vergleich zu den Erwartungen von 3,93 Millionen. Trotz dessen gewann der US-Dollar den ganzen Tag über an Stärke.

Heute musste der Euro jedoch einen bedeutenderen Rückschlag verkraften. Die Indizes der Geschäftstätigkeit im verarbeitenden Gewerbe für Deutschland und die EU entsprachen größtenteils den Erwartungen, aber der Dienstleistungssektor zeigte überraschend schwächere Ergebnisse. Der Markt reagierte mit starken Verkäufen des Euro, was zu einem Rückgang von 150 Punkten führte. Dieser Rückgang war übertrieben und unverhältnismäßig zu den Daten, was nahelegt, dass es der letzte Stoß der Bären war, bevor sie sich eine Pause gönnen.

Auf dem 4-Stunden-Chart fiel das Währungspaar auf das 100% Fibonacci-Korrekturniveau bei 1,0603 zurück, prallte davon ab und drehte sich zugunsten des US-Dollars. Gleichzeitig bildete sich eine bärische Divergenz bei den CCI- und RSI-Indikatoren. Dies lieferte mehrere Signale, dass der Rückgang des Euro wieder aufgenommen wurde, die schnell umgesetzt wurden. Das Paar hat bereits unter dem Niveau von 1,0436 geschlossen, was den Weg für weitere Rückgänge in Richtung des nächsten Fibonacci-Korrekturniveaus von 161,8% bei 1,0225 eröffnet.

In der letzten Berichtsperiode eröffneten Spekulanten 103 Long-Positionen und schlossen 14.113 Short-Positionen. Die Stimmung der Gruppe der „Nichtkommerziellen“ hat sich in eine bärische Haltung gewandelt. Spekulanten halten jetzt 160.000 Long-Positionen und 167.000 Short-Positionen.

Bereits seit acht Wochen veräußern große Marktteilnehmer den Euro. Dieser Trend deutet entweder auf das Entstehen einer neuen Bärenbewegung hin oder zumindest auf eine starke globale Korrektur. Der entscheidende Faktor für den bisherigen Rückgang des Dollars – die Erwartung eines dovishen Kurswechsels der FOMC – ist bereits eingepreist. Da es keinen dringenden Grund für einen massiven Dollar-Verkauf gibt, bleibt die Wahrscheinlichkeit einer anhaltenden USD-Stärke höher. Auch die technische Analyse unterstützt die Bildung eines langfristigen bärischen Trends. Daher erwarte ich einen anhaltenden Rückgang des EUR/USD-Paares. Der jüngste COT-Bericht liefert keinen Hinweis auf eine Verschiebung in Richtung bullischer Stimmung.

Am 23. November enthält der Wirtschaftskalender mehrere bedeutende Einträge. Diese Ereignisse könnten einen bemerkenswerten Einfluss auf das Marktsentiment für den Rest des Tages ausüben.

Verkäufe des Paares waren möglich bei einem Rücksprung aus der Zone 1,0781–1,0797 auf dem Stundenchart, mit einem Ziel von 1,0662. Dieses Ziel wurde erreicht. Ein Schließen unter diesem Niveau ermöglichte es Händlern, Verkäufe mit Zielen bei 1,0603 und 1,0532 beizubehalten, die beide ebenfalls erreicht wurden. Ein Rücksprung vom Niveau 1,0603 zeigte Gelegenheiten für zusätzliche Verkäufe mit Zielen bei 1,0532 und 1,0420. Auch diese Ziele wurden erreicht.

Ich empfehle derzeit keinen Kauf des Paares, trotz der Möglichkeit, dass die Bären eine kurze Pause einlegen.

Fibonacci-Retracement-Niveaus sind auf dem Stundenchart von 1,1003 bis 1,1214 und auf dem 4-Stunden-Chart von 1,0603 bis 1,1214 aufgebaut.