GBP/USD: 18. November - Das Pfund könnte seinen Rückgang ab Wochenbeginn fortsetzen

Auf dem Stundenchart fiel das GBP/USD-Paar am Freitag auf die Unterstützungszone von 1,2611–1,2620, aber es kam zu keinem Rebound. Der Montag begann mit einem weiteren Rückgang des Pfunds, und bis Mittag könnte die Zone von 1,2611–1,2620 bereits durchbrochen sein. Sollte dies geschehen, könnte der Rückgang bis zum nächsten Fibonacci-Level von 200,0% bei 1,2570 andauern. Das Marktsentiment bleibt stark bärisch.

Die aktuelle Wellenstruktur ist eindeutig. Die zuletzt abgeschlossene Aufwärtswelle konnte den vorherigen Gipfel nicht durchbrechen. Gleichzeitig hat die laufende Abwärtswelle die letzten beiden Tiefs unterboten, was auf die Fortsetzung des Abwärtstrends hindeutet. Um das Ende dieses Trends anzuzeigen, müsste das Paar über 1,3000 steigen und über dem vorherigen Gipfel schließen.

Am Freitag boten die US-Wirtschaftsdaten keine starke Unterstützung für die Bären. Allerdings setzten die morgendlichen Nachrichten aus Großbritannien einen bärischen Ton für den gesamten Tag. Die BIP-Schätzung für das dritte Quartal wurde nach unten revidiert, und die Industrieproduktion fiel im September um 0,5 %, was die Erwartungen verfehlte. Die britische Wirtschaft zeigte im ersten Quartal dieses Jahres ein bescheidenes Wachstum, aber das Wachstum verlangsamte sich im zweiten Quartal und könnte im dritten Quartal null erreichen. Die Industrieproduktion schrumpft häufiger, als dass sie wächst, was den Rückgang des Pfunds am Freitag verständlich macht. Ich glaube, dass der Abwärtstrend anhalten wird, da es wenige fundamentale Gründe gibt, das Pfund zu kaufen. Unterstützungszonen oder -niveaus könnten den Rückgang des Paares nur vorübergehend stoppen, und ein signifikantes Wachstum des Pfunds scheint ohne klare Aufwärtssignale unwahrscheinlich.

Auf dem 4-Stunden-Chart ist das Paar auf 1,2620 gefallen. Ein Rückprall oder eine weitere Aufwärtsbewegung von diesem Niveau scheint unwahrscheinlich. Ein Schlusskurs unter 1,2620 erhöht die Wahrscheinlichkeit weiterer Rückgänge in Richtung des nächsten korrektiven Niveaus von 76,4% bei 1,2565. Bullische Divergenzen sind derzeit für Händler von geringer Bedeutung.

Die Stimmung unter den nicht-kommerziellen Händlern wurde in der letzten Berichtsperiode bullisher. Die Zahl der Long-Positionen von Spekulanten ging um 745 zurück, während die Short-Positionen um 11.711 reduziert wurden. Die Bullen halten einen signifikanten Vorteil, mit insgesamt 120.000 Long-Positionen gegenüber 64.000 Short-Positionen.

Trotzdem glaube ich, dass das Pfund weiterhin Abwärtspotential hat, und selbst die COT-Daten deuten auf wachsende bärische Positionen hin. In den letzten drei Monaten stiegen die Long-Positionen von 102.000 auf 120.000, während die Short-Positionen von 55.000 auf 64.000 zunahmen. Im Laufe der Zeit könnten professionelle Händler weiterhin Long-Positionen abbauen oder Short-Positionen ausbauen, da die meisten Faktoren, die das Pfund unterstützen, bereits eingepreist sind. Die technische Analyse unterstützt ebenfalls weitere Rückgänge des Pfunds.

Der Wirtschaftskalender für Montag enthält keine bedeutenden Ereignisse. Daher ist es unwahrscheinlich, dass die Informationslage das Händler-Sentiment heute beeinflusst.

Der Verkauf des Paares war möglich nach einem Rückprall vom Niveau 1.3044 auf dem 4-Stunden-Chart, mit einem Ziel von 1.2931. Dieses Ziel wurde zweimal erreicht. Nachfolgende Ziele bei 1.2931, 1.2892, 1.2788–1.2801, 1.2752 und 1.2611–1.2620 wurden ebenfalls erreicht. Ein Schlusskurs unterhalb der Zone 1.2611–1.2620 würde es rechtfertigen, Verkaufspositionen zu halten. Zum jetzigen Zeitpunkt würde ich vom Kauf des Paares in einem Abwärtstrend abraten.

Die Fibonacci-Retracement-Niveaus sind auf dem Stunden-Chart von 1.3000–1.3432 und auf dem 4-Stunden-Chart von 1.2299–1.3432 eingezeichnet.