Am Mittwoch stieg das EUR/USD-Paar bis auf das 161,8%ige Korrektivniveau von 1,0873 und prallte dann ab. Der Rückgang nach dem Rebound war mild, aber der Aufwärtstrend hat sich noch nicht fortgesetzt. Heute werden die Bullen einen zweiten Versuch unternehmen, die 1,0873-Marke zu durchbrechen, gestützt durch das aktuelle Nachrichtenumfeld. Eine Konsolidierung über 1,0873 würde die Wahrscheinlichkeit eines weiteren Wachstums in Richtung des nächsten Ziels von 1,0929 erhöhen. Ein weiterer Rebound würde auf Schwäche der Bullen hinweisen.
An der Wellenstruktur gibt es keine Fragen. Die letzte abgeschlossene Aufwärtswelle (25.-30. September) konnte den vorherigen Höchststand nicht übertreffen, während die laufende Abwärtswelle (noch nicht abgeschlossen) das Tief der vorherigen drei Wellen durchbrochen hat. Somit entwickelt das Paar derzeit einen neuen "bärischen" Trend, konkret seine erste Welle. Möglicherweise bildet sich nun eine Korrekturwelle, aber die Bullen haben in jedem Fall ihre Initiative verloren. Um sie zurückzugewinnen, wäre erheblicher Aufwand nötig, was kurzfristig vielleicht nicht realisierbar ist.
Die Nachrichten am Mittwoch gaben den Bullen einigen Vorteil. Die Inflation in Deutschland beschleunigte sich auf 2%, und das BIP der Eurozone wuchs im dritten Quartal um 0,4% (über den von den Händlern erwarteten 0,2%). Heute stieg auch die Inflation in der Eurozone auf 2%. Dies deutet darauf hin, dass die Wirtschaft der Eurozone schneller als erwartet wächst und die Inflation nach einer langen Verlangsamung wieder zunimmt. Eine steigende Inflation legt nahe, dass die EZB das Tempo der Lockerung der Geldpolitik verlangsamen könnte, ein "hawkishes" Signal für den Euro. Dies rechtfertigt die Angriffe der Bullen von gestern, die sich heute fortsetzen könnten. In den USA gab es jedoch ebenfalls positive Berichte wie die ADP-Beschäftigungsdaten. Auch der BIP-Bericht für das dritte Quartal war stark und zeigte ein Wachstum von 2,8% im Vergleich zum Vorquartal. Die Bären hatten ebenfalls Gründe zum Handeln, scheinen jedoch auf die Nonfarm Payrolls, die Arbeitslosenquote und die Zinsentscheidung der Fed zu warten.
Auf dem 4-Stunden-Chart stieg das Paar auf das 50,0% Korrekturlevel bei 1,0872, doch die Bullen zeigen weiterhin Schwäche. Ein Rückprall von diesem Level könnte eine Umkehr zugunsten des Dollars signalisieren und den Abwärtstrend in Richtung des 23,6% Fibonacci-Levels bei 1,0729 fortsetzen. Eine Konsolidierung über diesem Level würde auf weiteres Wachstum in Richtung 1,0935 hindeuten. Derzeit sind in keinem Indikator Divergenzen zu beobachten.
Commitments of Traders (COT) Report:
In der letzten Berichtswoche schlossen Spekulanten 16.160 Long-Positionen und eröffneten 29.514 Short-Positionen, wodurch sich das "Non-commercial"-Sentiment zu "bearish" verschob. Die Gesamtzahl der von Spekulanten gehaltenen Long-Positionen beläuft sich nun auf 153.000, während 181.000 Short-Positionen bestehen.
Seit sieben aufeinanderfolgenden Wochen verkaufen die großen Akteure den Euro. Dieser Trend könnte ein Vorbote für einen neuen "bearishen" Trend oder eine erhebliche globale Korrektur sein. Der Hauptfaktor, der zuvor den Dollar belastet hatte - die erwartete Lockerung durch die Fed - wurde bereits eingepreist, was dem Markt weniger Gründe lässt, den Dollar in großen Mengen zu verkaufen. Auch wenn im Laufe der Zeit neue Gründe auftauchen könnten, erscheint das Wachstum des Dollars derzeit wahrscheinlicher. Auch die grafische Analyse deutet auf den Beginn eines "bearishen" Trends hin, sodass ich mich auf einen längeren Rückgang beim EUR/USD-Paar vorbereite.
Nachrichtenkalender für die USA und die Eurozone:
Eurozone – Verbraucherpreisindex (10:00 UTC).USA – Kernpersönlicher Verbrauchsausgabenindex (12:30 UTC).USA – Einkommen und Ausgaben der privaten Haushalte (12:30 UTC).USA – Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe (12:30 UTC).Der Wirtschaftskalender für den 31. Oktober enthält mehrere Einträge, wobei die Inflation in der Eurozone herausragt. Der Einfluss der heutigen Nachrichten auf die Marktstimmung könnte moderat sein.
EUR/USD-Vorhersage und Handelsempfehlungen:
Ein Verkauf des Paares ist möglich, wenn es unter der Zone 1.0781–1.0797 auf dem Stundenchart schließt, mit einem Ziel von 1.0729, oder nach einem Abprall vom Niveau 1.0873. Käufe waren nach einem Abprall von der Zone 1.0781–1.0797 möglich, mit einem Ziel von 1.0873, das erreicht wurde. Neue Käufe sind möglich, wenn es über 1.0873 schließt, mit einem Ziel von 1.0929.
Fibonacci-Niveaus sind bei 1.1003–1.1214 auf dem Stundenchart und bei 1.1139–1.0603 auf dem 4-Stundenchart eingezeichnet.