Das Währungspaar EUR/USD hat am Montag genau so gehandelt, wie wir es erwartet hatten. Minimale Volatilität, vollständiges Fehlen von Bewegungen - nichts Überraschendes, da gestern wieder ein "langweiliger Montag" war. Keine Nachrichten, keine Ereignisse, keine makroökonomischen Veröffentlichungen. Folglich hatten Marktteilnehmer tagsüber nichts, worauf sie reagieren konnten. Allerdings liegt darin ein interessantes Paradox, da Händler derzeit keine signifikanten Daten benötigen, um das Paar in die eine oder andere Richtung zu bewegen.
Erinnern wir uns daran, dass der Dollar letzte Woche gegen fast alle seine Konkurrenten abgestürzt ist. Seine Verluste waren nicht groß, aber er fällt jetzt seit fast einem Monat fast widerstandslos. Wenn wir nur die letzte Woche betrachten, hatte der Markt am Freitag gute Gründe, den Dollar zu verkaufen, als Berichte über Arbeitslosenzahlen und Nonfarm Payrolls in den Vereinigten Staaten deutlich schwächer als Prognosen ausfielen. Doch davor, warum fiel der Dollar vier Tage lang?
Wie bereits erwähnt, blieb die Rhetorik von Jerome Powell "hawkish". Er stellte sogar die Erreichung der Inflationsrate von 2% in Frage, was ein Hinweis auf eine möglicherweise längere Beibehaltung des Zinssatzes auf dem Höchstwert ist. Christine Lagarde bestätigte ihrerseits, dass die Zinssätze der EZB Anfang Sommer gesenkt werden könnten. So hielt sie an ihrer vorherigen Haltung fest. Wenn sich die Positionen der EZB und der Fed nicht geändert haben, warum nahm die Nachfrage nach dem US-Dollar letzte Woche ab und setzt den Rückgang seit einem Monat fort?
In unserer Sicht besteht kein Zusammenhang zwischen dem aktuellen fundamentalen oder makroökonomischen Hintergrund und den Bewegungen des Währungspaares EUR/USD. Experten und Analysten erfinden jetzt Erklärungen für die gegenwärtigen Bewegungen, weil darin keine offensichtliche Logik zu erkennen ist. Wir möchten Sie daran erinnern, dass Marktteilnehmer, insbesondere große, nicht verpflichtet sind, ein bestimmtes Instrument vollständig gemäß den Fundamentaldaten und der Makroökonomie zu handeln. Devisengeschäfte werden einfach zur Beschaffung der erforderlichen Währung für verschiedene Operationen durchgeführt. Wir können jedoch nicht vorhersagen, wann eine bestimmte Bank eine erhebliche Menge Euro oder Dollar benötigen wird. Daher sind Bewegungen auf der Grundlage solcher Faktoren nicht prognostizierbar.
Es bleibt nur noch die Überwachung der technischen Analyse, die darstellt, was in Echtzeit auf dem Markt passiert. Und was sehen wir jetzt? Es gibt einen offensichtlichen Aufwärtstrend. Der Preis liegt über der gleitenden Durchschnittslinie und versucht nicht, nach unten zu korrigieren. Dies gilt jedoch nur für den 4-Stunden-Zeitrahmen. Im täglichen Zeitrahmen hat sich das Paar vor anderthalb Monaten unterhalb der Ichimoku-Wolke eingependelt, was auf eine Fortsetzung des Abschwungs hindeutet. Es folgte jedoch eine komplett unlogische Aufwärtskehr, und jetzt liegt der Preis bereits über der Ichimoku-Wolke. Die Konsolidierung ist so flach, dass kein Vertrauen in das weitere Wachstum des Euro besteht. Angesichts des aktuellen fundamentalen und makroökonomischen Hintergrunds sind Zweifel an einem Anstieg des Euro noch größer geworden. Es sei darauf hingewiesen, dass der Preis derzeit um 61,8% in Fibonacci vom vorherigen Rückgang nach oben korrigiert hat. Wir erwarten weiterhin nur eine Bewegung nach Süden.
Die durchschnittliche Volatilität des Währungspaares EUR/USD in den letzten 5 Handelstagen bis zum 12. März beträgt 56 Punkte und wird als "niedrig" eingestuft. Daher erwarten wir, dass das Paar am Dienstag zwischen den Niveaus von 1.0871 und 1.0983 pendelt. Der Senior-Lineare-Regression-Kanal zeigt weiterhin nach unten, sodass der allgemeine Abwärtstrend weiterhin besteht. Der überkaufte Zustand des CCI-Indikators deutet auf die Notwendigkeit einer Abwärtskorrektur hin. Aber wir brauchen einen Abwärtstrend, keine Korrektur.
Nächste Unterstützungsniveaus:
S1 – 1.0925
S2 – 1.0895
S3 – 1.0864
Nächste Widerstandsniveaus:
R1 – 1.0956
R2 – 1.0986
R3 – 1.1017
Handlungsempfehlungen:
Das EUR/USD-Paar verbleibt weiterhin über der gleitenden Durchschnittslinie. Long-Positionen können in Betracht gezogen werden, bis der Preis unter dem gleitenden Durchschnitt liegt, mit Zielen bei 1.0986 und 1.1017. Wir erinnern jedoch daran, dass die aktuelle Bewegung nach Norden nicht nur korrektiv, sondern auch völlig unlogisch ist. Letzte Woche hatte der Euro praktisch keine Gründe für ein Wachstum. Daher erwarten wir weiterhin einen Rückgang, jedoch gibt es noch keine Verkaufssignale. Solange keine vorliegen, sollte man natürlich Kauf und nicht Verkauf in Betracht ziehen.
Erklärungen zu den Abbildungen:
Lineare-Regression-Kanäle helfen bei der Bestimmung des aktuellen Trends. Wenn beide in die gleiche Richtung zeigen, bedeutet dies, dass der Trend stark ist.
Die gleitende Durchschnittslinie (Einstellungen 20.0, geglättet) bestimmt den kurzfristigen Trend und die Richtung, in der gehandelt werden sollte.
Murray-Niveaus sind Zielniveaus für Bewegungen und Korrekturen.
Volatilitätsniveaus (rote Linien) zeigen den wahrscheinlichen Preisbereich an, in dem das Paar basierend auf den aktuellen Volatilitätsindikatoren den nächsten Tag verbringen wird.
CCI-Indikator - sein Eintreten in den überverkauften Bereich (unter -250) oder überkauften Bereich (über +250) deutet darauf hin, dass eine Trendumkehr in die entgegengesetzte Richtung näher rückt.