Die stabile Situation auf dem amerikanischen Arbeitsmarkt hat den Dollar leicht geschwächt, aber er blieb weiterhin im Plus. Es gibt andere wichtige Faktoren, aufgrund derer die Händler nicht riskieren, den Dollar zu verkaufen.
Der Euro setzt seinen Abwärtstrend fort und ist heute unter 1,0700 gegenüber dem Dollar gefallen.
Die plötzliche Senkung der Zinssätze in Polen schwächt die Position der Europäischen Zentralbank und der Bank von England im Vergleich zur Federal Reserve in den USA.
Dies bedeutet, dass die Zinssätze in den USA länger auf einem hohen Niveau bleiben werden als in Europa, dem Vereinigten Königreich und den Ländern Zentraleuropas, die gezwungen sein werden, diese schneller und aggressiver zu senken, um wirtschaftliche Schwierigkeiten zu vermeiden.
Makroökonomische Daten, die am Donnerstag veröffentlicht wurden, bestätigen, dass es derzeit vorteilhaft ist, beim Dollar zu bleiben. Die Beschäftigung im Nicht-Landwirtschaftssektor stieg um 3,5%, während nur ein Anstieg um 3,4% erwartet wurde, verglichen mit dem vorherigen Wert von 3,7%.
Eine weitere angenehme Überraschung war die Verringerung der Anzahl der Erstanträge auf Arbeitslosenunterstützung von 228 Tausend auf 216 Tausend, während ein Anstieg auf 324 Tausend erwartet wurde. Im Fokus der Marktteilnehmer stehen nun die Kommentare von fünf Fed-Beamten, die voraussichtlich zur aktuellen Marktsituation und zu den Zinssätzen Stellung nehmen werden.
Patrick Harker aus Philadelphia wird mit Schlüsselaussagen an die Öffentlichkeit treten. Anschließend wird Rosten Goolsbee aus Chicago um 15:45 Uhr Greenwich-Zeit das Wort ergreifen. Um 19:30 Uhr Greenwich-Zeit wird John Williams aus New York zusammen mit Raphael Bostic aus Atlanta auftreten. Schließlich wird Michelle Bowman mit zusammenfassenden Kommentaren der Fed-Mitglieder am Donnerstag gegen 20:55 Uhr Greenwich-Zeit abschließen.
Das Instrument CME Group FedWatch zeigt Folgendes an: Die Märkte bewerten die Wahrscheinlichkeit mit 93%, dass die Fed die Zinssätze auf der Sitzung im September unverändert lassen wird.
Dollar von G20 abgekoppelt
Die USA bewegen sich derzeit auf ihrer eigenen wirtschaftlichen Bahn. Erneut gibt es Daten, die auf eine solide wirtschaftliche Lage in den USA hinweisen, wobei die Wahrscheinlichkeit eines sanften wirtschaftlichen Übergangs mit jedem neuen Tag steigt.
Es scheint, dass die USA erneut Europa und andere Weltwirtschaften übertreffen.
Technische Analyse des Dollarindex
Zusammenfassend lässt sich feststellen, dass in der letzten Woche bedeutende Veränderungen in der Geld- und Kreditpolitik einiger großer Zentralbanken stattgefunden haben. Wir beobachten eine deutliche Veränderung der Positionen der Fed und der Bank of Canada, die langfristig für höhere Zinssätze eintreten.
Dabei bewerten Polen und die Europäische Zentralbank die Daten der EU als Signale für pessimistischere Maßnahmen. Dies verschärft nur das Auseinanderklaffen der Wechselkurse zwischen den beiden großen geographischen Blöcken. Im Herbst wird ein weiterer Anstieg des US-Dollar-Index erwartet, da die EZB und andere mitteleuropäische Länder beginnen, die Zinssätze zu senken, während die Fed sie bis 2023 stabil hält.
Beim Dollar-Index bleibt die Aufmerksamkeit auf dem Niveau von 105,00, nachdem der DXY diese Hürde kürzlich überwunden hat. Es fehlen nur noch wenige Cent, und der Index wird ein neues Sechsmonatshoch erreichen.
Als nächstes kommen die im März 2023 erreichten Niveaus von 105,88, die neue Jahreshochs werden. Jedoch könnte es bei Erreichen dieses Levels zu einigem Widerstand kommen.
Es ist wichtig, die Bedeutung des Niveaus von 104,30 für die Aufrechterhaltung der hohen Positionen des US-Dollar-Index zu betonen. Wenn er leicht sinkt, kommt 103,06 ins Spiel, was zu einer erheblichen Abschwächung führen kann, sobald der DXY unter diesem Wert gehandelt wird.
Die zwei Unterstützungszonen bei 102,42 stellen die letzte Bastion vor einem möglichen langfristigen Rückgang des US-Dollar-Kurses dar.
Der Euro könnte beginnen, sich der Marke von 1,0635 zu nähern.
Das Währungspaar EUR/USD bleibt weiterhin unter erheblichem Druck und durchbricht schließlich das Niveau von 1,0700. Dies ermöglicht eine Bewegung in Richtung des Tiefs bei etwa 1,0630, das im Mai erreicht wurde.
Wenn das Währungspaar EUR/USD das Niveau von 1,0702 erreicht und sich unter 1,0635 stabilisiert, könnte der Weg zum Tief vom 15. März bei 1,0516 eröffnet werden. Der Verlust dieses letzten Niveaus könnte zu einem möglichen Test des Tiefs von 2023 bei 1,0481 führen, das am 6. Januar erreicht wurde.
Auch das Wachstumspotenzial sollte nicht ausgeschlossen werden. Der Euro könnte sich der Marke von 1,0820 annähern. Bei positiver Dynamik von diesem Punkt aus werden die Bullen auf den kürzlich erreichten Höchststand von 1,0945 zusteuern, gefolgt von 1,0948.
Diese Ebenen liegen vor der psychologischen Barriere von 1,1000 und dem Höchststand vom 10. August bei 1,1064. Wenn letzterer überwunden wird, könnte das Paar weiter steigen und versuchen, den Höchststand vom 27. Juli bei 1,1149 zu überwinden.
Wenn die Kurse diese Hürde überwinden, steht der Höchststand für das Jahr 2023 bevor, der am 18. Juli auf dem Niveau von 1,1275 verzeichnet wurde. Im Moment erscheint dies jedoch schwierig umsetzbar zu sein.