Das Währungspaar EUR/USD hat am zweiten Handelstag der Woche eine plötzliche und recht unerwartete Abwärtsbewegung wieder aufgenommen. Das makroökonomische Umfeld gestern war ziemlich schwach, aber es gab einige fundamentale Ereignisse, die theoretisch eine Marktreaktion auslösen könnten. Wir sprechen über die Äußerungen von Vertretern des geldpolitischen Ausschusses der EZB. Es gibt nicht zu allen Interviews Informationen, aber man kann mit Sicherheit sagen, dass der Markt nicht auf eine "falkenhafte" Rhetorik gewartet hat. Daher stand der Euro den ganzen Dienstag unter Druck und setzt im Allgemeinen seine Abwärtsbewegung fort, was unseren Erwartungen vollständig entspricht.
Wir erinnern daran, dass wir seit einigen Monaten zum wiederholten Mal einen Rückgang des Euro auf mindestens 5-6 Ziffern vorausgesagt haben. Inzwischen fehlen nur noch 130 Punkte, um diesen Bereich zu erreichen. Und da es in letzter Zeit offensichtlich keine Gründe für eine Aufwärtsbewegung der Euro-Währung gegeben hat, gehen wir davon aus, dass sich die Abwärtsbewegung fortsetzen wird. Ehrlich gesagt, hat die makroökonomische Statistik in der vergangenen Woche aus Übersee versagt. Daher hatte der Euro die großartige Möglichkeit, so hoch wie möglich zu steigen. Doch am Donnerstag und Freitag folgte ein nicht ganz logischer Rückgang, der selbst am Montag nicht wie erwartet ausgeglichen wurde. Daher liegt der Schluss nahe: Der Markt ist "bärisch" und Händler müssen keineswegs abwärtsgerichtete Faktoren haben, um zu verkaufen.
Auf dem 24-Stunden-Chart ist das Bild großartig. Die Ichimoku-Wolke wurde überwunden, so dass das Paar jetzt ungehindert auf das Fibonacci-Retracement-Niveau von 38,2% bei 1,0609 zustreben kann. Wir halten dieses Niveau jedoch nur für ein minimales Ziel. Im Jahr 2023 verzeichnete der Euro eine Aufwärtsbewegung, aber das Wachstum hat deutlich abgenommen. Es war offensichtlich, dass der Markt nicht verstand, aufgrund welcher Faktoren das Paar gekauft werden sollte.
Selbst unter Berücksichtigung der enttäuschenden Statistik in den USA in der letzten Woche ist diese Statistik weit stärker als die im Euroraum. Der Zinssatz der Federal Reserve ist deutlich höher als der Zinssatz der Europäischen Zentralbank. Das enttäuschende BIP-Wachstum in den USA beträgt +2,1%. Das robuste BIP-Wachstum im Euroraum beträgt +0,3%.
Sogar Christine Lagarde hat keine Anstrengungen unternommen, den Euro zu unterstützen.Gestern erwähnten wir bereits, dass Christine Lagarde die Frage eines Journalisten zur Entscheidung über den EZB-Zinssatz bei der Septembersitzung nicht beantwortet hat, was am Dienstag zu einer Verkaufswelle der europäischen Währung führte. Tatsache ist, dass der Euro und das Pfund in diesem Jahr nur aufgrund der Markterwartungen an eine strengere Geldpolitik in der Europäischen Union und in Großbritannien im Vergleich zu den USA gestiegen sind. Aber wie wir sehen, hat die EZB nicht vor, ihren Satz auf 6% anzuheben und hat bereits im Sommer unmissverständliche Signale gegeben, dass sich die Straffungsphase dem Ende nähert.
Je mehr der Markt versteht, dass noch 1-2 Zinserhöhungen das Maximum für die EZB sind, desto weniger Wachstumsfaktoren bleiben für den Euro. Aber welche Faktoren können jetzt vorhanden sein? Die Wirtschaft der Eurozone ist schwächer, der Zinssatz ist niedriger und die Aussichten für den Zinssatz sind sehr bescheiden. Ja, bis zum Ende des Jahres könnte der US-Dollar bereits unter Druck geraten, da die Inflation in den USA auf 3,2% gesunken ist, was bedeutet, dass der Zinssatz in absehbarer Zeit nicht mehr auf dem Höchststand gehalten werden muss. Die "taube" Rhetorik von Powell und anderen FOMC-Mitgliedern könnte durchaus eine Verkaufswelle der US-Währung auslösen. Aber wir glauben immer noch, dass der Zinssenkungsprozess in Amerika mindestens ein Jahr dauern wird, vielleicht sogar länger. Dieser Prozess wird nicht schnell sein und die EZB wird sich früher oder später auch mit einer Senkung des Leitzinses befassen müssen.
So könnte der Euro bis zum Jahresende einen kleinen Vorteil erlangen, aber dies wird wahrscheinlich nicht zu einer Wiederherstellung des globalen Aufwärtstrends führen. Eine Rezession in der EU ist ebenfalls möglich, und der Kampf gegen die Inflation könnte in den nächsten 2,5 Jahren anhalten. Man möchte sich nicht einmal vorstellen, was in dieser Zeit weltweit geschehen wird, denn die letzten paar Jahre waren einfach verrückt.
Die durchschnittliche Volatilität des Währungspaars Euro/US-Dollar in den letzten 5 Handelstagen zum 6. September beträgt 87 Punkte und wird als "hoch" eingestuft. Daher erwarten wir eine Bewegung des Währungspaars zwischen den Ebenen 1,0646 und 1,0820 am Mittwoch. Eine Aufwärtsdrehung des Heikin Ashi-Indikators deutet auf eine neue Phase der Aufwärtskorrektur hin.
Nächste Unterstützungsebenen:
S1 - 1,0681
S2 - 1,0620
Nächste Widerstandsebenen:
R1 - 1,0742
R2 - 1,0803
R3 - 1,0864
Handelsempfehlungen:Das Währungspaar EUR/USD hat sich unterhalb des Moving Average festgesetzt und setzt den Abwärtstrend fort. Es ist jetzt möglich, mit Short-Positionen zu bleiben, mit Zielen bei 1,0681 und 1,0646, bis sich der Heikin Ashi-Indikator nach oben dreht. Long-Positionen können in Betracht gezogen werden, wenn der Preis über der gleitenden Durchschnittslinie festgelegt wird, mit Zielen bei 1,0864 und 1,0925.
Zur Kenntnisnahme empfohlen:Überblick über das Währungspaar GBP/USD. 6. September. Die Bank von England könnte die Straffung bereits im September abschließen.
Prognose und Handelssignale für EUR/USD am 6. September. COT-Bericht. Detaillierte Analyse der Kursbewegung und Handelsgeschäfte.
Prognose und Handelssignale für GBP/USD am 6. September. COT-Bericht. Detaillierte Analyse der Kursbewegung und Handelsgeschäfte.
Erläuterungen zu den Abbildungen:Lineare Regressionskanäle - helfen, den aktuellen Trend zu bestimmen. Wenn beide in die gleiche Richtung zeigen, bedeutet das, dass der Trend aktuell stark ist.
Gleitender Durchschnitt (Einstellungen 20,0, geglättet) - bestimmt den kurzfristigen Trend und die Richtung, in der der Handel derzeit empfohlen ist.
Murray-Levels - Zielniveaus für Bewegungen und Korrekturen.
Volatilitätsniveaus (rote Linien) - wahrscheinlicher Preisbereich, in dem sich das Paar in den nächsten 24 Stunden bewegen wird, basierend auf den aktuellen Volatilitätsindikatoren.
CCI-Indikator - sein Eintauchen in den überverkauften Bereich (unter -250) oder den überkauften Bereich (über +250) bedeutet, dass eine Trendumkehr in die entgegengesetzte Richtung bevorsteht.