Die am Dienstag veröffentlichten Daten zu den Einzelhandelsumsätzen in Amerika erwiesen sich als deutlich besser als erwartet, konnten die vorherigen positiven Stimmungen auf den Finanzmärkten jedoch nicht wiederbeleben.
Die gestern vorgestellten Daten der Wirtschaftsstatistik aus den USA sollten vor allem den amerikanischen Anlegern erhebliche Unterstützung bieten, dies gelang jedoch nicht aufgrund enttäuschender Nachrichten aus China.
Aber beginnen wir mit den Zahlen aus den Vereinigten Staaten. Laut den veröffentlichten Daten zum Volumen der Einzelhandelsumsätze geht es der amerikanischen Wirtschaft recht gut und sie zeigt den Versuch einer starken Erholung des Indikators auf 3,17% im Jahresvergleich gegenüber 1,59% und einer erwarteten Abnahme auf 1,50%. Im Monatsvergleich zeigte der Indikator ebenfalls einen deutlichen Anstieg auf +0,7% im Juli gegenüber einer erwarteten Steigerung um 0,4% und 0,3% für den vorherigen Betrachtungszeitraum.
Warum hat der Markt also nicht auf diese wirklich positiven Nachrichten reagiert?
Dies hängt genau mit der Veröffentlichung schwächerer Werte für die industrielle Produktion in China zusammen. Es ist kein Geheimnis, dass China die weltweit größte Fabrik ist und das der Rückgang der Industrieproduktion von 4,4% auf 3,7% im Vergleich zum Vorjahr, der Rückgang des Einzelhandelsvolumens von 3,1% auf 2,5% und die Rückgang der Investitionen in das Anlagevermögen von 3,8% auf 3,4% Investoren zu beunruhigen scheint. Die Besorgnis besteht darin, dass es eine hohe Wahrscheinlichkeit gibt, dass das Wachstum der Weltwirtschaft bereits aufgrund chinesischer Probleme deutlich gebremst wird. Wenn sich diese Tendenz fortsetzt, kann dies ein Grund für ein weitreichendes Risiko einer Rezession sein. Deshalb konnten positive Statistikdaten aus Amerika gestern nicht die Stimmung der Anleger verbessern. Die Abhängigkeit der US-Wirtschaft von China ist äußerst hoch, daher könnten sich ihre Probleme zweifellos auf die Situation in den USA auswirken. Darüber hinaus hat die andauernde Bankenkrise in den USA auch negativ hinzugefügt.
Und nun werfen wir einen Blick auf die wichtigen Ereignisse des heutigen Tages. Die Inflationsdaten für Großbritannien wurden bereits veröffentlicht, und sie weisen auf einen generellen Aufrechterhaltungsdruck der Inflation hin, insbesondere vor dem Hintergrund des Rückgangs des Einzelhandelsindex um 9,6% im Jahresvergleich. Im Monatsvergleich beträgt der Rückgang sogar von +0,2% auf -0,7%.
In der Tat deuten die vorgelegten Daten auf eine hohe Wahrscheinlichkeit für eine Fortsetzung der Zinserhöhungen durch die Bank of England hin, insbesondere vor dem Hintergrund einer möglichen Unterbrechung des Zinserhöhungszyklus in den USA, was den Kurs des britischen Pfunds stützen könnte.
Heute werden auch Daten zur Beschäftigung und zum BIP in der Eurozone veröffentlicht. Es wird erwartet, dass der Quartalswert des BIP von 0,0% auf 0,3% steigt, aber gleichzeitig die Beschäftigung zurückgeht, was auf weitreichende wirtschaftliche Probleme im Land hinweist.
Und als Sahnehäubchen wird die Veröffentlichung des Protokolls der letzten Sitzung der US-Notenbank zur Geldpolitik sein. Investoren werden versuchen, daraus zu verstehen, ob die Zentralbank weiterhin die Zinssätze erhöht oder nicht. Jeder Hinweis auf die Wahrscheinlichkeit, dass der harte Ansatz in dieser Frage beibehalten wird, könnte die bereits im Juli begonnene Korrektur auf den Aktienmärkten in den USA und darüber hinaus stimulieren. Gleichzeitig könnten Andeutungen von Unsicherheit darüber, ob dies getan werden sollte, von Investoren als möglicher Hinweis darauf aufgefasst werden, dass die US-Notenbank aufhört, die Kosten für Kredite zu erhöhen.
Tagesprognose:
GBP/USD
Das Paar fand Unterstützung bei 1,2650. Die heute veröffentlichten Statistikdaten aus Großbritannien deuten auf die Möglichkeit einer weiteren Zinserhöhung durch die Bank of England hin. Ein Überschreiten des Niveaus von 1,2750 könnte zu einem Anstieg auf 1,2845 führen.
WTI-Öl
Der Rohölpreis fand Unterstützung bei 80,50. Wenn die Daten zu den Öl- und Ölproduktbeständen in den USA nicht über den Prognosen liegen, kann man eine deutliche Erholung des Preises auf das Niveau von 85,00 erwarten.