Das Währungspaar EUR/USD setzte seinen Abwärtstrend am Donnerstag fort, blieb jedoch nahe dem Murray-Level "3/8" bei 1,0925 stehen. Ein Rückprall von diesem Niveau hat bisher nur eine kleine Aufwärtskorrektur ausgelöst. Somit können wir schlussfolgern, dass sich das technische Bild in den letzten 24 Stunden überhaupt nicht verändert hat. Die europäische Währung setzt ihren Abwärtstrend fort und da sie nicht nur fallen kann, beobachten wir von Zeit zu Zeit Aufwärtskorrekturen. Wir gehen davon aus, dass der Euro weiterhin fallen wird. Es kann durch Korrekturen geschehen, aber nicht schnell. Die Faktoren, die der Eurozone derzeit Rückhalt geben würden, nehmen immer mehr ab.
Wir haben bereits früher erwähnt, dass der Euro in praktisch allen Bereichen gegenüber dem US-Dollar zurückbleibt. Die US-Wirtschaft sieht stärker und stabiler aus als die EU-Wirtschaft. Die Inflation in den USA ist bereits auf 3% gesunken, im Gegensatz zum europäischen Verbraucherpreisindex. Der Leitzins der Federal Reserve ist deutlich höher als der Leitzins der Europäischen Zentralbank, was theoretisch den US-Dollar attraktiver für Händler macht. Die gesamte makroökonomische Statistik aus Übersee wirkt überzeugender als die europäische. Gleichzeitig fällt der Dollar bereits seit 10 aufeinanderfolgenden Monaten, während der Euro außerordentlich überkauft ist. Das heißt, selbst die technische Analyse sagt, dass es längst an der Zeit ist, eine Korrektur im globalen Verständnis dieses Wortes vorzunehmen.
Daher warten wir weiterhin auf einen weiteren Rückgang der Euro-Währung. Natürlich kann der Markt immer anders entscheiden, auf dem FOREX-Markt kann man sich nie zu 100% sicher sein. Aber wenn die technischen Gründe unwichtig sind und die Fundamentaldaten und die Makroökonomie nicht funktionieren, warum sollte man ihnen überhaupt Beachtung schenken, studieren und analysieren? Der Schluss ist folgender: Nach allen Parametern muss der Euro fallen, es gibt keine andere Möglichkeit. Das einzige Szenario, nach dem der Euro eine neue Phase des globalen Aufwärtstrends bilden kann, ist Trägheit, Käufe um des Kaufens willen.
Sind die Non-Farm-Payrolls am "Tiefpunkt"?Heute wird einer der wichtigsten Berichte auf dem Markt veröffentlicht. Der NonFarm Payrolls Report. Die Prognose dafür liegt bei 200-210 Tausend im Juli. Wie wir bereits früher erwähnt haben, kann dieser Wert als "normal" angesehen werden. Vor der "Coronavirus" -Pandemie wurden durchschnittlich so viele Arbeitsplätze in der US-Wirtschaft pro Monat geschaffen. Dann kam es zu einem plötzlichen Einbruch (während der Quarantäne und Sperrungen), gefolgt von einer kräftigen Erholung. Seitdem haben wir eine abnehmende Tendenz beobachtet, und genau diese kann die Händler in die Irre führen.
Es ist wichtig zu verstehen, dass der Rückgang bei den Nonfarm Payrolls keine Abnahme, sondern eine Rückkehr zu den üblichen Werten nach einem starken Anstieg ist, der von einem Einbruch begleitet wurde. 200.000 bis 250.000 Arbeitsplätze pro Monat sind ein ausgezeichnetes Maß, und der Markt hat in diesem Jahr noch nie niedrigere Zahlen gesehen. Daher kann man sich heute an dieser Zahl orientieren. Wenn der Wert der Nonfarm Payrolls unter 200.000 liegt, könnte der Dollar abwerten, da der Wert als "niedrig" betrachtet wird. Bei 200.000 bis 250.000 wird die Reaktion gemischt sein, ohne klare Vorteile für den Euro oder den Dollar. Wenn der Wert über 250.000 liegt, kann die amerikanische Währung noch stärker aufwerten, was vollkommen unseren Erwartungen entspricht.
Ein besonderes Augenmerk verdient der Arbeitslosenbericht, da viele Experten diesen Indikator jeden Monat begraben. Also, der minimale Arbeitslosenanteil der letzten 50 Jahre liegt bei 3,4%. Derzeit liegt der Wert bei 3,6% bei einer Erhöhung des Leitzinses der Federal Reserve von 0,25% auf 5,5%. Wir halten dies für einen ausgezeichneten Wert und selbst ein Anstieg um 0,1% wäre nicht schrecklich. Allerdings tauchen Zweifel auf, wenn man bedenkt, dass der Dollar in den letzten 10-11 Monaten nur an Wert verloren hat. Wenn die Arbeitslosigkeit im Juli nicht über 3,7% steigt, erwarten wir keinen Dollarverfall. Natürlich müssen die Berichte über die Arbeitslosigkeit und die Non-Farm-Payrolls miteinander kombiniert werden, da einer von ihnen stärker als erwartet ausfallen könnte und der andere schwächer.
Die durchschnittliche Volatilität des Währungspaars Euro/US-Dollar in den letzten 5 Handelstagen zum Stand vom 4. August beträgt 72 Punkte und wird als "durchschnittlich" bezeichnet. Somit erwarten wir am Freitag eine Bewegung des Paares zwischen den Ebenen 1,0880 und 1,1024. Eine Umkehr des Heikin-Ashi-Indikators nach unten wird auf eine Fortsetzung der Abwärtsbewegung hinweisen.
Nächste Unterstützungsebenen:
S1 - 1,0925
S2 - 1,0864
S3 - 1,0803
Nächste Widerstandsebenen:
R1 - 1,0986
R2 - 1,1047
R3 - 1,1108
Handelsempfehlungen:Das Währungspaar EUR/USD bleibt unter dem Moving Average. Es können derzeit neue Short-Positionen mit Zielen bei 1,0880 und 1,0864 in Betracht gezogen werden, falls der Heikin-Ashi-Indikator nach unten dreht. Long-Positionen werden erst relevant, wenn der Preis über der gleitenden Durchschnittslinie fixiert wird, mit Zielen bei 1,1024 und 1,1047.
Empfohlene Lektüre:Überblick über das Paar GBP/USD. 4. August. Ergebnisse der Bank of England-Sitzung.
Prognose und Handelssignale für EUR/USD am 4. August. COT-Bericht. Detaillierte Analyse der Kursbewegung und Handelsgeschäfte.
Prognose und Handelssignale für GBP/USD am 4. August. COT-Bericht. Detaillierte Analyse der Kursbewegung und Handelsgeschäfte.
Erläuterungen zu den Abbildungen:Lineare Regression Kanäle helfen dabei, den aktuellen Trend zu bestimmen. Wenn beide in die gleiche Richtung zeigen, bedeutet das, dass der Trend momentan stark ist.
Glättungslinie (Einstellungen 20,0, geglättet) bestimmt den kurzfristigen Trend und die Richtung, in der der Handel momentan erfolgen sollte.
Murray Levels - Zielbereiche für Bewegungen und Korrekturen.
Volatilitätsniveaus (rote Linien) - der wahrscheinliche Preisbereich, in dem das Paar in den nächsten 24 Stunden basierend auf aktuellen Volatilitätsindikatoren handeln wird.
CCI-Indikator - sein Eintritt in den überverkauften Bereich (unter -250) oder in den überkauften Bereich (über +250) bedeutet, dass sich ein Trendumkehr in die entgegengesetzte Richtung nähert.