Die Handelswoche für das Währungspaar Euro-Dollar begann recht ruhig, ohne unnötige "Nervosität" und impulsiven Bewegungen. Während der asiatischen Sitzung am Montag fiel das Paar bis zur Basis der 12. Welle, aber dann übernahmen die Käufer erneut die Initiative, wodurch der Preis wieder auf das mittlere Niveau der 12. Preisebene zurückkehrte.
Solche Preisschwankungen wurden durch die Veröffentlichung der Daten zum Wachstum der chinesischen Wirtschaft im zweiten Quartal dieses Jahres ausgelöst. Der widersprüchliche Bericht hat weder den Bullen noch den Bären bei EUR/USD geholfen. Einerseits stieg das BIP-Volumen Chinas im zweiten Quartal gegenüber dem Vorjahr um 6,3 % an, nach einem Anstieg von 4,5 % im ersten Quartal. Andererseits hatten die meisten Experten einen deutlicheren Anstieg erwartet - um 7,3 %. Solch optimistische Prognosen wurden unter anderem durch den Effekt einer niedrigen Basis verursacht, da in einigen großen Städten Chinas im April und Juni des letzten Jahres strenge Quarantänebeschränkungen galten. Dennoch hat die chinesische Wirtschaft tatsächlich eine positive Dynamik gezeigt, so dass die heutige Veröffentlichung keinen Anlass für eine Zunahme der risikoscheuen Stimmung gegeben hat.
Gemessen an der Dynamik des aktuellen Handels bewegt sich das Währungspaar Euro-Dollar in einer Seitwärtsbewegung und hat sich um die 1,12-Marke festgesetzt. Es ist anzunehmen, dass das Paar in den kommenden Tagen in einer breiten Range verharrt, mit einer vorläufigen Bandbreite von 1,1150 bis 1,1250. Für Trader des EUR/USD-Paares ist sozusagen die "Zwischensaison" angebrochen. Die lauten Ereignisse der vergangenen Woche (wichtige Inflationsdaten, EZB-Protokoll) liegen bereits hinter uns, während sich die mindestens genauso lauten Ereignisse der nächsten Woche (die Juli-Sitzungen der Fed und der EZB) noch bevorstehen. Angesichts solch bedeutsamer Veranstaltungen werden die Trader in dieser Woche wahrscheinlich keine großen Positionen im Paar eröffnen. Die Regulierungsbehörden können entweder den Aufwärtstrend bestätigen oder ihn widerlegen - ob die Federal Reserve dem Greenback Unterstützung bietet und die Europäische Zentralbank die Einheitswährung "untergehen" lässt. Daher werden meiner Meinung nach die Trader des EUR/USD-Paares in dieser Woche vorsichtiger handeln und diese Entwicklung berücksichtigen.
Offensichtlich wird jeder bedeutende Release durch die bevorstehenden Sitzungen der Federal Reserve und der Europäischen Zentralbank betrachtet. Der Wirtschaftskalender dieser Woche ist zwar nicht mit Ereignissen makroökonomischer Art gefüllt, aber auch nicht völlig leer.
Zum Beispiel werden am Dienstag, dem 18. Juli, die Daten zum Einzelhandelsumsatz in den USA veröffentlicht. Laut vorläufigen Prognosen wird der Bericht eine positive Dynamik widerspiegeln. Der Gesamtumsatz im Juni sollte um 0,5% steigen (nach einem Anstieg von 0,3% im Mai), ohne den Autoverkauf - um 0,4% (nach einem Anstieg von 0,1%). Am Dienstag werden auch Daten zur Industrieproduktion in den USA veröffentlicht. Im Mai lag dieser Indikator im negativen Bereich (-0,2%), was negative Trends aufzeigt. Im Juni sollte er auf dem Nullniveau liegen.
Am Mittwoch, dem 19. Juli, erhalten wir endgültige Daten über die Inflationsrate in der Eurozone für den Monat Juni. Laut Prognosen werden die endgültigen Daten mit der vorläufigen Schätzung übereinstimmen. In diesem Fall wird die Veröffentlichung keine Auswirkungen haben. Während der amerikanischen Handelssitzung am Mittwoch wird die Anzahl der erteilten Baugenehmigungen veröffentlicht. Hier wird ein negativer Trend erwartet (-2,3% nach einem Anstieg von 5,2%).
Am Donnerstag, den 20. Juli, werden die wichtigsten Veröffentlichungen in den USA bekannt gegeben. Insbesondere werden wir die Dynamik des Wachstums der Anzahl der Erstanträge auf Arbeitslosenunterstützung erfahren. Es wird ein Anstieg erwartet, aber "im normalen Rahmen" (+242 Tausend). Der Produktionsindex der Fed von Philadelphia sollte jedoch wieder in den negativen Bereich fallen, wo er seit September 2022 feststeckt. Nach Prognosen wird der Index im Juli bei -10,2 Punkten liegen. Darüber hinaus wird am Mittwoch der Umsatz von Bestandsimmobilien für den Monat Juni veröffentlicht. Dieser Bericht wird wahrscheinlich auch nicht zugunsten des Greenbacks ausfallen: Laut den meisten Experten wird der Wert erneut unter Null liegen (-1,2%) nach einem minimalen Wachstum von 0,2% im Vormonat.
Am Freitag ist der Wirtschaftskalender für das Währungspaar EUR/USD praktisch leer, sodass die Händler zum Ende der Handelswoche eher "aus Gewohnheit" handeln werden, es sei denn, es kommt zu unvorhergesehenen Ereignissen, die zu einer erhöhten Risikoaversion auf den Märkten führen.
In dieser Woche sind hauptsächlich sekundäre makroökonomische Berichte geplant. Daher werden sie nur einen lokalen Einfluss auf die Dynamik von EUR/USD haben - und das auch nur, wenn die Ergebnisse (wesentlich) von den prognostizierten Werten abweichen. Die wichtigsten Veröffentlichungen im Bereich Arbeitsmarkt und Inflation wurden bereits zuvor sowohl in den USA als auch in Europa veröffentlicht. Die bevorstehenden Veröffentlichungen werden höchstwahrscheinlich das bereits bestehende fundamentale Bild des Währungspaares ergänzen. In jedem Fall können sie dieses jedoch nicht grundlegend verändern.
Zum aktuellen Zeitpunkt versuchen die Käufer von eur/usd, das Widerstandsniveau von 1,1250 (die obere Linie des Bollinger-Bands-Indikators auf dem Tageschart) zu überwinden, um den Weg zum nächsten Preisbarriere von 1,1300 zu öffnen. Aus technischer Sicht haben Long-Positionen weiterhin Priorität: Auf allen größeren Zeiteinheiten befindet sich das Währungspaar entweder oberhalb oder zwischen der mittleren und oberen Linie des Bollinger-Bands-Indikators sowie über allen Linien des Ichimoku-Indikators (einschließlich der Kumo-Wolke). Meiner Meinung nach sollten Long-Positionen jedoch nur bei südlichen Korrektur-Rückgängen ins Auge gefasst werden (mit einem Ziel von 1,1250), denn je näher das Währungspaar der 13. Figur kommt, desto höher ist das Risiko eines abwärtsgerichteten Preissturzes. Daher scheinen Long-Positionen auf den aktuellen Höhen trotz des sehr günstigen fundamentalen Hintergrunds riskant zu sein.