FX.co ★ Klíčové události 19. července: fundamentální analýza pro začátečníky

Analýza makroekonomických zpráv:

Na pátek je naplánováno jen málo makroekonomických událostí, což je momentálně vcelku nedůležité, protože euro a libra pokračují v nelogickém růstu a oba měnové páry vykazují nízkou volatilitu. Makroekonomické pozadí tedy jen stěží ovlivňuje tržní aktivitu a směr pohybu. Nicméně, dnes bude zveřejněna zpráva o maloobchodních tržbách ve Velké Británii a trh na ni může mírně zareagovat. Významný pokles libry je ale nepravděpodobný, i kdyby zpráva přinesla neuspokojivé údaje.

Analýza fundamentálních událostí:

Z fundamentálních událostí lze vyzdvihnout projevy představitelů Federálního rezervního systému Johna Williamse a Michelle Bowmanové. Trh v poslední době posílil očekávání, že v září dojde ke snížení sazeb Fedu, i když podle nás pravděpodobnost nepřesahuje 40 %. Dolar ale k zahájení solidního růstu potřebuje jasné jestřábí výroky představitelů Fedu, které jsou v tuto chvíli nepravděpodobné. Trh totiž momentálně ignoruje většinu faktorů podporujících americkou měnu. Neočekáváme tedy, že by Bowmanová a Williams poskytli dolaru podporu.

Obecné závěry:

V pátek lze vyzdvihnout jen zprávu o maloobchodních tržbách ve Velké Británii, která má velmi malou šanci výrazně ovlivnit pohyb páru GBP/USD. Ještě méně pak ovlivní celkový tržní sentiment, který zůstává silně býčí. Dolar tedy dnes může očekávat nanejvýš menší býčí korekci.

Základní pravidla systému obchodování:

1) Síla signálu závisí na době, za kterou se vytvořil (odraz nebo průraz úrovně). Kratší doba formace znamená silnější signál.

2) Pokud byly po falešných signálech otevřeny na určité úrovni minimálně dva obchody, pak by měly být všechny následné signály poblíž této úrovně ignorovány.

3) Na plochém trhu může jakýkoli měnový pár vygenerovat mnoho falešných signálů nebo také nevygenerovat žádné. Plochý trend každopádně nenabízí nejlepší obchodní podmínky.

4) Obchody se otevírají v době mezi začátkem evropské seance a polovinou americké seance, kdy by měly být všechny obchody manuálně uzavřeny.

5) V časovém rámci 30M jsou obchody založené na signálech MACD vhodné jen při značné volatilitě a zřetelném trendu, který je potvrzen buď trendovou linií, nebo trendovým kanálem.

6) Pokud leží dvě úrovně těsně u sebe (v rozmezí 5 až 15 pipů), měly by být považovány za zónu supportu nebo rezistence.

Jak číst grafy:

Úrovně supportu a rezistence mohou sloužit jako cíle nákupu nebo prodeje páru. Do jejich blízkosti lze umístit take profit.

Červené linie jsou kanály nebo trendové linie, které ukazují aktuální trend a preferovaný směr obchodování.

Indikátor MACD (14, 22, 3), který zahrnuje histogram i signální linii, funguje jako pomocný nástroj a může být použit i jako zdroj signálu.

Důležité projevy a zprávy (vždy zaznamenány v ekonomickém kalendáři) mohou významným způsobem ovlivnit pohyb měnového páru. Obchodování v době jejich zveřejnění proto vyžaduje zvýšenou opatrnost. Může být rozumné trh opustit a vyvarovat se tak náhlých cenových zvratů proti převládajícímu trendu.

Začátečníci by si měli vždy pamatovat, že každý obchod nemůže být ziskový. Základním kamenem trvalého obchodního úspěchu je stanovení jasné strategie spolu s rozumným řízením peněz.