FX.co ★ Klíčové události 5. ledna: fundamentální analýza pro začátečníky

Analýza makroekonomických zpráv:

V pátek nás čeká den plný makroekonomických událostí jak sekundárního, tak primárního významu. "Slabší" zprávy přijdou z Německa, které zveřejní maloobchodní tržby a index podnikatelské aktivity v sektoru stavebnictví. Jedná se o sekundární data, která nejspíš nevyvolají reakci trhu.

Evropská unie zveřejní zprávu o inflaci, což je zvlášť zajímavé, protože inflace mohla v prosinci dosáhnout 3 %. Pokud to tak bude, může se zpozdit první snížení úrokových sazeb Evropské centrální banky, což je pro euro býčí faktor.

USA zveřejní důležité údaje. Zpráva nonfarm payrolls byla vždy známá svým významem, což by mohlo vyvolat volatilitu. Po zveřejnění nonfarm payrolls bude náladu obchodníků ovlivňovat ještě míra nezaměstnanosti, druhá nejdůležitější zpráva ve Spojených státech. Klíčový je také index podnikatelské aktivity ISM pro sektor služeb, který ale bude zveřejněn o hodinu a půl později, takže po něm může dojít k dalšímu prudkému obratu ceny.

Analýza fundamentálních událostí:

V pátek nečekáme žádné fundamentální události. To samozřejmě neznamená, že zástupci centrálních bank – Evropské centrální banky, Bank of England nebo Federálního rezervního systému – nemohou poskytovat rozhovory. Nicméně to vypadá, že trh se momentálně na kroky centrálních bank neptá. Otázky mohou přijít po vydání dalších zpráv o inflaci, protože měnová politika a sentiment všech centrálních bank stále závisí na inflaci. Nicméně v pátek žádné důležité projevy nečekáme.

Obecný závěr:

Na pátek je naplánováno několik klíčových zpráv. Podle nás byste měli věnovat pozornost údajům o inflaci v eurozóně, stejně jako nonfarm payrolls a míře nezaměstnanosti ve Spojených státech. To znamená, že cena obou měnových párů se může minimálně dvakrát za den prudce obrátit. Nečekané pohyby mohou vyvolat i zprávy typu index ISM.

Základní pravidla obchodního systému:

1) Síla signálu závisí na době, za kterou se vytvořil (odraz nebo průraz úrovně). Kratší doba formace znamená silnější signál.

2) Pokud byly po falešných signálech otevřeny na určité úrovni minimálně dva obchody, pak by měly být všechny následné signály poblíž této úrovně ignorovány.

3) Na plochém trhu může jakýkoli měnový pár vygenerovat mnoho falešných signálů nebo také nevygenerovat žádné. Plochý trend každopádně nenabízí nejlepší obchodní podmínky.

4) Obchody se otevírají v době mezi začátkem evropské seance a polovinou americké seance, kdy by měly být všechny obchody manuálně uzavřeny.

5) V časovém rámci 30M jsou obchody založené na signálech MACD vhodné jen při značné volatilitě a zřetelném trendu, který je potvrzen buď trendovou linií, nebo trendovým kanálem.

6) Pokud leží dvě úrovně těsně u sebe (v rozmezí 5 až 15 pipů), měly by být považovány za zónu supportu nebo rezistence.

Jak číst grafy:

Úrovně supportu a rezistence mohou sloužit jako cíle nákupu nebo prodeje páru. Do jejich blízkosti lze umístit take profit.

Červené linie jsou kanály nebo trendové linie, které ukazují aktuální trend a preferovaný směr obchodování.

Indikátor MACD (14, 22, 3), který zahrnuje histogram i signální linii, funguje jako pomocný nástroj a může být použit i jako zdroj signálu.

Důležité projevy a zprávy (vždy zaznamenány v ekonomickém kalendáři) mohou významným způsobem ovlivnit pohyb měnového páru. Obchodování v době jejich zveřejnění proto vyžaduje zvýšenou opatrnost. Může být rozumné trh opustit a vyvarovat se tak náhlých cenových zvratů proti převládajícímu trendu.

Začátečníci by si měli vždy pamatovat, že každý obchod nemůže být ziskový. Základním kamenem trvalého obchodního úspěchu je stanovení jasné strategie spolu s rozumným řízením peněz.