Konflikt na Blízkém východě na sebe strhuje veškerou pozornost, zatímco zprávy společností Tesla a Nike nechávají investory v klidu

Americký akciový index S&P 500 zakončil středeční obchodní seanci téměř beze změny, když technologické akcie dokázaly posílit, ale investoři zůstali opatrní kvůli geopolitickým rizikům na Blízkém východě a předpokladu kritických údajů o zaměstnanosti v USA, které se očekávají na konci týdne.

Podporu technologickému sektoru indexu S&P 500 poskytl 1,6% růst akcií Nvidie. Akcie Tesly ale klesly o 3,5 %, když výrobce elektromobilů oznámil čtvrtletní dodávky vozidel, které nesplnily očekávání trhu.ares declined by 3.5% after the electric vehicle manufacturer reported quarterly vehicle deliveries that fell short of market expectations.

Investoři pozorně sledovali vývoj na Blízkém východě poté, co Izrael v úterý přislíbil odvetu za íránský raketový útok. Americký prezident Joe Biden ve středu prohlásil, že by nepodpořil úder Izraele na íránská jaderná zařízení v reakci na útok, a vyzval Izrael, aby jednal "přiměřeně".

Ze středečních údajů vyplynulo, že počet pracovních míst v soukromém sektoru USA vzrostl v září víc, než se očekávalo, což ukazuje na neutuchající sílu trhu práce. Přesto se obchodníci dál soustředí na nadcházející zprávu o počtu pracovních míst mimo zemědělský sektor, která bude zveřejněna v pátek, a na čtvrteční údaje o počtu žádostí o podporu v nezaměstnanosti, které by mohly očekávání trhu ještě víc ovlivnit.

Jelikož je trh v napětí, mohly by jakékoli překvapivé údaje nebo geopolitický vývoj posloužit jako katalyzátor volatility v nadcházejících dnech.

Americké akciové indexy zaznamenaly ve středu jen malé změny, protože investoři se chystali na nadcházející vlnu výsledkových zpráv a rozhodnutí Fedu. "V pátek nás čeká zpráva o zaměstnanosti a příští týden začíná výsledková sezóna," komentoval Michael O'Rourke, hlavní tržní stratég v JonesTrading v connecticutském Stamfordu.

Průmyslový index Dow Jones si připsal 39,55 bodů, tj. 0,09 %, a uzavřel na hodnotě 42 196,52. Index S&P 500 se zvýšil o 0,01 %, získal pouhých 0,79 bodů a skončil na úrovni 5 709,54. Index Nasdaq Composite mezitím vzrostl o 14,76 bodů, tj. o 0,08 %, na hodnotu 17 925,12.

Akciový trh zakončil září silnými zisky, když Federální rezervní systém ve snaze podpořit trh nečekaně snížil sazby o 50 bazických bodů. Index S&P 500 ve výsledku od začátku roku posílil o 19,7 %.

Pravděpodobnost dalšího snížení sazeb o 25 bazických bodů na listopadovém zasedání FOMC teď podle nástroje CME Group FedWatch dosahuje 65,7 %, zatímco před týdnem byla 42,6 %.

JPMorgan Chase a další bankovní giganti zahájí 11. října výsledkovou sezónu za třetí čtvrtletí a udají tak tón širšímu indexu S&P 500, protože investoři v době ekonomické nejistoty hledají známky stability.

Mezitím ve středu začal druhý den stávky 45 000 pracovníků v docích, která zastavila lodní dopravu v přístavech na východním pobřeží a na pobřeží Mexického zálivu. Jednání mezi odbory a zaměstnavateli zatím podle zdrojů nebyla naplánována.

Analytici banky JPMorgan odhadují, že stávka stojí americkou ekonomiku přibližně 5 miliard dolarů denně, což zvyšuje obavy z možného narušení dodavatelských řetězců.

Trh zůstává v napětí, protože investoři čekají na další aktuální informace, které by mohly ovlivnit zisky podniků a širší ekonomický vývoj.

Akcie společnosti Nike ve středu prudce klesly o 7 %, když gigant v oblasti sportovního oblečení stáhl svůj roční cíl tržeb a nechal tak investory v nejistotě ohledně časového plánu obratu společnosti pod novým generálním ředitelem Elliottem Hillem.

Kromě stažení prognózy tržeb zrušil Nike také Den pro investory, naplánovaný na 19. listopadu. Finanční ředitel společnosti Matthew Friend vysvětlil, že rozhodnutí nabídne Hillovi "potřebnou flexibilitu k revizi strategií a obchodních trendů ve firmě", což naznačuje možnou restrukturalizaci.

V současné době činí forwardový poměr ceny a zisku společnosti Nike 27,98, zatímco pro Deckers je to 27,08 a pro Adidas 35,14. Akcie Nike, obchodované za 82 USD, si navzdory nedávnému poklesu od oznámení Hillova zářijového jmenování ještě polepšily o 10 %.

Generální ředitel britského maloobchodního řetězce JD Sports vyjádřil důvěru v Hilla slovy: "Je dobré mít někoho z oboru, kdo Nike zná a rozumí jejímu sortimentu." Uvedené naznačuje, že Hillova znalost by firmě mohla pomoci překonat současné problémy.

Ani akcie jiných výrobců sportovních oděvů nebyly imunní vůči nervozitě trhu: Under Armour a Lululemon klesly o více než 2 %, zatímco Foot Locker se propadl o 3 %, což odráží plošnější obavy z narušení dodavatelských řetězců a zpomalení prodeje.

Teď odjinud, akcie Humana Inc. se propadly o 11,8 %, když zdravotní pojišťovna upozornila, že v roce 2025 očekává pokles počtu zájemců o její nejlépe hodnocené plány pro seniory – Medicare Advantage. Prohlášení vyvolalo obavy o širší výhled pro zdravotnický sektor.

Jelikož trhy tyto události vstřebávají, zůstává výhled pro Nike pod drobnohledem, protože firma se potýká s nejistými prognózami a rostoucí konkurencí.

Globální trhy vykazovaly smíšené výsledky, když obchodníci zpracovávali údaje o americkém trhu práce a očekávali signály z Federálního rezervního systému. "Vzhledem k nejnovějším údajům o zaměstnanosti v soukromém sektoru sází dluhopisový trh na to, že sazby budou na příštím zasedání Fedu sníženy o 50 bazických bodů," uvedl Matt Miskin, jeden z hlavních investičních stratégů v John Hancock Investment Management.

Globální akciový index MSCI (MIWD00000PUS) klesl o 0,04 % na 845,49 bodů, což odráží celkově opatrný sentiment. Předtím se indexu STOXX Europe 600 podařilo zavřít s mírným ziskem 0,05 % na úrovni 521,14.

Co se týká energií, americká ropa vzrostla o 0,39 % na 70,10 USD za barel, zatímco Brent zakončil den na 73,90 USD za barel, tedy růstem o 0,46 %. Navzdory geopolitickému napětí na Blízkém východě byl uptrend omezen výrazným nárůstem zásob americké ropy.

Výnosy amerických státních dluhopisů pokračovaly v růstu: benchmarkový desetiletý výnos vzrostl o 4 bazické body na 3,783 % oproti 3,743 % z předchozího dne. 30leté dluhopisy mezitím zaznamenaly nárůst o 4,9 bazického bodu a zavřely na 4,1299 %. Dvouletý výnos, který je citlivější na očekávání sazeb Fedu, se zvýšil o 1,4 bazického bodu na 3,6352 %.

Ostře sledovaný segment americké výnosové křivky, který měří rozdíl mezi dvouletými a desetiletými výnosy, zůstal na kladné hodnotě 14,6 bazických bodů, což naznačuje, že investoři nezohledňují krátkodobou recesi.

Dolarový index, který sleduje hodnotu doalru vůči koši měn, vzrostl o 0,34 % na 101,60 bodů. Euro kleslo o 0,16 % na 1,1049 USD, zatímco dolar vůči japonskému jenu vzrostl o 2 % na 146,43 USD.

Spotové zlato na trhu s drahými kovy kleslo o 0,14 % na 2 659,22 USD za unci, zatímco futures na americké zlato klesly o 1,02 % na 2 640,00 USD. Rostoucí výnosy dluhopisů a silnější dolar dolehly na atraktivitu zlata coby bezpečného aktiva.

Vzhledem k tomu, že obchodníci vyvažují geopolitická rizika a ekonomické ukazatele, zůstává sentiment na trhu nestabilní a jakákoli nová událost by mohla misky vah vychýlit nečekaným směrem.