FX.co ★ Преглед на EUR/USD на 19 август; Преглед на седмицата. Скучна седмица и финален блицкриг на еврото

Валутната двойка EUR/USD спокойно поддържа възходящото си движение в петък, което отново не беше базирано на макроикономически или фундаментални фактори. В петък нямаше значими отчети или събития в Еврозоната; въпреки това, еврото се покачваше през нощта, сутринта, през целия ден и вечерта. В четвъртък индикаторът CCI влезе в зоната на прекупуване за трети пореден път. Затова можем да предположим, че възходящото движение на двойката наближава края си.

Струва си да се отбележи, че влизането на индикатора CCI в зоната на прекупуване или препродаване само по себе си не означава, че съответното движение е завършило. Във възходящ тренд дългите позиции трябва да се базират на влизания в зоната на препродаване. Зоната на прекупуване само потвърждава силата на възходящата тенденция. Съответно, теоретично, три влизания в зоната на прекупуване не означават задължително, че ръстът на еврото ще приключи скоро. Но базирайки се на опита, можем да кажем, че обикновено, след три влизания в зоната на прекупуване, има поне значителна корекция. Индикаторът CCI сега може да формира низходяща дивергенция и да обнови последния си локален връх.

Споменахме очакването за спад на еврото, когато цената първо се доближи до нивото 1.1000. Тогава цената беше в рамките на седеммесечен хоризонтален канал от 1.0600 до 1.1000. Сега цената вече няколко пъти проби горната граница на този канал, но естеството на движението на дневните и седмичните времеви рамки не се промени значително. Страничното движение в ограничен ценови диапазон все още преобладава. Следователно, ако спадът не започне на нивото 1.1000, а започне на 1.1050 или 1.1100, няма да бъдем твърде разочаровани.

Основната причина за последния спад на щатския долар е самият пазар, който продължава да чака и вярва в намаление на лихвените проценти с 0.5% от Федералния резерв през септември. Припомняме, че преди това се очакваше намаление на лихвените проценти през март и юни. През цялото това време всяко намаление на показателите за инфлация в САЩ се използваше само за продажба на американската валута, дори когато самите отчети не предполагат спад на долара.

През предстоящата седмица ще има много малко важни отчети и събития в Еврозоната. Можем само да подчертаем окончателната оценка на инфлацията за юли, която е малко вероятно да се различава от предварителната, и индексите на бизнес активността в сектора на услугите и производството за август. Всички тези отчети имат много ниска вероятност да обърнат тренда или да повлияят значително на настроенията на пазара. Въпреки това, сме определили, че двойката е в позиция, в която се формира силно низходящо движение. Затова следващата седмица трябва да бъдем подготвени за покачване над нивото 1.1047, последвано от спад, който може да доведе еврото поне до нивото 1.0800.

Средната волатилност на EUR/USD през последните пет търговски дни към 18 август е 62 пипса, което се счита за средно. Очакваме двойката да се движи между нивата 1.0966 и 1.1090 в понеделник. Горният канал на линейната регресия е насочен нагоре, но глобалният низходящ тренд остава непокътнат. Индикаторът CCI влезе в зоната на свръхизкупност за трети път, което предупреждава не само за възможно обръщане на тренда надолу, но и за това колко нелогично е текущото покачване.

Най-близки нива на поддръжка:

• S1 – 1.0986
• S2 – 1.0925
• S3 – 1.0864

Най-близки нива на съпротива:

• R1 – 1.1047
• R2 – 1.1108
• R3 – 1.1169

Препоръчваме да разгледате и други статии от автора:

Преглед на GBP/USD на 19 август; Преглед на седмицата. Празен календар и вертикално покачване на паунда

Търговски препоръки:

Двойката EUR/USD запазва глобалния низходящ тренд, но в 4-часовата времева рамка възходящото движение се възобнови благодарение на нова серия икономически доклади от САЩ. В предишни прегледи споменахме, че очакваме спадове от еврото в средносрочен план. Смятаме, че еврото не може да започне нов глобален тренд при облекчаване на монетарната политика на Европейската централна банка, така че двойката вероятно ще се колебае между 1.0600 и 1.1000 за известно време. Въпреки това, в момента е глупаво да се отрече, че цената се движи нагоре и няма знаци за края на това движение. Пазарът продължава да използва всяка възможност за покупки, но техническата картина предупреждава за висока вероятност за край на локалния възходящ тренд.

Обяснения за илюстрациите:

Линейни регресионни канали: помагат да се определи текущият тренд. Ако и двата са насочени в една и съща посока, това означава, че трендът е силен.

Линия на пълзящото средно (настройки 20,0, изгладена): определя краткосрочния тренд и посоката, в която трябва да се търгува.

Мъри Нива: целеви нива за движения и корекции.

Нива на волатилност (червени линии): вероятният ценови канал, в който двойката ще прекара следващите 24 часа, базирани на текущите индикатори за волатилност.

CCI Индикатор: Влизането в зоната на свръхпродажба (под 250) или в зоната на свръхизкупност (над +250) означава, че наближава обръщане на тренда.