FX.co ★ EUR/USD. 12 август. Търговците се колебаят в началото на седмицата

В петък двойката EUR/USD търгуваше цял ден в диапазона 1.0917 – 1.0929 с минимална активност. В понеделник активността на търговците остава минимална, затова не бързам да правя заключения или да издавам търговски сигнали. Консолидация под зоната 1.0917 – 1.0929 може да сигнализира за позиции на продажба, насочени към корективното ниво от 38.2% на 1.0879, но вероятността за силно движение днес е изключително ниска.

Вълновата структура стана малко по-сложна, но общо взето не е проблематична. Последната завършена низходяща вълна не проби дъното на предишната вълна, а последната възходяща вълна проби върха от 16 юли. Следователно, "бичи" тренд все още е в сила. За да бъде отменен този тренд, мечките сега трябва да пробият дъното на последната низходяща вълна, което е около нивото 1.0778. Идеално би било те да се закрепят под важната зона 1.0781 – 1.0799, която служи като най-силна подкрепа.

Новините в петък не предизвикаха интерес сред търговците. Те научиха, че инфлацията в Германия се е повишила до 2.3% през юли, което е малко вероятно да повлияе на бъдещите решения на ЕЦБ. Увеличението на потребителските цени през втория месец на лятото беше незначително. Европейската инфлация също се повиши леко през юли, но това вече беше известно миналата седмица. Така че търговците може би вече са калкулирали тази информация. Тази седмица те ще обръщат внимание на доклада за инфлацията в САЩ, който е от много по-голямо значение за двойката EUR/USD. Понастоящем пазарът очаква започване на облекчаване на монетарната политика през септември. За да се засили увереността в това очакване, инфлацията в САЩ трябва да се забави през юли. Прогнозата предполага намаление до 2.9%, но аз вярвам, че това е твърде малко, за да очакваме Фед да предприеме активни мерки на следващото заседание. Въпреки това, ако действителната инфлация се окаже по-ниска от очакваното, биковете на EUR/USD може да получат нови сили. Докладът за инфлацията ще излезе в сряда.

На 4-часовата графика, двойката отскочи от 23.6% корективно ниво при 1.0977 и обърна в полза на американския долар. Затова спадът в котировките може да продължи към следващото Фибоначи ниво от 38.2% при 1.0876. Консолидация над нивото от 1.0977 би увеличила вероятността за продължаващ растеж към следващото 0.0% корективно ниво при 1.1139. Днес не се наблюдават значителни дивергенции в нито един индикатор.

Отчет на ангажиментите на търговците (COT) Доклад:

През последната отчетна седмица спекулантите откриха 2,793 дълги позиции и затвориха 12,988 къси позиции. Пазарното настроение на групата "Non-commercial" се обърна към "мечо" преди няколко месеца, но понастоящем биковете отново доминират. Общият брой на дългите позиции, притежавани от спекулантите, сега е 186,000, докато късите позиции възлизат на 152,000.

Все още смятам, че ситуацията ще продължи да се променя в полза на мечките. Не виждам дългосрочни причини за купуване на еврото, тъй като ЕЦБ започна да облекчава монетарната политика, което ще намали възвръщаемостта на банковите депозити и държавните облигации. Въпреки това, в САЩ те ще останат на високо ниво поне до септември, което прави долара по-привлекателен за инвеститорите. Потенциалът за спад на еврото изглежда значителен. Въпреки това, е важно да се разгледа техническият анализ, който в момента не показва значително понижение на еврото, както и информационния фон.

Новинарски календар за САЩ и Еврозоната:

Икономическият календар за 12 август не съдържа интересни събития. Влиянието на информационния фон върху настроението на търговците за останалата част от деня ще бъде отсъстващо.

Прогноза и търговски съвети за EUR/USD:

Продаваща позиция може да се разгледа с цел 1.0879 на часовата графика, ако се консолидира под зоната на подкрепа при 1.0917 – 1.0929. Купуване ще бъде възможно ако двойката се консолидира над зоната на подкрепа при 1.0917 – 1.0929 на часовата графика, с цел 1.1008. И в двата случая не трябва да се очаква значително покачване или спад днес.

Фибоначи нивата са начертани от 1.0668 – 1.1008 на часовата графика и от 1.0450 – 1.1139 на 4-часовата графика.