FX.co ★ Банковият кризис в САЩ се влошава, но Федералната резервна система повишава лихвените проценти: каква ще бъде ролята на Биткойн?

Преди важни икономически събития Биткойн се намираше в устойчиво положение близо до нивото на поддръжка от $27k. Обемите на търговията и мечовата активност бяха ограничени, тъй като инвеститорите очакваха разрешаване на ситуацията с ключовата лихва.

Резултатът от вчерашния търговски ден беше голям брой факти, които свидетелстваха за приближаването на още по-сложен икономически период. Въпреки това има всички основания да се смята, че BTC и крипто активите ще излязат победители от новата криза.

Противоречивият фондов пазар

Ситуацията на фондовия пазар може да се нарече напрегната, тъй като ценовото движение на индекса S&P 500 напълно повтаря патерните на активите преди Голямата депресия. При това Bank of America заявява, че голяма част от компаниите демонстрират отчетност над очакванията.

Също така се съобщава, че инвестиционните потоци към паричните фондове в САЩ са възстановени. Властите на страната потвърдиха, че се подготвят мерки, които ще позволят да се разреши кризата в банковия сектор на страната. Всички тези изявления може да се нарекат с увереност положителни, но в същото време ситуацията продължава да се влошава.

BBG съобщава, че хедж фондовете с къси позиции във фючърсите на индекса S&P 500 достигнаха максимум за 12 години. Morgan Stanley също отбелязват, че акционерният пазар може да загуби значителна част от капитализацията си поради надниращата рецесия.

В същото време броят на отворените работни места на пазара на труда в САЩ продължава да намалява, което е негативен фактор, указващ на нарастващо ниво на безработицата. ЕЦБ отбелязва рекордно от 2008 г. падане на търсенето на кредити от страна на бизнеса в първото тримесечие на 2023 г.

Заседание на Федералния резервен банк

Въпреки всички горепосочени факти, Федералният резервен банк взе решение да повиши нивото на лихвените проценти с 0,25% до 5,25%. Пауъл отбеляза, че инфлацията все още е значително по-висока от целевите 2%, а пазарът на труда и банковата система позволяват на институцията да продължи да повишава лихвените проценти.

Служител отбеляза, че бъдещите решения на Федералния резерв ще зависят от фактическите данни за инфлацията. Пауъл заяви, че ако е необходимо, регулаторът е готов да направи повече, за да постигне целта за намаляване на инфлацията до 2%.

Анализ на BTC/USD

Биткойн излезе победител от тази ситуация и се възстанови над 29 хил. долара. Първо, това се случи благодарение на понижаването на цената на активите в понеделник. Федералният резерв направи точно това, което се очакваше от него, което доведе до възстановяващото движение на цената на криптовалутата.

Освен това, нараства напрежението около фондовия пазар и все повече инвеститори се преориентират към активи, които могат да запазят капитала им от потенциален крах. Към 4 май общите обеми на фалирали банки вече са около 535 милиарда долара, което е повече от кризата през 2008 година.

Въпреки заявленията на Пауъл, кризата в банковата система само се задълбочава, което се доказва от падането на котировките на PacWest Bankcorp с 54%. Това създава голям прозорец на възможности за BTC като хеджиращо средство и алтернатива на класическата финансова система.

В краткосрочен план BTC/USD ще продължи да се движи в рамките на диапазона от $27k до $29,9k. Главната цел на актива е да пробие биковата точка на ниво $30k, където има големи ликвидни обеми. Въпреки това, към 4 май наблюдаваме локален период на консолидация и пренасочване на инвеститорите към BTC, така че не трябва да очакваме мощни ценови движения от криптовалутата.

Изводи

Ситуацията в банковия сектор на САЩ и кредитните проблеми в ЕС приближават световната икономическа рецесия. Забавянето на икономическия растеж се случва при нарастващото недоверие към традиционната финансова система, и това е идеалният момент за Биткойн да се прояви, както и за златото да напомни за себе си.