FX.co ★ Американският премаркет на 3 май: фондовият пазар на САЩ замря в очакване на нова крах

Фючърсите на американските фондови индекси все още не реагират на падането на цените на петрола под 70 долара за барел, а акциите на регионалните банки в САЩ отново са обект на голяма продажба на предмаркета, тъй като перспективите за рецесия и опасенията за финансовата стабилност оказват значителен натиск върху инвеститорите преди решението на Федералния резерв за лихвените проценти. Очаква се лихвената ставка да бъде повишена, което ще влоши още повече ситуацията.

Бъдещи договори за S&P500 нараснаха само с 0,1%, докато тези за високотехнологичния NASDAQ се увеличиха с 0,2%. Бъдещите договори за сурова петролни продукти паднаха до минимум от март, а акциите на PacWest Bancorp и Western Alliance Bancorp вече загубиха около 29% на предварителния пазар.

Както споменах по-рано, докато инвеститорите чакат решения от американските политици относно динамиката на лихвите в САЩ, десетгодишните облигации на казначейството продължават да растат поради търсенето на активи-убежища. Търговците очакват Федералната резервна система да увеличи цената на заемите с 25 базисни точки на днешното заседание, след което да даде сигнал за спиране на своя агресивен цикъл на повишаване на лихвите.

Мнозина смятат, че повишаването на лихвите с 25 точки е вече решено, въпреки че регионалният банков сектор продължава да се разпада като картаен домино. Чиновниците на Федералната резервна система са между стабилно високата инфлация и данните, които сочат към досега скромен икономически спад. Наскорошните доклади за производствената активност го доказаха. Въпреки това опасенията от финансови затруднения, предизвикани от банковите потресения, могат да повлияят на решенията на комитета. Многобройните проблеми с акциите на регионалните банки PacWest Bancorp и Western Alliance Bancorp сериозно тревожат Уолстрийт от вчера.

Това се случи само един ден след като JPMorgan Chase & Co. придоби First Republic Bank.

Към всичко това добавете липсата на яснота по отношение на тавана на дълга на САЩ и няма да ви изненада защо трейдърите купуват злато и облигации и се отказват от рискови активи.

Стои си припомним, че от днес до 1 юни - датата, когато Министерството на финансите може да изчерпа достатъчно количество пари - президентът Джо Байдън, членовете на Палатата на представителите и Сената трябва да постигнат общо решение по проблемата.

Що се отнася до техническата картина на S&P500, волатилността рязко намаля. Биковете трябва да се държат здраво на нивото от $4116 и да се върнат на $4150, откъдето ще има скок до $4184. Не по-малко приоритетна задача за биковете ще бъде контролът над $4208, което ще укрепи новия биков пазар. В случай на движение надолу поради риска от по-високи лихвени проценти и настъпването на рецесия, купувачите просто трябва да се появят около $4116. Пробивът бързо ще изхвърли търговския инструмент обратно на $4091 и ще отвори пътя към $4064.