FX.co ★ মার্কিন ফেড বাজারকে শান্ত করছে, মার্কিন ডলারের দুর্বলতা প্রসারিত হয়েছে। USD, EUR, এবং GBP এর পর্যালোচনা

সোমবার, কমোডিটি ফিউচার ট্রেডিং কমিশন (সিএফটিসি) স্বাভাবিক সময়ের চেয়ে পরে তার প্রতিবেদন প্রকাশ করেছে কারণ শুক্রবার জাতীয় ছুটির দিনে বাজারে কার্যক্রম বন্ধ ছিল। প্রতিবেদনে প্রকাশ করা হয়েছে যে মার্কিন ডলারের বুলিশ সেন্টিমেন্ট কমে যাচ্ছে। সামগ্রিকভাবে মার্কিন ডলারের লং পজিশন 1.2 বিলিয়ন কমেছে, যা 2021 সালের প্রথম দিকের পর সর্বনিম্ন স্তর।

এছাড়াও, স্বর্ণের নেট লং পজিশন দ্রুত 3.5 বিলিয়ন বেড়ে 14.1 বিলিয়নে দাঁড়িয়েছে। স্বর্ণের পক্ষে বাজির উল্লেখযোগ্য বৃদ্ধি মার্কিন ডলারের পতনের আরেকটি পরোক্ষ প্রমাণ।

কিছু FOMC নীতিনির্ধারক মার্কিন ডলারের দ্রুত পতনের বিষয়ে মন্তব্য নিয়ে এসেছেন। তারা অত্যন্ত ডোভিশ আবেগকে দমন করার চেষ্টা করেছিল। ফেডের বোর্ড অফ গভর্নরস-এর সদস্য ক্রিস্টোফার ওয়ালার উল্লেখ করেছেন যে বাজারে প্রত্যাশিত মুদ্রাস্ফীতির তথ্যের চেয়ে বেশি প্রতিক্রিয়া দেখা গিয়েছে। তিনি বলেছিলেন যে এটি "শুধুমাত্র একটি ডেটা পয়েন্ট" এবং কেন্দ্রীয় ব্যাংকের হার বাড়ানো বন্ধ করার আগে "যাওয়ার একটি উপায়" ছিল। প্রত্যেকেরই গভীর শ্বাস নেওয়া উচিত এবং শান্ত হওয়া উচিত। প্রকৃতপক্ষে, আর্থিক বাজারগুলো অত্যধিক আশাবাদকে অতিক্রম করেছে। মার্কিন ট্রেজারিগুলির ইয়েল্ড একটি র্যালিকে থামিয়ে দেয় এবং মার্কিন ডলারের পতন ঘটে।

স্পষ্টতই, বিশ্বব্যাপী বিনিয়োগকারীদের ঝুঁকি গ্রহণের প্রবণতা কমে যাচ্ছে। DanskeBank-এর বিশ্লেষকরা এই দৃষ্টিভঙ্গিতে অটল যে EUR/USD আবার 12 মাসের মধ্যে সমতা স্তরের নিচে 0.93-এ নেমে যাবে। ব্যাঙ্কটি তাদেরর পূর্বাভাস ব্যাখ্যা করে যে মার্কিন শ্রমবাজার ইতিবাচক রয়েছে। সুতরাং, ক্রমবর্ধমান ব্যক্তিগত আয় আরও মুদ্রাস্ফীতি ত্বরণকে উৎসাহিত করবে। Scotiabank বেশিরভাগ দেশে উল্লেখযোগ্য মজুরি বৃদ্ধির হুমকিও চিহ্নিত করে যা মার্কিন যুক্তরাষ্ট্র সহ বিশ্বব্যাপী মুদ্রাস্ফীতিকে বাড়িয়ে দেবে। মিজুহোর বিশেষজ্ঞরা বলছেন যে জাপানে প্রকৃত ভোক্তা ব্যয় বার্ষিক পরিপ্রেক্ষিতে 5.9% বেড়েছে। এই থিঙ্ক ট্যাঙ্ক মজুরির আরও বৃদ্ধি আশা করছেন। ANZ সতর্ক করে দিয়েছে যে বিশ্বব্যাপী মুদ্রাস্ফীতির চাকা পুরোদমে চলছে।

EUR/USD

ইউরো ফরেক্সে সবচেয়ে শক্তিশালী পারফরম্যান্স দেখাচ্ছে। মার্কিন মুদ্রাস্ফীতির মন্থরতা, চীনের অর্থনীতি পুনরায় চালু হওয়া এবং সরবরাহ শৃঙ্খলে স্থিতিশীলতার পাশাপাশি অভ্যন্তরীণ কারণগুলির মতো বাহ্যিক কারণগুলির জন্য এটি শক্তিশালী হয়েছে। প্রকৃতপক্ষে, ইউরোপীয় বেঞ্চমার্ক গ্যাসের দাম সাম্প্রতিক মাসগুলিতে হ্রাসপ্রাপ্ত চাহিদা, মৃদু আবহাওয়ার পরিস্থিতি এবং গ্যাসের ইনভেনটরির পুনঃপূরণের পিছনে তীব্রভাবে হ্রাস পেয়েছে। ইউরোপীয় উত্পাদন খাত অর্থনৈতিক ধাক্কা ছাড়াই আসন্ন শীতে দাঁড়িয়ে থাকার সম্ভাবনা রয়েছে। মার্কিন যুক্তরাষ্ট্র এবং চীনে কিছু ইউরোপীয় উত্পাদন সুবিধা স্থানান্তর এখনও একটি প্রভাবশালী প্রবণতায় পরিণত হয়নি।

অর্থনৈতিক ক্যালেন্ডারের ক্ষেত্রে, ইউরোজোনের তৃতীয় প্রান্তিকে জিডিপি প্রতিবেদন আজ প্রকাশ করা হয়েছে। এছাড়াও, ZEW বিশেষজ্ঞরা নভেম্বরে জার্মানি এবং ইইউতে অর্থনৈতিক অনুভূতির উপর তাদের সমীক্ষা উপস্থাপন করবেন। ইউরোপের জন্য পূর্বাভাস নেতিবাচক তবে বিশ্লেষকরা প্রাতিষ্ঠানিক বিনিয়োগকারীদের মধ্যে মনোবলের কিছু উন্নতির পূর্বাভাস দিয়েছেন যা আরও ইউরোর বৃদ্ধিকে উত্সাহিত করতে পারে।

ইউরোর নেট লং পজিশন 488 মিলিয়ন বেড়ে 13.55 বিলিয়ন হয়েছে। সুতরাং, বুলিশ সেন্টিমেন্ট স্পষ্টভাবে বিরাজ করে। EUR/USD এর প্রত্যাশিত মূল্য দীর্ঘমেয়াদী গড় থেকে উপরে এবং উপরের দিকে নির্দেশ করা হয়েছে।

1.02 এ রেজিসট্যান্স সফলভাবে অতিক্রম করা হয়েছে। EUR/USD বুলিশ মোমেন্টাম বজায় রেখেছে। এটি মঙ্গলবার সকালে স্থানীয় উচ্চ 1.0365 এর কাছাকাছি স্তরে ট্রেড করছে। এই স্তরের উপরে মূল্যের কনসলিডেশন হলে, প্রযুক্তিগত সূচকগুলি আরও বৃদ্ধির স্পষ্ট সংকেতকে শক্তিশালী করবে। EUR উচ্চতর আরোহণ আশা করা হচ্ছে. লক্ষ্য হল 1.0600/20 এলাকায় রেজিস্ট্যান্স যেখানে সাপোর্ট 1.02 এ। প্রতিকূলতা হল যে মূল্য এই সাপোর্টে ফিরে আসার সাথে সাথে ট্রেডাররা আবার ক্রয় শুরু করবে।

GBP/USD

সামগ্রিকভাবে, যুক্তরাজ্যের অর্থনীতিতে সামষ্টিক অর্থনৈতিক সূচকগুলি সাধারণত প্রত্যাশার চেয়ে বেশি শক্তিশালী হয়েছে। 2022 সালের 3 ত্রৈমাসিকে যুক্তরাজ্যের জিডিপি 2.4%-এ নেমে এসেছে, যা 2.1%-এ হ্রাসের পূর্বাভাসের চেয়ে ভাল। ছোটখাটো পতনের প্রত্যাশাকে অস্বীকার করে সেপ্টেম্বরে শিল্প উৎপাদন প্রসারিত হয়েছে। একটি বাণিজ্য ভারসাম্য ঘাটতি অনুমানের চেয়ে খারাপ হয়েছে।

বুধবার, যুক্তরাজ্য অক্টোবরের জন্য তার মুদ্রাস্ফীতি সম্পর্কে রিপোর্ট করবে। ব্যাংক অফ ইংল্যান্ডের আর্থিক নীতিতে তার অবস্থান সংশোধন করার জন্য তথ্যটি অত্যন্ত গুরুত্বপূর্ণ হবে। পূর্বাভাস থেকে যেকোনো বিচ্যুতি কেন্দ্রীয় ব্যাংকের আর্থিক নীতিকে সূক্ষ্ম-সুর করার জন্য অনেক গুরুত্বপূর্ণ হবে। যদি তাই হয়, এটি পাউন্ড স্টার্লিং-এ gyrations সৃষ্টি করবে।

গত সপ্তাহে GBP-এ নেট শর্ট পজিশন 351 মিলিয়ন কমে -2.87 বিলিয়ন হয়েছে। সামান্য পতন সত্ত্বেও, বিয়ারিশ সেন্টিমেন্ট এখনও কার্যকর। বাজারের বড় ট্রেডারদের দিক থেকে, স্টার্লিং ইউরোর তুলনায় অনেক দুর্বল দেখাচ্ছে। GBP/USD ঊর্ধ্বমুখী হওয়ার চেষ্টা করছে, যদিও এটি দীর্ঘমেয়াদী গড় থেকে নিচে থাকে।

এক সপ্তাহ আগে, আমরা ধারণা করেছি যে 1.1644 এ রেজিস্ট্যান্স টিকে থাকবে। যাইহোক, মার্কিন মুদ্রাস্ফীতি প্রতিবেদন, যা মুদ্রা বাজারে র্যালির সূত্রপাত করে, স্টার্লিং-এর আত্মবিশ্বাসকে দৃঢ় করে, যা প্রবৃদ্ধির ক্ষেত্রে অভাব ছিল। মঙ্গলবারের প্রথম দিকে, কারেন্সি পেয়ারটি 1.1832-এ রেজিস্ট্যান্স রক্ষা করতে সক্ষম হয় যা 2021 সালের জুনে মন্দা থেকে 38.2% ফিবোনাচি রিট্রেসমেন্টের সাথে মিলে যায়। সবচেয়ে সম্ভাব্য দৃশ্য হল 1.1640/50 এর সাপোর্ট থেকে সাইডওয়ে ট্রেডিং। GBP এর আরও গতিশীলতা বুধবারের কারণে অক্টোবরের জন্য যুক্তরাজ্যের মুদ্রাস্ফীতির প্রতিবেদনের উপর নির্ভর করবে। পূর্বাভাস থেকে যেকোনো বিচ্যুতি ফলনের পার্থক্যের প্রত্যাশায় পরিবর্তন আনবে।